ĐĎŕĄ??>? ???˙˙??????˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙ěĽ?7 ??FIbjbjUU ,?7|7|?˙˙˙˙˙˙l>>>>>>>RNCNCNC8†C$ŞCTRÓH? E E",E,E,E,E,E,EFFFFFFF$ÁI áKL,Fa>,E,E,E,E,E,FdE>>,E,EHdEdEdE,E>,E>,EFdE,EFdE?dEňE>>ňE,EţD P_j!#ŹĆRü@NCHEňEňEŁH0ÓHňE-LdE-LňEdERR>>>>?LU?T CH?NG KHO?N C?A QU?C H?I N??C C?NG HO? X? H?I CH? NGH(A VI?T NAM S? 70/2006/QH11 NG?Y 29 TH?NG 6 NM 2006 Cn c? v?o Hi?n ph?p n??c C?ng ho? x? h?i ch? ngh)a Vi?t Nam nm 1992 ? ??c s?a ?i, b? sung theo Ngh? quy?t s? 51/2001/QH10 ng?y 25 th?ng 12 nm 2001 c?a Qu?c h?i kho? X, k? h?p th? 10; Lu?t n?y quy ?nh v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. Ch??ng I NH?NG QUY ?NH CHUNG i?u 1. Ph?m vi i?u ch?nh Lu?t n?y quy ?nh v? ho?t ?ng ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng, ni?m y?t, giao d?ch, kinh doanh, ?u t? ch?ng kho?n, d?ch v? v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. i?u 2. ?i t??ng ?p d?ng 1. T? ch?c, c? nh?n Vi?t Nam v? t? ch?c, c? nh?n n??c ngo?i tham gia ?u t? ch?ng kho?n v? ho?t ?ng tr?n th? tr??ng ch?ng kho?n Vi?t Nam. 2. T? ch?c, c? nh?n kh?c c? li?n quan ?n ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. i?u 3. ?p d?ng Lu?t ch?ng kho?n, c?c lu?t c? li?n quan v? i?u ??c qu?c t? 1. Ho?t ?ng ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng, ni?m y?t, giao d?ch, kinh doanh, ?u t? ch?ng kho?n, d?ch v? v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n ?p d?ng theo quy ?nh c?a Lu?t n?y v? c?c quy ?nh kh?c c?a ph?p lu?t c? li?n quan. 2. Tr??ng h?p i?u ??c qu?c t? m? C?ng ho? x? h?i ch? ngh)a Vi?t Nam l? th?nh vi?n c? quy ?nh kh?c v?i quy ?nh c?a Lu?t n?y th? ?p d?ng theo quy ?nh c?a i?u ??c qu?c t? ?. Ch?nh ph? quy ?nh c? th? vi?c th?c hi?n i?u ??c qu?c t? ph? h?p v?i l? tr?nh h?i nh?p v? cam k?t qu?c t?. i?u 4. Nguy?n t?c ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n 1. T?n tr?ng quy?n t? do mua, b?n, kinh doanh v? d?ch v? ch?ng kho?n c?a t? ch?c, c? nh?n. 2. C?ng b?ng, c?ng khai, minh b?ch. 3. B?o v? quy?n, l?i ?ch h?p ph?p c?a nh? ?u t?. 4. T? ch?u tr?ch nhi?m v? r?i ro. 5. Tu?n th? quy ?nh c?a ph?p lu?t. i?u 5. Ch?nh s?ch ph?t tri?n th? tr??ng ch?ng kho?n 1. Nh? n??c c? ch?nh s?ch khuy?n kh?ch, t?o i?u ki?n thu?n l?i ? t? ch?c, c? nh?n thu?c c?c th?nh ph?n kinh t?, c?c t?ng l?p nh?n d?n tham gia ?u t? v? ho?t ?ng tr?n th? tr??ng ch?ng kho?n nh?m huy ?ng c?c ngu?n v?n trung h?n v? d?i h?n cho ?u t? ph?t tri?n. 2. Nh? n??c c? ch?nh s?ch qu?n l?, gi?m s?t b?o ?m th? tr??ng ch?ng kho?n ho?t ?ng c?ng b?ng, c?ng khai, minh b?ch, an to?n v? hi?u qu?. 3. Nh? n??c c? ch?nh s?ch ?u t? hi?n ?i ho? c? s? h? t?ng cho ho?t ?ng c?a th? tr??ng ch?ng kho?n, ph?t tri?n ngu?n nh?n l?c cho ng?nh ch?ng kho?n, tuy?n truy?n, ph? bi?n ki?n th?c v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. i?u 6. Gi?i th?ch t? ng? Trong Lu?t n?y, c?c t? ng? d??i ?y ??c hi?u nh? sau: 1. Ch?ng kho?n l? b?ng ch?ng x?c nh?n quy?n v? l?i ?ch h?p ph?p c?a ng??i s? h?u ?i v?i t?i s?n ho?c ph?n v?n c?a t? ch?c ph?t h?nh. Ch?ng kho?n ??c th? hi?n d??i h?nh th?c ch?ng ch?, b?t to?n ghi s? ho?c d? li?u i?n t?, bao g?m c?c lo?i sau ?y: a) C? phi?u, tr?i phi?u, ch?ng ch? qu?; b) Quy?n mua c? ph?n, ch?ng quy?n, quy?n ch?n mua, quy?n ch?n b?n, h?p ?ng t??ng lai, nh?m ch?ng kho?n ho?c ch? s? ch?ng kho?n. 2. C? phi?u l? lo?i ch?ng kho?n x?c nh?n quy?n v? l?i ?ch h?p ph?p c?a ng??i s? h?u ?i v?i m?t ph?n v?n c? ph?n c?a t? ch?c ph?t h?nh. 3. Tr?i phi?u l? lo?i ch?ng kho?n x?c nh?n quy?n v? l?i ?ch h?p ph?p c?a ng??i s? h?u ?i v?i m?t ph?n v?n n? c?a t? ch?c ph?t h?nh. 4. Ch?ng ch? qu? l? lo?i ch?ng kho?n x?c nh?n quy?n s? h?u c?a nh? ?u t? ?i v?i m?t ph?n v?n g?p c?a qu? ?i ch?ng. 5. Quy?n mua c? ph?n l? lo?i ch?ng kho?n do c?ng ty c? ph?n ph?t h?nh k?m theo ?t ph?t h?nh c? phi?u b? sung nh?m b?o ?m cho c? ?ng hi?n h?u quy?n mua c? phi?u m?i theo nh?ng i?u ki?n ? ??c x?c ?nh. 6. Ch?ng quy?n l? lo?i ch?ng kho?n ??c ph?t h?nh c?ng v?i vi?c ph?t h?nh tr?i phi?u ho?c c? phi?u ?u ?i, cho ph?p ng??i s? h?u ch?ng kho?n ??c quy?n mua m?t s? c? phi?u ph? th?ng nh?t ?nh theo m?c gi? ? ??c x?c ?nh tr??c trong th?i k? nh?t ?nh. 7. Quy?n ch?n mua, quy?n ch?n b?n l? quy?n ??c ghi trong h?p ?ng cho ph?p ng??i mua l?a ch?n quy?n mua ho?c quy?n b?n m?t s? l??ng ch?ng kho?n ??c x?c ?nh tr??c trong kho?ng th?i gian nh?t ?nh v?i m?c gi? ??c x?c ?nh tr??c. 8. H?p ?ng t??ng lai l? cam k?t mua ho?c b?n c?c lo?i ch?ng kho?n, nh?m ch?ng kho?n ho?c ch? s? ch?ng kho?n nh?t ?nh v?i m?t s? l??ng v? m?c gi? nh?t ?nh v?o ng?y x?c ?nh tr??c trong t??ng lai. 9. C? ?ng l?n l? c? ?ng s? h?u tr?c ti?p ho?c gi?n ti?p t? nm ph?n trm tr? l?n s? c? phi?u c? quy?n bi?u quy?t c?a t? ch?c ph?t h?nh. 10. Nh? ?u t? l? t? ch?c, c? nh?n Vi?t Nam v? t? ch?c, c? nh?n n??c ngo?i tham gia ?u t? tr?n th? tr??ng ch?ng kho?n. 11. Nh? ?u t? ch?ng kho?n chuy?n nghi?p l? ng?n h?ng th??ng m?i, c?ng ty t?i ch?nh, c?ng ty cho thu? t?i ch?nh, t? ch?c kinh doanh b?o hi?m, t? ch?c kinh doanh ch?ng kho?n. 12. Ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng l? vi?c ch?o b?n ch?ng kho?n theo m?t trong c?c ph??ng th?c sau ?y: a) Th?ng qua ph??ng ti?n th?ng tin ?i ch?ng, k? c? Internet; b) Ch?o b?n ch?ng kho?n cho t? m?t trm nh? ?u t? tr? l?n, kh?ng k? nh? ?u t? ch?ng kho?n chuy?n nghi?p; c) Ch?o b?n cho m?t s? l??ng nh? ?u t? kh?ng x?c ?nh. 13. T? ch?c ph?t h?nh l? t? ch?c th?c hi?n ph?t h?nh ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng. 14. T? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh l? c?ng ty ch?ng kho?n ??c ph?p ho?t ?ng b?o l?nh ph?t h?nh ch?ng kho?n v? ng?n h?ng th??ng m?i ??c ?y ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n b?o l?nh ph?t h?nh tr?i phi?u theo i?u ki?n do B? T?i ch?nh quy ?nh. 15. T? ch?c ki?m to?n ??c ch?p thu?n l? c?ng ty ki?m to?n ?c l?p thu?c danh m?c c?c c?ng ty ki?m to?n ??c U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n ki?m to?n theo i?u ki?n do B? T?i ch?nh quy ?nh. 16. B?n c?o b?ch l? t?i li?u ho?c d? li?u i?n t? c?ng khai nh?ng th?ng tin ch?nh x?c, trung th?c, kh?ch quan li?n quan ?n vi?c ch?o b?n ho?c ni?m y?t ch?ng kho?n c?a t? ch?c ph?t h?nh. 17. Ni?m y?t ch?ng kho?n l? vi?c ?a c?c ch?ng kho?n c? ? i?u ki?n v?o giao d?ch t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 18. Th? tr??ng giao d?ch ch?ng kho?n l? ?a i?m ho?c h?nh th?c trao ?i th?ng tin ? t?p h?p l?nh mua, b?n v? giao d?ch ch?ng kho?n. 19. Kinh doanh ch?ng kho?n l? vi?c th?c hi?n nghi?p v? m?i gi?i ch?ng kho?n, t? doanh ch?ng kho?n, b?o l?nh ph?t h?nh ch?ng kho?n, t? v?n ?u t? ch?ng kho?n, l?u k? ch?ng kho?n, qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n, qu?n l? danh m?c ?u t? ch?ng kho?n. 20. M?i gi?i ch?ng kho?n l? vi?c c?ng ty ch?ng kho?n l?m trung gian th?c hi?n mua, b?n ch?ng kho?n cho kh?ch h?ng. 21. T? doanh ch?ng kho?n l? vi?c c?ng ty ch?ng kho?n mua ho?c b?n ch?ng kho?n cho ch?nh m?nh. 22. B?o l?nh ph?t h?nh ch?ng kho?n l? vi?c t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh cam k?t v?i t? ch?c ph?t h?nh th?c hi?n c?c th? t?c tr??c khi ch?o b?n ch?ng kho?n, nh?n mua m?t ph?n hay to?n b? ch?ng kho?n c?a t? ch?c ph?t h?nh ? b?n l?i ho?c mua s? ch?ng kho?n c?n l?i ch?a ??c ph?n ph?i h?t c?a t? ch?c ph?t h?nh ho?c h? tr? t? ch?c ph?t h?nh trong vi?c ph?n ph?i ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng. 23. T? v?n ?u t? ch?ng kho?n l? vi?c c?ng ty ch?ng kho?n cung c?p cho nh? ?u t? k?t qu? ph?n t?ch, c?ng b? b?o c?o ph?n t?ch v? khuy?n ngh? li?n quan ?n ch?ng kho?n. 24. L?u k? ch?ng kho?n l? vi?c nh?n k? g?i, b?o qu?n, chuy?n giao ch?ng kho?n cho kh?ch h?ng, gi?p kh?ch h?ng th?c hi?n c?c quy?n li?n quan ?n s? h?u ch?ng kho?n. 25. ng k? ch?ng kho?n l? vi?c ghi nh?n quy?n s? h?u v? c?c quy?n kh?c c?a ng??i s? h?u ch?ng kho?n. 26. Qu?n l? danh m?c ?u t? ch?ng kho?n l? vi?c c?ng ty qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n th?c hi?n qu?n l? theo u? th?c c?a t?ng nh? ?u t? trong mua, b?n, n?m gi? ch?ng kho?n. 27. Qu? ?u t? ch?ng kho?n l? qu? h?nh th?nh t? v?n g?p c?a nh? ?u t? v?i m?c ?ch ki?m l?i nhu?n t? vi?c ?u t? v?o ch?ng kho?n ho?c c?c d?ng t?i s?n ?u t? kh?c, k? c? b?t ?ng s?n, trong ? nh? ?u t? kh?ng c? quy?n ki?m so?t h?ng ng?y ?i v?i vi?c ra quy?t ?nh ?u t? c?a qu?. 28. Qu? ?i ch?ng l? qu? ?u t? ch?ng kho?n th?c hi?n ch?o b?n ch?ng ch? qu? ra c?ng ch?ng. 29. Qu? th?nh vi?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n c? s? th?nh vi?n tham gia g?p v?n kh?ng v??t qu? ba m??i th?nh vi?n v? ch? bao g?m th?nh vi?n l? ph?p nh?n. 30. Qu? m? l? qu? ?i ch?ng m? ch?ng ch? qu? ? ch?o b?n ra c?ng ch?ng ph?i ??c mua l?i theo y?u c?u c?a nh? ?u t?. 31. Qu? ?ng l? qu? ?i ch?ng m? ch?ng ch? qu? ? ch?o b?n ra c?ng ch?ng kh?ng ??c mua l?i theo y?u c?u c?a nh? ?u t?. 32. Th?ng tin n?i b? l? th?ng tin li?n quan ?n c?ng ty ?i ch?ng ho?c qu? ?i ch?ng ch?a ??c c?ng b? m? n?u ??c c?ng b? c? th? ?nh h??ng l?n ?n gi? ch?ng kho?n c?a c?ng ty ?i ch?ng ho?c qu? ?i ch?ng ?. 33. Ng??i bi?t th?ng tin n?i b? l?: a) Th?nh vi?n H?i ?ng qu?n tr?, Ban ki?m so?t, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c ho?c Ph? T?ng gi?m ?c c?a c?ng ty ?i ch?ng; th?nh vi?n Ban ?i di?n qu? ?i ch?ng; b) C? ?ng l?n c?a c?ng ty ?i ch?ng, qu? ?i ch?ng; c) Ng??i ki?m to?n b?o c?o t?i ch?nh c?a c?ng ty ?i ch?ng, qu? ?i ch?ng; d) Ng??i kh?c ti?p c?n ??c th?ng tin n?i b? trong c?ng ty ?i ch?ng, qu? ?i ch?ng; ) C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n v? ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n c?a c?ng ty; e) T? ch?c, c? nh?n c? quan h? h?p t?c kinh doanh, cung c?p d?ch v? v?i c?ng ty ?i ch?ng, qu? ?i ch?ng v? c? nh?n l?m vi?c trong t? ch?c ?; g) T? ch?c, c? nh?n tr?c ti?p ho?c gi?n ti?p c? ??c th?ng tin n?i b? t? nh?ng ?i t??ng quy ?nh t?i c?c i?m a, b, c, d,  v? e kho?n n?y. 34. Ng??i c? li?n quan l? c? nh?n ho?c t? ch?c c? quan h? v?i nhau trong c?c tr??ng h?p sau ?y: a) Cha, cha nu?i, m?, m? nu?i, v?, ch?ng, con, con nu?i, anh, ch? em ru?t c?a c? nh?n; b) T? ch?c m? trong ? c? c? nh?n l? nh?n vi?n, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c, ch? s? h?u tr?n m??i ph?n trm s? c? phi?u l?u h?nh c? quy?n bi?u quy?t; c) Th?nh vi?n H?i ?ng qu?n tr?, Ban ki?m so?t, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c ho?c Ph? T?ng gi?m ?c v? c?c ch?c danh qu?n l? kh?c c?a t? ch?c ?; d) Ng??i m? trong m?i quan h? v?i ng??i kh?c tr?c ti?p, gi?n ti?p ki?m so?t ho?c b? ki?m so?t b?i ng??i ? ho?c c?ng v?i ng??i ? ch?u chung m?t s? ki?m so?t; ) C?ng ty m?, c?ng ty con; e) Quan h? h?p ?ng trong ? m?t ng??i l? ?i di?n cho ng??i kia. i?u 7. Qu?n l? nh? n??c v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n 1. Ch?nh ph? th?ng nh?t qu?n l? nh? n??c v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. 2. B? T?i ch?nh ch?u tr?ch nhi?m tr??c Ch?nh ph? th?c hi?n qu?n l? nh? n??c v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n v? c? c?c nhi?m v?, quy?n h?n sau ?y: a) Tr?nh Ch?nh ph?, Th? t??ng Ch?nh ph? ban h?nh chi?n l??c, quy ho?ch, ch?nh s?ch ph?t tri?n th? tr??ng ch?ng kho?n; b) Tr?nh c?p c? th?m quy?n ban h?nh ho?c ban h?nh theo th?m quy?n c?c vn b?n quy ph?m ph?p lu?t v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; c) Ch? ?o U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c th?c hi?n chi?n l??c, quy ho?ch, ch?nh s?ch ph?t tri?n th? tr??ng ch?ng kho?n v? c?c ch?nh s?ch, ch? ? ? qu?n l? v? gi?m s?t ho?t ?ng v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. 3. C?c b?, c? quan ngang b? trong ph?m vi nhi?m v?, quy?n h?n c?a m?nh c? tr?ch nhi?m ph?i h?p v?i B? T?i ch?nh th?c hi?n qu?n l? nh? n??c v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. 4. U? ban nh?n d?n c?c c?p trong ph?m vi nhi?m v?, quy?n h?n c?a m?nh c? tr?ch nhi?m th?c hi?n qu?n l? nh? n??c v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n t?i ?a ph??ng. i?u 8. U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c 1. U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c l? c? quan thu?c B? T?i ch?nh, c? c?c nhi?m v?, quy?n h?n sau ?y: a) C?p, gia h?n, thu h?i gi?y ph?p, gi?y ch?ng nh?n li?n quan ?n ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; ch?p thu?n nh?ng thay ?i li?n quan ?n ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; b) Qu?n l?, gi?m s?t ho?t ?ng c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n v? c?c t? ch?c ph? tr?; t?m ?nh ch? ho?t ?ng giao d?ch, ho?t ?ng l?u k? c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n trong tr??ng h?p c? d?u hi?u ?nh h??ng ?n quy?n v? l?i ?ch h?p ph?p c?a nh? ?u t?; c) Thanh tra, gi?m s?t, x? ph?t vi ph?m h?nh ch?nh v? gi?i quy?t khi?u n?i, t? c?o trong ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; d) Th?c hi?n th?ng k?, d? b?o v? ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; hi?n ?i ho? c?ng ngh? th?ng tin trong l)nh v?c ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; ) T? ch?c, ph?i h?p v?i c?c c? quan, t? ch?c li?n quan ?o t?o, b?i d??ng ?i ngi c?n b?, c?ng ch?c, vi?n ch?c ng?nh ch?ng kho?n; ph? c?p ki?n th?c v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n cho c?ng ch?ng; e) H??ng d?n quy tr?nh nghi?p v? v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n v? c?c m?u bi?u c? li?n quan; g) Th?c hi?n h?p t?c qu?c t? trong l)nh v?c ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. 2. T? ch?c, b? m?y qu?n l?, i?u h?nh c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c do Ch?nh ph? quy ?nh. i?u 9. C?c h?nh vi b? c?m 1. Tr?c ti?p ho?c gi?n ti?p th?c hi?n c?c h?nh vi gian l?n, l?a ?o, t?o d?ng th?ng tin sai s? th?t ho?c b? s?t th?ng tin c?n thi?t g?y hi?u nh?m nghi?m tr?ng l?m ?nh h??ng ?n ho?t ?ng ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng, ni?m y?t, giao d?ch, kinh doanh, ?u t? ch?ng kho?n, d?ch v? v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. 2. C?ng b? th?ng tin sai l?ch nh?m l?i k?o, x?i gi?c mua, b?n ch?ng kho?n ho?c c?ng b? th?ng tin kh?ng k?p th?i, ?y ? v? c?c s? vi?c x?y ra c? ?nh h??ng l?n ?n gi? ch?ng kho?n tr?n th? tr??ng. 3. S? d?ng th?ng tin n?i b? ? mua, b?n ch?ng kho?n cho ch?nh m?nh ho?c cho ng??i kh?c; ti?t l?, cung c?p th?ng tin n?i b? ho?c t? v?n cho ng??i kh?c mua, b?n ch?ng kho?n tr?n c? s? th?ng tin n?i b?. 4. Th?ng ?ng ? th?c hi?n vi?c mua, b?n ch?ng kho?n nh?m t?o ra cung, c?u gi? t?o; giao d?ch ch?ng kho?n b?ng h?nh th?c c?u k?t, l?i k?o ng??i kh?c li?n t?c mua, b?n ? thao t?ng gi? ch?ng kho?n; k?t h?p ho?c s? d?ng c?c ph??ng ph?p giao d?ch kh?c ? thao t?ng gi? ch?ng kho?n. Ch??ng II CH?O B?N CH?NG KHO?N RA C?NG CH?NG i?u 10. M?nh gi? ch?ng kho?n 1. Ch?ng kho?n ch?o b?n ra c?ng ch?ng tr?n l?nh th? n??c C?ng ho? x? h?i ch? ngh)a Vi?t Nam ??c ghi b?ng ?ng Vi?t Nam. 2. M?nh gi? c? phi?u, ch?ng ch? qu? ch?o b?n l?n ?u ra c?ng ch?ng l? m??i ngh?n ?ng Vi?t Nam. M?nh gi? c?a tr?i phi?u ch?o b?n ra c?ng ch?ng l? m?t trm ngh?n ?ng Vi?t Nam v? b?i s? c?a m?t trm ngh?n ?ng Vi?t Nam. i?u 11. H?nh th?c ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng 1. H?nh th?c ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng bao g?m ch?o b?n ch?ng kho?n l?n ?u ra c?ng ch?ng, ch?o b?n th?m c? ph?n ho?c quy?n mua c? ph?n ra c?ng ch?ng v? c?c h?nh th?c kh?c. 2. Ch?nh ph? quy ?nh c? th? h?nh th?c ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng. i?u 12. i?u ki?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng 1. i?u ki?n ch?o b?n c? phi?u ra c?ng ch?ng bao g?m: a) Doanh nghi?p c? m?c v?n i?u l? ? g?p t?i th?i i?m ng k? ch?o b?n t? m??i t? ?ng Vi?t Nam tr? l?n t?nh theo gi? tr? ghi tr?n s? k? to?n; b) Ho?t ?ng kinh doanh c?a nm li?n tr??c nm ng k? ch?o b?n ph?i c? l?i, ?ng th?i kh?ng c? l? lu? k? t?nh ?n nm ng k? ch?o b?n; c) C? ph??ng ?n ph?t h?nh v? ph??ng ?n s? d?ng v?n thu ??c t? ?t ch?o b?n ??c ?i h?i ?ng c? ?ng th?ng qua. 2. i?u ki?n ch?o b?n tr?i phi?u ra c?ng ch?ng bao g?m: a) Doanh nghi?p c? m?c v?n i?u l? ? g?p t?i th?i i?m ng k? ch?o b?n t? m??i t? ?ng Vi?t Nam tr? l?n t?nh theo gi? tr? ghi tr?n s? k? to?n; b) Ho?t ?ng kinh doanh c?a nm li?n tr??c nm ng k? ch?o b?n ph?i c? l?i, ?ng th?i kh?ng c? l? lu? k? t?nh ?n nm ng k? ch?o b?n, kh?ng c? c?c kho?n n? ph?i tr? qu? h?n tr?n m?t nm; c) C? ph??ng ?n ph?t h?nh, ph??ng ?n s? d?ng v? tr? n? v?n thu ??c t? ?t ch?o b?n ??c H?i ?ng qu?n tr? ho?c H?i ?ng th?nh vi?n ho?c Ch? s? h?u c?ng ty th?ng qua; d) C? cam k?t th?c hi?n ngh)a v? c?a t? ch?c ph?t h?nh ?i v?i nh? ?u t? v? i?u ki?n ph?t h?nh, thanh to?n, b?o ?m quy?n v? l?i ?ch h?p ph?p c?a nh? ?u t? v? c?c i?u ki?n kh?c. 3. i?u ki?n ch?o b?n ch?ng ch? qu? ra c?ng ch?ng bao g?m: a) T?ng gi? tr? ch?ng ch? qu? ng k? ch?o b?n t?i thi?u nm m??i t? ?ng Vi?t Nam; b) C? ph??ng ?n ph?t h?nh v? ph??ng ?n ?u t? s? v?n thu ??c t? ?t ch?o b?n ch?ng ch? qu? ph? h?p v?i quy ?nh c?a Lu?t n?y. 4. Ch?nh ph? quy ?nh i?u ki?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ?i v?i doanh nghi?p nh? n??c, doanh nghi?p c? v?n ?u t? n??c ngo?i chuy?n ?i th?nh c?ng ty c? ph?n, doanh nghi?p th?nh l?p m?i thu?c l)nh v?c c? s? h? t?ng ho?c c?ng ngh? cao; ch?o b?n ch?ng kho?n ra n??c ngo?i v? c?c tr??ng h?p c? th? kh?c. i?u 13. ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng 1. T? ch?c ph?t h?nh th?c hi?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ph?i ng k? v?i U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 2. C?c tr??ng h?p sau ?y kh?ng ph?i ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng: a) Ch?o b?n tr?i phi?u c?a Ch?nh ph? Vi?t Nam; b) Ch?o b?n tr?i phi?u c?a t? ch?c t?i ch?nh qu?c t? ??c Ch?nh ph? Vi?t Nam ch?p thu?n; c) Ch?o b?n c? phi?u ra c?ng ch?ng c?a doanh nghi?p nh? n??c chuy?n ?i th?nh c?ng ty c? ph?n; d) Vi?c b?n ch?ng kho?n theo b?n ?n, quy?t ?nh c?a To? ?n ho?c vi?c b?n ch?ng kho?n c?a ng??i qu?n l? ho?c ng??i ??c nh?n t?i s?n trong c?c tr??ng h?p ph? s?n ho?c m?t kh? nng thanh to?n. i?u 14. H? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng 1. H? s? ng k? ch?o b?n c? phi?u ra c?ng ch?ng g?m c?: a) Gi?y ng k? ch?o b?n c? phi?u ra c?ng ch?ng; b) B?n c?o b?ch; c) i?u l? c?a t? ch?c ph?t h?nh; d) Quy?t ?nh c?a ?i h?i ?ng c? ?ng th?ng qua ph??ng ?n ph?t h?nh v? ph??ng ?n s? d?ng v?n thu ??c t? ?t ch?o b?n c? phi?u ra c?ng ch?ng; ) Cam k?t b?o l?nh ph?t h?nh (n?u c?). 2. H? s? ng k? ch?o b?n tr?i phi?u ra c?ng ch?ng g?m c?: a) Gi?y ng k? ch?o b?n tr?i phi?u ra c?ng ch?ng; b) B?n c?o b?ch; c) i?u l? c?a t? ch?c ph?t h?nh; d) Quy?t ?nh c?a H?i ?ng qu?n tr? ho?c H?i ?ng th?nh vi?n ho?c Ch? s? h?u c?ng ty th?ng qua ph??ng ?n ph?t h?nh, ph??ng ?n s? d?ng v? tr? n? v?n thu ??c t? ?t ch?o b?n tr?i phi?u ra c?ng ch?ng; ) Cam k?t th?c hi?n ngh)a v? c?a t? ch?c ph?t h?nh ?i v?i nh? ?u t? v? i?u ki?n ph?t h?nh, thanh to?n, b?o ?m quy?n v? l?i ?ch h?p ph?p c?a nh? ?u t? v? c?c i?u ki?n kh?c; e) Cam k?t b?o l?nh ph?t h?nh (n?u c?). 3. H? s? ng k? ch?o b?n ch?ng ch? qu? ra c?ng ch?ng g?m c?: a) Gi?y ng k? ch?o b?n ch?ng ch? qu? ra c?ng ch?ng; b) B?n c?o b?ch; c) D? th?o i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n; d) H?p ?ng gi?m s?t gi?a ng?n h?ng gi?m s?t v? c?ng ty qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n; ) Cam k?t b?o l?nh ph?t h?nh (n?u c?). 4. H? s? ng k? ch?o b?n c? phi?u, tr?i phi?u ra c?ng ch?ng ph?i k?m theo quy?t ?nh c?a H?i ?ng qu?n tr? ho?c H?i ?ng th?nh vi?n ho?c Ch? s? h?u c?ng ty th?ng qua h? s?. ?i v?i vi?c ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng c?a t? ch?c t?n d?ng, h? s? ph?i c? vn b?n ch?p thu?n c?a Ng?n h?ng nh? n??c Vi?t Nam. 5. Tr??ng h?p m?t ph?n ho?c to?n b? h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ??c t? ch?c, c? nh?n c? li?n quan x?c nh?n th? t? ch?c ph?t h?nh ph?i g?i vn b?n x?c nh?n c?a t? ch?c, c? nh?n ? cho U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 6. C?c th?ng tin trong h? s? ph?i ch?nh x?c, trung th?c, kh?ng g?y hi?u nh?m v? c? ?y ? nh?ng n?i dung quan tr?ng ?nh h??ng ?n vi?c quy?t ?nh c?a nh? ?u t?. 7. B? T?i ch?nh quy ?nh c? th? v? h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ?i v?i doanh nghi?p nh? n??c, doanh nghi?p c? v?n ?u t? n??c ngo?i chuy?n ?i th?nh c?ng ty c? ph?n, doanh nghi?p th?nh l?p m?i thu?c l)nh v?c c? s? h? t?ng ho?c c?ng ngh? cao; ch?o b?n ch?ng kho?n ra n??c ngo?i v? c?c tr??ng h?p c? th? kh?c. i?u 15. B?n c?o b?ch 1. ?i v?i vi?c ch?o b?n c? phi?u, tr?i phi?u ra c?ng ch?ng, B?n c?o b?ch bao g?m c?c n?i dung sau ?y: a) Th?ng tin t?m t?t v? t? ch?c ph?t h?nh bao g?m m? h?nh t? ch?c b? m?y, ho?t ?ng kinh doanh, t?i s?n, t?nh h?nh t?i ch?nh, H?i ?ng qu?n tr? ho?c H?i ?ng th?nh vi?n ho?c Ch? s? h?u c?ng ty, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c ho?c Ph? T?ng gi?m ?c v? c? c?u c? ?ng (n?u c?); b) Th?ng tin v? ?t ch?o b?n v? ch?ng kho?n ch?o b?n bao g?m i?u ki?n ch?o b?n, c?c y?u t? r?i ro, d? ki?n k? ho?ch l?i nhu?n v? c? t?c c?a nm g?n nh?t sau khi ph?t h?nh ch?ng kho?n, ph??ng ?n ph?t h?nh v? ph??ng ?n s? d?ng ti?n thu ??c t? ?t ch?o b?n; c) B?o c?o t?i ch?nh c?a t? ch?c ph?t h?nh trong hai nm g?n nh?t theo quy ?nh t?i i?u 16 c?a Lu?t n?y; d) C?c th?ng tin kh?c quy ?nh trong m?u B?n c?o b?ch. 2. ?i v?i vi?c ch?o b?n ch?ng ch? qu? ra c?ng ch?ng, B?n c?o b?ch bao g?m c?c n?i dung sau ?y: a) Lo?i h?nh v? quy m? qu? ?u t? ch?ng kho?n; b) M?c ti?u ?u t?, chi?n l??c ?u t?, ph??ng ph?p v? quy tr?nh ?u t?, h?n ch? ?u t?, c?c y?u t? r?i ro c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n; c) T?m t?t c?c n?i dung c? b?n c?a d? th?o i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n; d) Ph??ng ?n ph?t h?nh ch?ng ch? qu? v? c?c th?ng tin h??ng d?n tham gia ?u t? v?o qu? ?u t? ch?ng kho?n; ) Th?ng tin t?m t?t v? c?ng ty qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n, ng?n h?ng gi?m s?t v? quy ?nh v? giao d?ch v?i ng??i c? li?n quan c?a c?ng ty qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n v? ng?n h?ng gi?m s?t; e) C?c th?ng tin kh?c quy ?nh trong m?u B?n c?o b?ch. 3. Ch? k? trong B?n c?o b?ch: a) ?i v?i vi?c ch?o b?n c? phi?u, tr?i phi?u ra c?ng ch?ng, B?n c?o b?ch ph?i c? ch? k? c?a Ch? t?ch H?i ?ng qu?n tr?, H?i ?ng th?nh vi?n ho?c Ch? t?ch c?ng ty, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c, Gi?m ?c t?i ch?nh ho?c K? to?n tr??ng c?a t? ch?c ph?t h?nh v? ng??i ?i di?n theo ph?p lu?t c?a t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh ho?c t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh ch?nh (n?u c?). Tr??ng h?p k? thay ph?i c? gi?y u? quy?n; b) ?i v?i vi?c ch?o b?n ch?ng ch? qu? ra c?ng ch?ng, B?n c?o b?ch ph?i c? ch? k? c?a Ch? t?ch H?i ?ng qu?n tr?, H?i ?ng th?nh vi?n ho?c Ch? t?ch c?ng ty, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c c?a c?ng ty qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n v? ng??i ?i di?n theo ph?p lu?t c?a t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh (n?u c?). Tr??ng h?p k? thay ph?i c? gi?y u? quy?n. 4. B? T?i ch?nh ban h?nh m?u B?n c?o b?ch. i?u 16. B?o c?o t?i ch?nh 1. B?o c?o t?i ch?nh bao g?m b?ng c?n ?i k? to?n, b?o c?o k?t qu? ho?t ?ng s?n xu?t, kinh doanh, b?o c?o l?u chuy?n ti?n t? v? thuy?t minh b?o c?o t?i ch?nh. 2. Tr??ng h?p t? ch?c ph?t h?nh l? c?ng ty m? th? t? ch?c ph?t h?nh ph?i n?p b?o c?o t?i ch?nh h?p nh?t theo quy ?nh c?a ph?p lu?t v? k? to?n. 3. B?o c?o t?i ch?nh nm ph?i ??c ki?m to?n b?i t? ch?c ki?m to?n ??c ch?p thu?n. 4. Tr??ng h?p h? s? ??c n?p tr??c ng?y 01 th?ng 3 h?ng nm, b?o c?o t?i ch?nh nm c?a nm tr??c ? trong h? s? ban ?u c? th? l? b?o c?o ch?a c? ki?m to?n, nh?ng ph?i c? b?o c?o t?i ch?nh ??c ki?m to?n c?a hai nm tr??c li?n k?. 5. Tr??ng h?p ng?y k?t th?c k? k? to?n c?a b?o c?o t?i ch?nh g?n nh?t c?ch th?i i?m g?i h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng h?p l? cho U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c qu? ch?n m??i ng?y, t? ch?c ph?t h?nh ph?i l?p b?o c?o t?i ch?nh b? sung ?n th?ng ho?c qu? g?n nh?t. i?u 17. Tr?ch nhi?m c?a t? ch?c, c? nh?n li?n quan ?n h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng 1. T? ch?c ph?t h?nh ph?i ch?u tr?ch nhi?m v? t?nh ch?nh x?c, trung th?c v? ?y ? c?a h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng. 2. T? ch?c t? v?n ph?t h?nh, t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh, t? ch?c ki?m to?n ??c ch?p thu?n, ng??i k? b?o c?o ki?m to?n v? b?t k? t? ch?c, c? nh?n n?o x?c nh?n h? s? ph?i ch?u tr?ch nhi?m trong ph?m vi li?n quan ?n h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng. i?u 18. S?a ?i, b? sung h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng 1. Trong th?i gian h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ang ??c xem x?t, t? ch?c ph?t h?nh c? ngh)a v? s?a ?i, b? sung h? s? n?u ph?t hi?n th?ng tin kh?ng ch?nh x?c ho?c b? s?t n?i dung quan tr?ng theo quy ?nh ph?i c? trong h? s? ho?c th?y c?n thi?t ph?i gi?i tr?nh v? v?n ? c? th? g?y hi?u nh?m. 2. Trong th?i gian xem x?t h? s?, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c? quy?n y?u c?u t? ch?c ph?t h?nh s?a ?i, b? sung h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ? b?o ?m th?ng tin ??c c?ng b? ch?nh x?c, trung th?c, ?y ?, b?o v? quy?n v? l?i ?ch h?p ph?p c?a nh? ?u t?. 3. Sau khi U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c?p Gi?y ch?ng nh?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng m? ph?t sinh th?ng tin quan tr?ng li?n quan ?n h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng th? trong th?i h?n b?y ng?y, t? ch?c ph?t h?nh ph?i c?ng b? th?ng tin ph?t sinh theo ph??ng th?c quy ?nh t?i kho?n 3 i?u 20 c?a Lu?t n?y v? th?c hi?n vi?c s?a ?i, b? sung h? s?. 4. Vn b?n s?a ?i, b? sung g?i cho U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph?i c? ch? k? c?a nh?ng ng??i ? k? trong h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ho?c c?a nh?ng ng??i c? c?ng ch?c danh v?i nh?ng ng??i ?. 5. Th?i h?n xem x?t h? s? ?i v?i c?c tr??ng h?p quy ?nh t?i kho?n 1 v? kho?n 2 i?u n?y ??c t?nh t? ng?y U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c nh?n ??c vn b?n s?a ?i, b? sung. i?u 19. Th?ng tin tr??c khi ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng Trong th?i gian U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c xem x?t h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng, t? ch?c ph?t h?nh, t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh v? t? ch?c, c? nh?n c? li?n quan ch? ??c s? d?ng trung th?c v? ch?nh x?c c?c th?ng tin trong B?n c?o b?ch ? g?i U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ? thm d? th? tr??ng, trong ? ph?i n?u r? c?c th?ng tin v? ng?y ph?t h?nh v? gi? b?n ch?ng kho?n l? th?ng tin d? ki?n. Vi?c thm d? th? tr??ng kh?ng ??c th?c hi?n tr?n ph??ng ti?n th?ng tin ?i ch?ng. i?u 20. Hi?u l?c ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng 1. Trong th?i h?n ba m??i ng?y, k? t? ng?y nh?n ??c h? s? h?p l?, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c xem x?t v? c?p Gi?y ch?ng nh?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng. Tr??ng h?p t? ch?i, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph?i tr? l?i b?ng vn b?n v? n?u r? l? do. 2. Gi?y ch?ng nh?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c l? vn b?n x?c nh?n h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ?p ?ng ? i?u ki?n, th? t?c theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 3. Trong th?i h?n b?y ng?y, k? t? ng?y Gi?y ch?ng nh?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng c? hi?u l?c, t? ch?c ph?t h?nh ph?i c?ng b? B?n th?ng b?o ph?t h?nh tr?n m?t t? b?o i?n t? ho?c b?o vi?t trong ba s? li?n ti?p. 4. Ch?ng kho?n ch? ??c ch?o b?n ra c?ng ch?ng sau khi ? c?ng b? theo quy ?nh t?i kho?n 3 i?u n?y. i?u 21. Ph?n ph?i ch?ng kho?n 1. Vi?c ph?n ph?i ch?ng kho?n ch? ??c th?c hi?n sau khi t? ch?c ph?t h?nh b?o ?m ng??i mua ch?ng kho?n ti?p c?n B?n c?o b?ch trong h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ??c c?ng b? t?i c?c ?a i?m ghi trong B?n th?ng b?o ph?t h?nh. 2. T? ch?c ph?t h?nh, t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh ho?c t? ch?c ?i l? ph?i ph?n ph?i ch?ng kho?n c?ng b?ng, c?ng khai v? b?o ?m th?i h?n ng k? mua ch?ng kho?n cho nh? ?u t? t?i thi?u l? hai m??i ng?y; th?i h?n n?y ph?i ??c ghi trong B?n th?ng b?o ph?t h?nh. Tr??ng h?p s? l??ng ch?ng kho?n ng k? mua v??t qu? s? l??ng ch?ng kho?n ??c ph?p ph?t h?nh th? t? ch?c ph?t h?nh ho?c t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh ph?i ph?n ph?i h?t s? ch?ng kho?n ??c ph?p ph?t h?nh cho nh? ?u t? t??ng ?ng v?i t? l? ng k? mua c?a t?ng nh? ?u t?. 3. Ti?n mua ch?ng kho?n ph?i ??c chuy?n v?o t?i kho?n phong to? m? t?i ng?n h?ng cho ?n khi ho?n t?t ?t ch?o b?n v? b?o c?o U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 4. T? ch?c ph?t h?nh ph?i ho?n th?nh vi?c ph?n ph?i ch?ng kho?n trong th?i h?n ch?n m??i ng?y, k? t? ng?y Gi?y ch?ng nh?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng c? hi?u l?c. Tr??ng h?p t? ch?c ph?t h?nh kh?ng th? ho?n th?nh vi?c ph?n ph?i ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng trong th?i h?n n?y, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c xem x?t gia h?n vi?c ph?n ph?i ch?ng kho?n nh?ng t?i a kh?ng qu? ba m??i ng?y. Tr??ng h?p ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n cho nhi?u ?t th? kho?ng c?ch gi?a ?t ch?o b?n sau v?i ?t ch?o b?n tr??c kh?ng qu? m??i hai th?ng. 5. T? ch?c ph?t h?nh ho?c t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh ph?i b?o c?o k?t qu? ?t ch?o b?n cho U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c trong th?i h?n m??i ng?y, k? t? ng?y k?t th?c ?t ch?o b?n, k?m theo b?n x?c nh?n c?a ng?n h?ng n?i m? t?i kho?n phong to? v? s? ti?n thu ??c trong ?t ch?o b?n. 6. T? ch?c ph?t h?nh, t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh ho?c t? ch?c ?i l? ph?i chuy?n giao ch?ng kho?n ho?c gi?y ch?ng nh?n quy?n s? h?u ch?ng kho?n cho ng??i mua trong th?i h?n ba m??i ng?y, k? t? ng?y k?t th?c ?t ch?o b?n. i?u 22. ?nh ch? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng 1. U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c? quy?n ?nh ch? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng t?i a l? s?u m??i ng?y trong c?c tr??ng h?p sau ?y: a) Khi ph?t hi?n h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng c? nh?ng th?ng tin sai l?ch, b? s?t n?i dung quan tr?ng c? th? ?nh h??ng t?i quy?t ?nh ?u t? v? g?y thi?t h?i cho nh? ?u t?; b) Vi?c ph?n ph?i ch?ng kho?n kh?ng th?c hi?n ?ng quy ?nh t?i i?u 21 c?a Lu?t n?y. 2. Trong th?i h?n b?y ng?y, k? t? ng?y ?t ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng b? ?nh ch?, t? ch?c ph?t h?nh ph?i c?ng b? vi?c ?nh ch? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng theo ph??ng th?c quy ?nh t?i kho?n 3 i?u 20 c?a Lu?t n?y v? ph?i thu h?i c?c ch?ng kho?n ? ph?t h?nh n?u nh? ?u t? c? y?u c?u, ?ng th?i ho?n tr? ti?n cho nh? ?u t? trong th?i h?n m??i lm ng?y, k? t? ng?y nh?n ??c y?u c?u. 3. Khi nh?ng thi?u s?t d?n ?n vi?c ?nh ch? ?t ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ??c kh?c ph?c, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ra vn b?n th?ng b?o hu? ?nh ch? v? ch?ng kho?n ??c ti?p t?c ch?o b?n. 4. Trong th?i h?n b?y ng?y, k? t? ng?y c? th?ng b?o h?y ?nh ch?, t? ch?c ph?t h?nh ph?i c?ng b? vi?c h?y ?nh ch? theo ph??ng th?c quy ?nh t?i kho?n 3 i?u 20 c?a Lu?t n?y. i?u 23. Hu? b? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng 1. Qu? th?i h?n ?nh ch? quy ?nh t?i kho?n 1 i?u 22 c?a Lu?t n?y, n?u nh?ng thi?u s?t d?n ?n vi?c ?nh ch? ?t ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng kh?ng ??c kh?c ph?c, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c hu? b? ?t ch?o b?n v? c?m b?n ch?ng kho?n ?. 2. Trong th?i h?n b?y ng?y, k? t? ng?y ?t ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng b? hu? b?, t? ch?c ph?t h?nh ph?i c?ng b? vi?c hu? b? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng theo ph??ng th?c quy ?nh t?i kho?n 3 i?u 20 c?a Lu?t n?y v? ph?i thu h?i c?c ch?ng kho?n ? ph?t h?nh, ?ng th?i ho?n tr? ti?n cho nh? ?u t? trong th?i h?n m??i lm ng?y, k? t? ng?y ?t ch?o b?n b? hu? b?. Qu? th?i h?n n?y, t? ch?c ph?t h?nh ph?i b?i th??ng thi?t h?i cho nh? ?u t? theo c?c i?u kho?n ? cam k?t v?i nh? ?u t?. i?u 24. Ngh)a v? c?a t? ch?c ph?t h?nh 1. T? ch?c ph?t h?nh ? ho?n th?nh vi?c ch?o b?n c? phi?u ra c?ng ch?ng tr? th?nh c?ng ty ?i ch?ng v? ph?i th?c hi?n c?c ngh)a v? c?a c?ng ty ?i ch?ng quy ?nh t?i kho?n 2 i?u 27 c?a Lu?t n?y. H? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ??c coi l? h? s? c?ng ty ?i ch?ng v? t? ch?c ph?t h?nh kh?ng ph?i n?p h? s? c?ng ty ?i ch?ng quy ?nh t?i kho?n 1 i?u 26 c?a Lu?t n?y cho U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 2. T? ch?c ph?t h?nh ho?n th?nh vi?c ch?o b?n tr?i phi?u ra c?ng ch?ng ph?i tu?n th? ngh)a v? c?ng b? th?ng tin quy ?nh t?i i?u 102 c?a Lu?t n?y. Ch??ng III C?NG TY ?I CH?NG i?u 25. C?ng ty ?i ch?ng 1. C?ng ty ?i ch?ng l? c?ng ty c? ph?n thu?c m?t trong ba lo?i h?nh sau ?y: a) C?ng ty ? th?c hi?n ch?o b?n c? phi?u ra c?ng ch?ng; b) C?ng ty c? c? phi?u ??c ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n; c) C?ng ty c? c? phi?u ??c ?t nh?t m?t trm nh? ?u t? s? h?u, kh?ng k? nh? ?u t? ch?ng kho?n chuy?n nghi?p v? c? v?n i?u l? ? g?p t? m??i t? ?ng Vi?t Nam tr? l?n. 2. C?ng ty c? ph?n theo quy ?nh t?i i?m c kho?n 1 i?u n?y ph?i n?p h? s? c?ng ty ?i ch?ng quy ?nh t?i kho?n 1 i?u 26 c?a Lu?t n?y cho U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c trong th?i h?n ch?n m??i ng?y, k? t? ng?y tr? th?nh c?ng ty ?i ch?ng. i?u 26. H? s? c?ng ty ?i ch?ng 1. H? s? c?ng ty ?i ch?ng bao g?m: a) i?u l? c?ng ty; b) B?n sao Gi?y ch?ng nh?n ng k? kinh doanh c?a c?ng ty; c) Th?ng tin t?m t?t v? m? h?nh t? ch?c kinh doanh, b? m?y qu?n l? v? c? c?u c? ?ng; d) B?o c?o t?i ch?nh nm g?n nh?t. 2. Trong th?i h?n b?y ng?y, k? t? ng?y nh?n ??c h? s? h?p l?, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c? tr?ch nhi?m c?ng b? t?n, n?i dung kinh doanh v? c?c th?ng tin kh?c li?n quan ?n c?ng ty ?i ch?ng tr?n ph??ng ti?n th?ng tin c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. i?u 27. Quy?n v? ngh)a v? c?a c?ng ty ?i ch?ng 1. C?ng ty ?i ch?ng c? c?c quy?n theo quy ?nh c?a Lu?t doanh nghi?p v? c?c quy ?nh kh?c c?a ph?p lu?t c? li?n quan. 2. C?ng ty ?i ch?ng c? c?c ngh)a v? sau ?y: a) C?ng b? th?ng tin theo quy ?nh t?i i?u 101 c?a Lu?t n?y; b) Tu?n th? c?c nguy?n t?c qu?n tr? c?ng ty theo quy ?nh t?i i?u 28 c?a Lu?t n?y; c) Th?c hi?n ng k?, l?u k? ch?ng kho?n t?p trung t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n theo quy ?nh t?i i?u 52 v? i?u 53 c?a Lu?t n?y; d) C?c ngh)a v? kh?c theo quy ?nh c?a Lu?t doanh nghi?p v? c?c quy ?nh kh?c c?a ph?p lu?t c? li?n quan. i?u 28. Nguy?n t?c qu?n tr? c?ng ty 1. C?ng ty ?i ch?ng ph?i tu?n th? c?c quy ?nh c?a Lu?t doanh nghi?p v? qu?n tr? c?ng ty. 2. B? T?i ch?nh quy ?nh c? th? v? qu?n tr? c?ng ty ?p d?ng ?i v?i c?ng ty ?i ch?ng c? c? phi?u ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. i?u 29. B?o c?o v? s? h?u c?a c? ?ng l?n 1. T? ch?c, c? nh?n tr? th?nh c? ?ng l?n c?a c?ng ty ?i ch?ng ph?i b?o c?o c?ng ty ?i ch?ng, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c v? S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n n?i c? phi?u c?a c?ng ty ?i ch?ng ? ??c ni?m y?t trong th?i h?n b?y ng?y, k? t? ng?y tr? th?nh c? ?ng l?n. 2. B?o c?o v? s? h?u c?a c? ?ng l?n bao g?m c?c n?i dung sau ?y: a) T?n, ?a ch?, ng?nh, ngh? kinh doanh ?i v?i c? ?ng l?n l? t? ch?c; h? t?n, tu?i, qu?c t?ch, n?i c? tr?, ngh? nghi?p ?i v?i c? ?ng l?n l? c? nh?n; b) S? l??ng v? t? l? ph?n trm c? phi?u do t? ch?c, c? nh?n s? h?u ho?c c?ng v?i t? ch?c, c? nh?n kh?c s? h?u tr?n t?ng s? c? phi?u ang l?u h?nh. 3. Khi c? s? thay ?i quan tr?ng v? th?ng tin n?u trong b?o c?o quy ?nh t?i kho?n 2 i?u n?y ho?c c? thay ?i v? s? l??ng c? phi?u s? h?u v??t qu? m?t ph?n trm s? l??ng c? phi?u c?ng lo?i ang l?u h?nh, th? trong th?i h?n b?y ng?y k? t? ng?y c? s? thay ?i tr?n, c? ?ng l?n ph?i n?p b?o c?o s?a ?i, b? sung cho c?ng ty ?i ch?ng, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c v? S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n n?i c? phi?u ??c ni?m y?t. 4. Quy ?nh t?i c?c kho?n 1, 2 v? 3 i?u n?y cing ?p d?ng ?i v?i nh?m ng??i c? li?n quan s? h?u t? nm ph?n trm tr? l?n s? c? phi?u c? quy?n bi?u quy?t c?a t? ch?c ph?t h?nh. i?u 30. C?ng ty ?i ch?ng mua l?i c? phi?u c?a ch?nh m?nh 1. C?ng ty ?i ch?ng kh?ng c? c? phi?u ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n khi mua l?i c? phi?u c?a ch?nh m?nh ph?i th?c hi?n theo quy ?nh t?i c?c i?u 90, 91 v? 92 c?a Lu?t doanh nghi?p. 2. C?ng ty ?i ch?ng c? c? phi?u ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n khi mua l?i c? phi?u c?a ch?nh m?nh ph?i c?ng khai th?ng tin v? vi?c mua l?i ch?m nh?t l? b?y ng?y, tr??c ng?y th?c hi?n vi?c mua l?i. Th?ng tin bao g?m c?c n?i dung sau ?y: a) M?c ?ch mua l?i; b) S? l??ng c? phi?u ??c mua l?i; c) Ngu?n v?n ? mua l?i; d) Th?i gian th?c hi?n. Vi?c c?ng ty ?i ch?ng mua l?i c? phi?u c?a ch?nh m?nh, b?n l?i s? c? phi?u ? mua ??c th?c hi?n theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh. i?u 31. Thu h?i l?i nhu?n ?i v?i c?c giao d?ch kh?ng c?ng b?ng 1. C?ng ty ?i ch?ng c? quy?n thu h?i m?i kho?n l?i nhu?n do th?nh vi?n H?i ?ng qu?n tr?, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c ho?c Ph? T?ng gi?m ?c, ng??i ph? tr?ch t?i ch?nh, ph? tr?ch k? to?n v? ng??i qu?n l? kh?c trong b? m?y qu?n l? c?a c?ng ty ?i ch?ng thu ??c t? vi?c ti?n h?nh mua v? b?n ho?c b?n v? mua ch?ng kho?n c?a c?ng ty trong th?i h?n s?u th?ng, k? t? ng?y mua ho?c b?n. 2. C?ng ty ?i ch?ng ho?c c? ?ng c?a c?ng ty c? quy?n kh?i ki?n t?i To? ?n ? thu h?i kho?n l?i nhu?n t? c?c giao d?ch kh?ng c?ng b?ng quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y. i?u 32. Ch?o mua c?ng khai 1. C?c tr??ng h?p ph?i ch?o mua c?ng khai: a) Ch?o mua c? phi?u c? quy?n bi?u quy?t d?n ?n vi?c s? h?u t? hai m??i lm ph?n trm tr? l?n s? c? phi?u ang l?u h?nh c?a m?t c?ng ty ?i ch?ng; b) Ch?o mua m? ?i t??ng ??c ch?o mua b? b?t bu?c ph?i b?n c? phi?u m? h? s? h?u. 2. T? ch?c, c? nh?n ch?o mua c?ng khai c? phi?u c?a c?ng ty ?i ch?ng ph?i g?i ng k? ch?o mua ?n U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. Trong th?i h?n b?y ng?y, k? t? ng?y nh?n ??c ng k? ch?o mua, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph?i c? ? ki?n tr? l?i b?ng vn b?n; tr??ng h?p kh?ng ch?p thu?n, th? ph?i n?u r? l? do. 3. Vi?c ch?o mua c?ng khai ch? ??c th?c hi?n sau khi U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n v? ? ??c t? ch?c, c? nh?n ch?o mua c?ng b? tr?n c?c ph??ng ti?n th?ng tin ?i ch?ng tr??c th?i i?m d? ki?n th?c hi?n. 4. B?n ng k? ch?o mua c?ng khai bao g?m c?c th?ng tin sau ?y: a) T?n, ?a ch? c?a t? ch?c, c? nh?n ch?o mua; b) Lo?i c? phi?u ??c ch?o mua;? c) S? l??ng c? phi?u ??c ch?o mua m? t? ch?c, c? nh?n ? hi?n ang n?m gi?; d) S? l??ng c? phi?u d? ki?n ch?o mua; ) Th?i gian th?c hi?n ch?o mua; e) Gi? ch?o mua; g) C?c i?u ki?n ch?o mua. 5. Trong qu? tr?nh ch?o mua c?ng khai, t? ch?c, c? nh?n ch?o mua kh?ng ??c th?c hi?n c?c h?nh vi sau ?y: a) Tr?c ti?p ho?c gi?n ti?p mua ho?c cam k?t mua c? phi?u ang ??c ch?o mua b?n ngo?i ?t ch?o mua; b) B?n ho?c cam k?t b?n c? phi?u m? m?nh ang ch?o mua; c) ?i x? kh?ng c?ng b?ng v?i nh?ng ng??i s? h?u c?ng lo?i c? phi?u ang ??c ch?o mua; d) Cung c?p th?ng tin ri?ng cho m?t s? c? ?ng nh?t ?nh ho?c cung c?p th?ng tin cho c? ?ng ? m?c ? kh?ng gi?ng nhau ho?c kh?ng c?ng th?i i?m. Quy ?nh n?y cing ??c ?p d?ng ?i v?i t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh c? c? phi?u l? ?i t??ng ch?o mua. 6. Th?i gian th?c hi?n m?t ?t ch?o mua c?ng khai kh?ng ??c ng?n h?n ba m??i ng?y v? kh?ng d?i qu? s?u m??i ng?y, k? t? ng?y c?ng b?. Vi?c ch?o mua bao g?m c? vi?c ch?o mua b? sung ho?c c? s? i?u ch?nh so v?i ng k? ban ?u. Vi?c ch?o mua b? sung ho?c c? s? i?u ch?nh so v?i ng k? ban ?u ph?i ??c th?c hi?n v?i c?c i?u ki?n ?u ?i kh?ng th?p h?n c?c ?t ch?o mua tr??c. 7. T? ch?c, c? nh?n s? h?u c? phi?u ? ?t c?c c? phi?u theo m?t ?t ch?o mua c?ng khai c? quy?n r?t c? phi?u v?o b?t c? th?i i?m n?o trong th?i gian ch?o mua. 8. Tr??ng h?p s? c? phi?u ch?o mua nh? h?n s? c? phi?u ang l?u h?nh c?a m?t c?ng ty ho?c s? c? phi?u ?t b?n l?n h?n s? c? phi?u ch?o mua th? c? phi?u ??c mua tr?n c? s? t? l? t??ng ?ng. 9. Sau khi th?c hi?n ch?o mua c?ng khai, ?i t??ng ch?o mua n?m gi? t? t?m m??i ph?n trm tr? l?n s? c? phi?u ang l?u h?nh c?a m?t c?ng ty ?i ch?ng ph?i mua ti?p trong th?i h?n ba m??i ng?y s? c? phi?u c?ng lo?i do c?c c? ?ng c?n l?i n?m gi? theo gi? ch?o mua ? c?ng b?, n?u c?c c? ?ng n?y c? y?u c?u. 10. C?ng ty ?i ch?ng c? c? phi?u ??c ch?o mua c?ng khai ph?i c?ng b? ? ki?n c?a c?ng ty v? vi?c ch?p thu?n ho?c t? ch?i vi?c ch?o mua. Tr??ng h?p t? ch?i, c?ng ty ph?i tr? l?i b?ng vn b?n v? n?u r? l? do. Vn b?n tr? l?i c?a c?ng ty ph?i c? ch? k? c?a ?t nh?t hai ph?n ba s? th?nh vi?n H?i ?ng qu?n tr?. 11. Trong th?i h?n m??i ng?y, k? t? ng?y k?t th?c ?t ch?o mua c?ng khai, t? ch?c, c? nh?n th?c hi?n ch?o mua ph?i b?o c?o U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c b?ng vn b?n v? k?t qu? ?t ch?o mua. Ch??ng IV TH? TR??NG GIAO D?CH CH?NG KHO?N i?u 33. T? ch?c th? tr??ng giao d?ch ch?ng kho?n 1. S? giao d?ch ch?ng kho?n t? ch?c th? tr??ng giao d?ch ch?ng kho?n cho ch?ng kho?n c?a t? ch?c ph?t h?nh ? i?u ki?n ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n. 2. Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n t? ch?c th? tr??ng giao d?ch ch?ng kho?n cho ch?ng kho?n c?a t? ch?c ph?t h?nh kh?ng ? i?u ki?n ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n. 3. Ngo?i S? giao d?ch ch?ng kho?n v? Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n, kh?ng t? ch?c, c? nh?n n?o ??c ph?p t? ch?c th? tr??ng giao d?ch ch?ng kho?n. i?u 34. T? ch?c v? ho?t ?ng c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n 1. S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n l? ph?p nh?n th?nh l?p v? ho?t ?ng theo m? h?nh c?ng ty tr?ch nhi?m h?u h?n ho?c c?ng ty c? ph?n theo quy ?nh c?a Lu?t n?y. 2. Th? t??ng Ch?nh ph? quy?t ?nh vi?c th?nh l?p, gi?i th?, chuy?n ?i c? c?u t? ch?c, h?nh th?c s? h?u c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n theo ? ngh? c?a B? tr??ng B? T?i ch?nh. 3. S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n c? ch?c nng t? ch?c v? gi?m s?t ho?t ?ng giao d?ch ch?ng kho?n ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 4. Ho?t ?ng c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ph?i tu?n th? quy ?nh c?a Lu?t n?y v? i?u l? S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 5. S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ch?u s? qu?n l? v? gi?m s?t c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. i?u 35. B? m?y qu?n l?, i?u h?nh c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n 1. S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n c? H?i ?ng qu?n tr?, Gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c v? Ban ki?m so?t. 2. Ch? t?ch H?i ?ng qu?n tr?, Gi?m ?c S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n do B? tr??ng B? T?i ch?nh ph? chu?n theo ? ngh? c?a H?i ?ng qu?n tr?, sau khi c? ? ki?n c?a Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 3. Quy?n v? nhi?m v? c?a H?i ?ng qu?n tr?, Gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c v? Ban ki?m so?t ??c quy ?nh t?i i?u l? S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. i?u 36. i?u l? S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n 1. i?u l? S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ??c B? T?i ch?nh ph? chu?n theo ? ngh? c?a H?i ?ng qu?n tr? S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n sau khi c? ? ki?n c?a Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 2. i?u l? S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n c? c?c n?i dung ch?nh sau ?y: a) T?n, ?a ch?; b) M?c ti?u ho?t ?ng; c) V?n i?u l?; c?ch th?c tng v?n, gi?m v?n ho?c chuy?n nh??ng v?n i?u l?; d) T?n, ?a ch? v? c?c th?ng tin c? b?n c?a c? ?ng s?ng l?p ho?c th?nh vi?n g?p v?n ho?c Ch? s? h?u; ) Ph?n v?n g?p ho?c s? c? ph?n v? gi? tr? v?n g?p c?a c? ?ng s?ng l?p ho?c th?nh vi?n g?p v?n; e) Ng??i ?i di?n theo ph?p lu?t; g) C? c?u t? ch?c qu?n l?; h) Quy?n v? ngh)a v? c?a th?nh vi?n g?p v?n ho?c c? ?ng; i) Quy?n v? nhi?m v? c?a H?i ?ng qu?n tr?, Gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c v? Ban ki?m so?t; k) Th? th?c th?ng qua quy?t ?nh c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n; l) Th? th?c s?a ?i, b? sung i?u l?; m) Ch? ? k? to?n, ki?m to?n ??c ?p d?ng; n) Vi?c th?nh l?p c?c qu?, c? ch? s? d?ng qu?; nguy?n t?c s? d?ng l?i nhu?n, x? l? l? v? ch? ? t?i ch?nh kh?c; o) Nguy?n t?c gi?i quy?t tranh ch?p n?i b?. i?u 37. Quy?n c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n 1. Ban h?nh c?c quy ch? v? ni?m y?t ch?ng kho?n, giao d?ch ch?ng kho?n, c?ng b? th?ng tin v? th?nh vi?n giao d?ch sau khi ??c U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n. 2. T? ch?c v? i?u h?nh ho?t ?ng giao d?ch ch?ng kho?n t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 3. T?m ng?ng, ?nh ch? ho?c hu? b? giao d?ch ch?ng kho?n theo Quy ch? giao d?ch ch?ng kho?n c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n trong tr??ng h?p c?n thi?t ? b?o v? nh? ?u t?. 4. Ch?p thu?n, hu? b? ni?m y?t ch?ng kho?n v? gi?m s?t vi?c duy tr? i?u ki?n ni?m y?t ch?ng kho?n c?a c?c t? ch?c ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 5. Ch?p thu?n, hu? b? t? c?ch th?nh vi?n giao d?ch; gi?m s?t ho?t ?ng giao d?ch ch?ng kho?n c?a c?c th?nh vi?n giao d?ch t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 6. Gi?m s?t ho?t ?ng c?ng b? th?ng tin c?a c?c t? ch?c ni?m y?t, th?nh vi?n giao d?ch t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 7. Cung c?p th?ng tin th? tr??ng v? c?c th?ng tin li?n quan ?n ch?ng kho?n ni?m y?t. 8. L?m trung gian ho? gi?i theo y?u c?u c?a th?nh vi?n giao d?ch khi ph?t sinh tranh ch?p li?n quan ?n ho?t ?ng giao d?ch ch?ng kho?n. 9. Thu ph? theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh. i?u 38. Ngh)a v? c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n 1. B?o ?m ho?t ?ng giao d?ch ch?ng kho?n tr?n th? tr??ng ??c ti?n h?nh c?ng khai, c?ng b?ng, tr?t t? v? hi?u qu?. 2. Th?c hi?n ch? ? k? to?n, ki?m to?n, th?ng k?, ngh)a v? t?i ch?nh theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 3. Th?c hi?n c?ng b? th?ng tin theo quy ?nh t?i i?u 107 c?a Lu?t n?y. 4. Cung c?p th?ng tin v? ph?i h?p v?i c?c c? quan nh? n??c c? th?m quy?n trong c?ng t?c i?u tra v? ph?ng, ch?ng c?c h?nh vi vi ph?m ph?p lu?t v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. 5. Ph?i h?p th?c hi?n c?ng t?c tuy?n truy?n, ph? bi?n ki?n th?c v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n cho nh? ?u t?. 6. B?i th??ng thi?t h?i cho th?nh vi?n giao d?ch trong tr??ng h?p S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n g?y thi?t h?i cho th?nh vi?n giao d?ch, tr? tr??ng h?p b?t kh? kh?ng. i?u 39. Th?nh vi?n giao d?ch 1. Th?nh vi?n giao d?ch t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n l? c?ng ty ch?ng kho?n ??c S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ch?p thu?n tr? th?nh th?nh vi?n giao d?ch. 2. i?u ki?n, th? t?c tr? th?nh th?nh vi?n giao d?ch t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n quy ?nh t?i Quy ch? th?nh vi?n giao d?ch c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 3. Th?nh vi?n giao d?ch c? c?c quy?n sau ?y: a) S? d?ng h? th?ng giao d?ch v? c?c d?ch v? do S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n cung c?p; b) Nh?n c?c th?ng tin v? th? tr??ng giao d?ch ch?ng kho?n t? S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n; c) ? ngh? S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n l?m trung gian ho? gi?i khi c? tranh ch?p li?n quan ?n ho?t ?ng giao d?ch ch?ng kho?n c?a th?nh vi?n giao d?ch; d) ? xu?t v? ki?n ngh? c?c v?n ? li?n quan ?n ho?t ?ng c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n; ) C?c quy?n kh?c quy ?nh t?i Quy ch? th?nh vi?n giao d?ch c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 4. Th?nh vi?n giao d?ch c? c?c ngh)a v? sau ?y: a) Tu?n th? c?c ngh)a v? quy ?nh t?i i?u 71 c?a Lu?t n?y; b) Ch?u s? gi?m s?t c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n; c) N?p ph? th?nh vi?n, ph? giao d?ch v? c?c ph? d?ch v? kh?c theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh; d) C?ng b? th?ng tin theo quy ?nh t?i i?u 104 c?a Lu?t n?y v? Quy ch? c?ng b? th?ng tin c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n; ) H? tr? c?c th?nh vi?n giao d?ch kh?c theo y?u c?u c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n trong tr??ng h?p c?n thi?t; e) C?c ngh)a v? kh?c quy ?nh t?i Quy ch? th?nh vi?n giao d?ch c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. i?u 40. Ni?m y?t ch?ng kho?n 1. T? ch?c ph?t h?nh khi ni?m y?t ch?ng kho?n t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ph?i ?p ?ng c?c i?u ki?n v? v?n, ho?t ?ng kinh doanh v? kh? nng t?i ch?nh, s? c? ?ng ho?c s? ng??i s? h?u ch?ng kho?n. 2. T? ch?c ph?t h?nh n?p h? s? ni?m y?t ph?i ch?u tr?ch nhi?m v? t?nh ch?nh x?c, trung th?c v? ?y ? c?a h? s? ni?m y?t. T? ch?c t? v?n ni?m y?t, t? ch?c ki?m to?n ??c ch?p thu?n, ng??i k? b?o c?o ki?m to?n v? b?t c? t? ch?c, c? nh?n n?o x?c nh?n h? s? ni?m y?t ph?i ch?u tr?ch nhi?m trong ph?m vi li?n quan ?n h? s? ni?m y?t. 3. Ch?nh ph? quy ?nh i?u ki?n, h? s?, th? t?c ni?m y?t ch?ng kho?n t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n v? vi?c ni?m y?t ch?ng kho?n t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n n??c ngo?i. i?u 41. Giao d?ch ch?ng kho?n 1. Giao d?ch ch?ng kho?n t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n: a) S? giao d?ch ch?ng kho?n t? ch?c giao d?ch ch?ng kho?n ni?m y?t theo ph??ng th?c kh?p l?nh t?p trung v? ph??ng th?c giao d?ch kh?c quy ?nh t?i Quy ch? giao d?ch ch?ng kho?n c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n. b) Ch?ng kho?n ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n kh?ng ??c giao d?ch b?n ngo?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, tr? tr??ng h?p quy ?nh t?i Quy ch? giao d?ch ch?ng kho?n c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n. 2. Giao d?ch ch?ng kho?n t?i Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n: a) Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n t? ch?c giao d?ch ch?ng kho?n ni?m y?t theo ph??ng th?c tho? thu?n v? c?c ph??ng th?c giao d?ch kh?c quy ?nh t?i Quy ch? giao d?ch ch?ng kho?n c?a Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. b) Ch?ng kho?n ni?m y?t t?i Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ??c giao d?ch t?i c?ng ty ch?ng kho?n l? th?nh vi?n giao d?ch c?a Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n theo Quy ch? giao d?ch ch?ng kho?n c?a Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 3. S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n t? ch?c giao d?ch lo?i ch?ng kho?n m?i, thay ?i v? ?p d?ng ph??ng th?c giao d?ch m?i, ?a v?o v?n h?nh h? th?ng giao d?ch m?i ph?i ??c U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n. Ch??ng V NG K?, L?U K?, B? TR? V? THANH TO?N CH?NG KHO?N i?u 42. T? ch?c v? ho?t ?ng c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n 1. Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n l? ph?p nh?n th?nh l?p v? ho?t ?ng theo m? h?nh c?ng ty tr?ch nhi?m h?u h?n ho?c c?ng ty c? ph?n theo quy ?nh c?a Lu?t n?y. 2. Th? t??ng Ch?nh ph? quy?t ?nh vi?c th?nh l?p, gi?i th?, chuy?n ?i c? c?u t? ch?c, h?nh th?c s? h?u c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n theo ? ngh? c?a B? tr??ng B? T?i ch?nh. 3. Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n c? ch?c nng t? ch?c v? gi?m s?t ho?t ?ng ng k?, l?u k?, b? tr? v? thanh to?n ch?ng kho?n. 4. Ho?t ?ng c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ph?i tu?n th? quy ?nh c?a Lu?t n?y v? i?u l? Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. 5. Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ch?u s? qu?n l? v? gi?m s?t c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. i?u 43. B? m?y qu?n l?, i?u h?nh c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n 1. Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n c? H?i ?ng qu?n tr?, Gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c v? Ban ki?m so?t. 2. Ch? t?ch H?i ?ng qu?n tr?, Gi?m ?c Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n do B? tr??ng B? T?i ch?nh ph? chu?n theo ? ngh? c?a H?i ?ng qu?n tr? sau khi c? ? ki?n c?a Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 3. Quy?n v? nhi?m v? c?a H?i ?ng qu?n tr?, Gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c v? Ban ki?m so?t ??c quy ?nh t?i i?u l? Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. i?u 44. i?u l? Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n 1. i?u l? Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ??c B? T?i ch?nh ph? chu?n theo ? ngh? c?a H?i ?ng qu?n tr? sau khi c? ? ki?n c?a Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 2. i?u l? Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n c? c?c n?i dung ch?nh sau ?y: a) T?n, ?a ch? tr? s? ch?nh, chi nh?nh; b) M?c ti?u ho?t ?ng; c) V?n i?u l?; c?ch th?c tng v?n, gi?m v?n ho?c chuy?n nh??ng v?n i?u l?; d) T?n, ?a ch? v? c?c th?ng tin c? b?n c?a c? ?ng s?ng l?p ho?c th?nh vi?n g?p v?n ho?c Ch? s? h?u; ) Ph?n v?n g?p ho?c s? c? ph?n v? gi? tr? v?n g?p c?a c? ?ng s?ng l?p ho?c th?nh vi?n g?p v?n; e) Ng??i ?i di?n theo ph?p lu?t; g) C? c?u t? ch?c qu?n l?; h) Quy?n v? ngh)a v? c?a th?nh vi?n g?p v?n ho?c c? ?ng; i) Quy?n v? nhi?m v? c?a H?i ?ng qu?n tr?, Gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c v? Ban ki?m so?t; k) Th? th?c th?ng qua quy?t ?nh c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n; l) Th? th?c s?a ?i, b? sung i?u l?; m) Ch? ? k? to?n, ki?m to?n ??c ?p d?ng; n) Vi?c th?nh l?p c?c qu?, c? ch? s? d?ng qu?; nguy?n t?c s? d?ng l?i nhu?n, x? l? l? v? ch? ? t?i ch?nh kh?c; o) Nguy?n t?c gi?i quy?t tranh ch?p n?i b?. i?u 45. Quy?n c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n 1. Ban h?nh quy ch? ng k?, l?u k?, b? tr? v? thanh to?n ch?ng kho?n sau khi ??c U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n. 2. Ch?p thu?n, hu? b? t? c?ch th?nh vi?n l?u k?; gi?m s?t vi?c tu?n th? quy ?nh c?a th?nh vi?n l?u k? theo quy ch? c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. 3. Cung c?p d?ch v? ng k?, l?u k?, b? tr? v? thanh to?n ch?ng kho?n v? d?ch v? kh?c c? li?n quan ?n l?u k? ch?ng kho?n theo y?u c?u c?a kh?ch h?ng. 4. Thu ph? theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh. i?u 46. Ngh)a v? c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n 1. B?o ?m c? s? v?t ch?t, k? thu?t ph?c v? cho c?c ho?t ?ng ng k?, l?u k?, b? tr? v? thanh to?n ch?ng kho?n. 2. X?y d?ng quy tr?nh ho?t ?ng v? qu?n l? r?i ro cho t?ng nghi?p v?. 3. Qu?n l? t?ch bi?t t?i s?n c?a kh?ch h?ng. 4. B?i th??ng thi?t h?i cho kh?ch h?ng trong tr??ng h?p kh?ng th?c hi?n ngh)a v? g?y thi?t h?i ?n l?i ?ch h?p ph?p c?a kh?ch h?ng, tr? tr??ng h?p b?t kh? kh?ng. 5. Ho?t ?ng v? l?i ?ch c?a ng??i g?i ch?ng kho?n ho?c ng??i s? h?u ch?ng kho?n. 6. C? bi?n ph?p b?o v? c? s? d? li?u v? l?u gi? c?c ch?ng t? g?c v? ng k?, l?u k?, b? tr? v? thanh to?n ch?ng kho?n theo quy ?nh c?a ph?p lu?t v? k? to?n, th?ng k?. 7. Tr?ch l?p qu? ph?ng ng?a r?i ro nghi?p v? ? b? ?p c?c t?n th?t cho kh?ch h?ng do s? c? k? thu?t, do s? su?t c?a nh?n vi?n trong qu? tr?nh ho?t ?ng. Qu? ph?ng ng?a r?i ro nghi?p v? ??c tr?ch l?p t? c?c kho?n thu nghi?p v? theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh. 8. Cung c?p c?c th?ng tin li?n quan ?n vi?c s? h?u ch?ng kho?n c?a kh?ch h?ng theo y?u c?u c?a c?ng ty ?i ch?ng, t? ch?c ph?t h?nh. 9. Th?c hi?n ch? ? k? to?n, ki?m to?n, th?ng k?, ngh)a v? t?i ch?nh theo quy ?nh c?a ph?p lu?t; th?c hi?n ch? ? b?o c?o v? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh. 10. Ch?u tr?ch nhi?m v? ho?t ?ng l?u k?, thanh to?n t?i tr? s? ch?nh, chi nh?nh ? ng k? ho?t ?ng l?u k?. i?u 47. Th?nh vi?n l?u k? 1. Th?nh vi?n l?u k? l? c?ng ty ch?ng kho?n, ng?n h?ng th??ng m?i ho?t ?ng t?i Vi?t Nam ??c U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c?p Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n v? ??c Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ch?p thu?n tr? th?nh th?nh vi?n l?u k?. 2. Th?nh vi?n l?u k? c? c?c quy?n sau ?y: a) Cung c?p d?ch v? l?u k? v? thanh to?n c?c giao d?ch ch?ng kho?n cho kh?ch h?ng; b) Thu ph? theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh; c) C?c quy?n kh?c theo quy ?nh c?a ph?p lu?t v? theo quy ch? c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. 3. Th?nh vi?n l?u k? c? c?c ngh)a v? sau ?y: a) Tu?n th? c?c ngh)a v? quy ?nh t?i i?u 46 c?a Lu?t n?y; b) ?ng g?p qu? h? tr? thanh to?n theo quy ?nh t?i quy ch? c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n; c) C?c ngh)a v? kh?c theo quy ?nh c?a ph?p lu?t v? theo quy ch? c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. i?u 48. i?u ki?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n 1. i?u ki?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n ?i v?i ng?n h?ng th??ng m?i bao g?m: a) C? Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng t?i Vi?t Nam; b) N? qu? h?n kh?ng qu? nm ph?n trm t?ng d? n?, c? l?i trong nm g?n nh?t; c) C? ?a i?m, trang b?, thi?t b? ph?c v? ho?t ?ng ng k?, l?u k?, thanh to?n c?c giao d?ch ch?ng kho?n. 2. i?u ki?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n ?i v?i c?ng ty ch?ng kho?n bao g?m: a) C? Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng th?c hi?n nghi?p v? m?i gi?i ho?c t? doanh ch?ng kho?n; b) C? ?a i?m, trang b?, thi?t b? ph?c v? ho?t ?ng ng k?, l?u k?, thanh to?n c?c giao d?ch ch?ng kho?n. i?u 49. H? s? ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n 1. Gi?y ? ngh? ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n. 2. B?n sao Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng. 3. B?n thuy?t minh v? c? s? v?t ch?t, k? thu?t b?o ?m th?c hi?n ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n. 4. B?o c?o t?i ch?nh ? ??c ki?m to?n c?a nm g?n nh?t, tr? tr??ng h?p c?ng ty ch?ng kho?n m?i th?nh l?p. i?u 50. Th?i h?n c?p Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n 1. Th?i h?n c?p Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n l? m??i lm ng?y, k? t? ng?y U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c nh?n ??c h? s? h?p l?. Tr??ng h?p t? ch?i, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph?i tr? l?i b?ng vn b?n v? n?u r? l? do. 2. Trong th?i h?n m??i hai th?ng, k? t? ng?y ??c c?p Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n, c?ng ty ch?ng kho?n, ng?n h?ng th??ng m?i ph?i l?m th? t?c ng k? th?nh vi?n l?u k? t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n v? ti?n h?nh ho?t ?ng. i?u 51. ?nh ch?, thu h?i Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n 1. Th?nh vi?n l?u k? b? ?nh ch? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n t?i a l? ch?n m??i ng?y trong c?c tr??ng h?p sau ?y: a) Th??ng xuy?n vi ph?m ngh)a v? c?a th?nh vi?n l?u k? do Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n quy ?nh; b) ? x?y ra thi?u s?t g?y t?n th?t nghi?m tr?ng cho kh?ch h?ng. 2. Th?nh vi?n l?u k? b? thu h?i Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n trong c?c tr??ng h?p sau ?y: a) H?t th?i h?n b? ?nh ch? ho?t ?ng l?u k? m? kh?ng kh?c ph?c ??c c?c vi ph?m quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y; b) Kh?ng ti?n h?nh ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n trong th?i h?n m??i hai th?ng, k? t? ng?y ??c c?p Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n; c) B? thu h?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng; d) Chia, t?ch, s?p nh?p, h?p nh?t, chuy?n ?i, gi?i th?, ph? s?n; ) T? nguy?n ch?m d?t ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n sau khi ??c U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n. 3. Khi b? thu h?i Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n, th?nh vi?n l?u k? ph?i l?m th? t?c t?t to?n t?i kho?n l?u k? ch?ng kho?n theo quy ch? c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. i?u 52. ng k? ch?ng kho?n 1. Ch?ng kho?n c?a c?ng ty ?i ch?ng ph?i ??c ng k? t?p trung t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. 2. Ch?ng kho?n c?a t? ch?c ph?t h?nh kh?c u? quy?n cho Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n l?m ?i l? chuy?n nh??ng ??c ng k? t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. 3. C?ng ty ?i ch?ng, t? ch?c ph?t h?nh theo quy ?nh t?i kho?n 1 v? kho?n 2 i?u n?y th?c hi?n ng k? lo?i ch?ng kho?n v? th?ng tin v? ng??i s? h?u ch?ng kho?n v?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. i?u 53. L?u k? ch?ng kho?n 1. Ch?ng kho?n c?a c?ng ty ?i ch?ng ph?i ??c l?u k? t?p trung t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n tr??c khi th?c hi?n giao d?ch. 2. Ch?ng kho?n l?u k? t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n d??i h?nh th?c l?u k? t?ng h?p. Ng??i s? h?u ch?ng kho?n l? ng??i ?ng s? h?u ch?ng kho?n l?u k? t?ng h?p theo t? l? ch?ng kho?n ??c l?u k?. 3. Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ??c nh?n l?u k? ri?ng bi?t ?i v?i ch?ng kho?n ghi danh v? c?c t?i s?n kh?c theo y?u c?u c?a ng??i s? h?u. i?u 54. Chuy?n quy?n s? h?u ch?ng kho?n 1. Vi?c chuy?n quy?n s? h?u ?i v?i c?c lo?i ch?ng kho?n ? ng k? t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ??c th?c hi?n qua Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. 2. Hi?u l?c c?a vi?c chuy?n quy?n s? h?u ch?ng kho?n t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ??c quy ?nh nh? sau: a) Tr??ng h?p ch?ng kho?n ? ??c l?u k? t?p trung t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n, vi?c chuy?n quy?n s? h?u ch?ng kho?n c? hi?u l?c v?o ng?y th?c hi?n b?t to?n ghi s? tr?n t?i kho?n l?u k? ch?ng kho?n t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n; b) Tr??ng h?p ch?ng kho?n ch?a ??c l?u k? t?p trung t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n, vi?c chuy?n quy?n s? h?u ch?ng kho?n c? hi?u l?c v?o ng?y ghi s? ng k? ch?ng kho?n do Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n qu?n l?. i?u 55. B? tr? v? thanh to?n giao d?ch ch?ng kho?n 1. Vi?c b? tr? v? thanh to?n giao d?ch ch?ng kho?n ??c th?c hi?n theo quy ch? c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. 2. Thanh to?n ch?ng kho?n ??c th?c hi?n qua Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n, thanh to?n ti?n giao d?ch ch?ng kho?n ??c th?c hi?n qua ng?n h?ng thanh to?n v? ph?i tu?n th? nguy?n t?c chuy?n giao ch?ng kho?n ?ng th?i v?i thanh to?n ti?n. i?u 56. B?o v? t?i s?n c?a kh?ch h?ng 1. Ch?ng kho?n d??i d?ng v?t ch?t ho?c phi v?t ch?t, c?c t?i s?n kh?c c?a kh?ch h?ng do Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ho?c th?nh vi?n l?u k? qu?n l? l? t?i s?n c?a ch? s? h?u v? kh?ng ??c coi l? t?i s?n c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ho?c c?a th?nh vi?n l?u k?. 2. Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ho?c th?nh vi?n l?u k? kh?ng ??c s? d?ng ch?ng kho?n c?a kh?ch h?ng g?i t?i Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ho?c t?i th?nh vi?n l?u k? ? thanh to?n c?c kho?n n? c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ho?c th?nh vi?n l?u k?. i?u 57. B?o m?t 1. Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n v? th?nh vi?n l?u k? c? tr?ch nhi?m b?o m?t c?c th?ng tin li?n quan ?n s? h?u ch?ng kho?n c?a kh?ch h?ng, t? ch?i vi?c i?u tra, phong to?, c?m gi?, tr?ch chuy?n t?i s?n c?a kh?ch h?ng m? kh?ng c? s? ?ng ? c?a kh?ch h?ng. 2. Quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y kh?ng ?p d?ng ?i v?i c?c tr??ng h?p sau ?y: a) Ki?m to?n vi?n th?c hi?n ki?m to?n b?o c?o t?i ch?nh c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ho?c b?o c?o t?i ch?nh c?a th?nh vi?n l?u k?; b) Kh?ch h?ng c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ho?c th?nh vi?n l?u k? mu?n bi?t th?ng tin li?n quan ?n s? h?u ch?ng kho?n c?a ch?nh h?; c) Cung c?p th?ng tin theo y?u c?u c?a c? quan nh? n??c c? th?m quy?n. i?u 58. Qu? h? tr? thanh to?n 1. Qu? h? tr? thanh to?n h?nh th?nh t? s? ?ng g?p c?a c?c th?nh vi?n l?u k? ? thanh to?n thay cho th?nh vi?n l?u k? trong tr??ng h?p th?nh vi?n l?u k? t?m th?i m?t kh? nng thanh to?n giao d?ch ch?ng kho?n. 2. Qu? h? tr? thanh to?n do Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n qu?n l? v? ph?i ??c t?ch bi?t v?i t?i s?n c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. 3. M?c ?ng g?p v?o qu? h? tr? thanh to?n, ph??ng th?c h? tr? thanh to?n, ph??ng th?c qu?n l? v? s? d?ng qu? h? tr? thanh to?n th?c hi?n theo quy ch? c?a Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n. Ch??ng VI C?NG TY CH?NG KHO?N, C?NG TY QU?N L? QU? ?U T? CH?NG KHO?N i?u 59. Th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n 1. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n (sau ?y g?i l? c?ng ty qu?n l? qu?) ??c t? ch?c d??i h?nh th?c c?ng ty tr?ch nhi?m h?u h?n ho?c c?ng ty c? ph?n theo quy ?nh c?a Lu?t doanh nghi?p. 2. U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng cho c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?. Gi?y ph?p n?y ?ng th?i l? Gi?y ch?ng nh?n ng k? kinh doanh. i?u 60. Nghi?p v? kinh doanh c?a c?ng ty ch?ng kho?n 1. C?ng ty ch?ng kho?n ??c th?c hi?n m?t, m?t s? ho?c to?n b? nghi?p v? kinh doanh sau ?y: a) M?i gi?i ch?ng kho?n; b) T? doanh ch?ng kho?n; c) B?o l?nh ph?t h?nh ch?ng kho?n; d) T? v?n ?u t? ch?ng kho?n. 2. C?ng ty ch?ng kho?n ch? ??c ph?p th?c hi?n nghi?p v? b?o l?nh ph?t h?nh ch?ng kho?n khi th?c hi?n nghi?p v? t? doanh ch?ng kho?n. 3. Ngo?i c?c nghi?p v? kinh doanh quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y, c?ng ty ch?ng kho?n ??c cung c?p d?ch v? t? v?n t?i ch?nh v? c?c d?ch v? t?i ch?nh kh?c. i?u 61. Nghi?p v? kinh doanh c?a c?ng ty qu?n l? qu? 1. C?ng ty qu?n l? qu? ??c th?c hi?n c?c nghi?p v? kinh doanh sau ?y: a) Qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n; b) Qu?n l? danh m?c ?u t? ch?ng kho?n. 2. C?c nghi?p v? kinh doanh quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y ??c c?p chung trong m?t Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty qu?n l? qu?. 3. Ngo?i c?c nghi?p v? kinh doanh quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y, c?ng ty qu?n l? qu? ??c huy ?ng v? qu?n l? c?c qu? ?u t? n??c ngo?i c? m?c ti?u ?u t? v?o Vi?t Nam. i?u 62. i?u ki?n c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? 1. i?u ki?n c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? bao g?m: a) C? tr? s?; c? trang b?, thi?t b? ph?c v? ho?t ?ng kinh doanh ch?ng kho?n, ?i v?i nghi?p v? b?o l?nh ph?t h?nh ch?ng kho?n v? t? v?n ?u t? ch?ng kho?n th? kh?ng ph?i ?p ?ng i?u ki?n v? trang b?, thi?t b?; b) C? ? v?n ph?p ?nh theo quy ?nh c?a Ch?nh ph?; c) Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c v? c?c nh?n vi?n th?c hi?n nghi?p v? kinh doanh ch?ng kho?n quy ?nh t?i kho?n 1 i?u 60 v? kho?n 1 i?u 61 c?a Lu?t n?y ph?i c? Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n. 2. Tr??ng h?p c? ?ng s?ng l?p ho?c th?nh vi?n s?ng l?p l? c? nh?n ph?i c? nng l?c h?nh vi d?n s? ?y ?, kh?ng thu?c tr??ng h?p ang ph?i ch?p h?nh h?nh ph?t t? ho?c ang b? To? ?n c?m h?nh ngh? kinh doanh; tr??ng h?p l? ph?p nh?n ph?i ang ho?t ?ng h?p ph?p v? c? ? nng l?c t?i ch?nh ? tham gia g?p v?n. C?c c? ?ng s?ng l?p ho?c th?nh vi?n s?ng l?p ph?i s? d?ng ngu?n v?n c?a ch?nh m?nh ? g?p v?n th?nh l?p c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?. i?u 63. H? s? ? ngh? c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? 1. Gi?y ? ngh? c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?. 2. B?n thuy?t minh v? c? s? v?t ch?t, k? thu?t b?o ?m th?c hi?n c?c nghi?p v? kinh doanh ch?ng kho?n. 3. X?c nh?n c?a ng?n h?ng v? m?c v?n ph?p ?nh g?i t?i t?i kho?n phong to? m? t?i ng?n h?ng. 4. Danh s?ch d? ki?n Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c v? c?c nh?n vi?n th?c hi?n nghi?p v? kinh doanh ch?ng kho?n k?m theo b?n sao Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n. 5. Danh s?ch c? ?ng s?ng l?p ho?c th?nh vi?n s?ng l?p k?m theo b?n sao Gi?y ch?ng minh nh?n d?n ho?c H? chi?u ?i v?i c? nh?n v? Gi?y ch?ng nh?n ng k? kinh doanh ?i v?i ph?p nh?n. 6. B?n sao b?o c?o t?i ch?nh nm g?n nh?t c? x?c nh?n c?a t? ch?c ki?m to?n ?c l?p c?a c? ?ng s?ng l?p ho?c th?nh vi?n s?ng l?p l? ph?p nh?n tham gia g?p v?n t? m??i ph?n trm tr? l?n v?n i?u l? ? g?p c?a t? ch?c ? ngh? c?p gi?y ph?p. 7. D? th?o i?u l? c?ng ty. 8. D? ki?n ph??ng ?n ho?t ?ng kinh doanh trong ba nm ?u ph? h?p v?i nghi?p v? kinh doanh ? ngh? c?p ph?p k?m theo c?c quy tr?nh nghi?p v?, quy tr?nh ki?m so?t n?i b?, quy tr?nh qu?n l? r?i ro. i?u 64. i?u l? c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? 1. i?u l? c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? c? c?c n?i dung ch? y?u sau ?y: a) C?c n?i dung quy ?nh t?i i?u 22 c?a Lu?t doanh nghi?p; b) Quy?n v? ngh)a v? c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? kh?ng tr?i v?i quy ?nh c?a Lu?t n?y; c) C?c quy ?nh v? c?m v? h?n ch? ?i v?i c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? v? Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c, ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?. 2. B? T?i ch?nh ban h?nh m?u i?u l? c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?. i?u 65. Th?i h?n c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng 1. Trong th?i h?n ba m??i ng?y, k? t? ng?y nh?n ??c h? s? h?p l?, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng cho c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?. Tr??ng h?p t? ch?i, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph?i tr? l?i b?ng vn b?n v? n?u r? l? do. 2. Tr??ng h?p c?n l?m r? v?n ? li?n quan ?n h? s? ? ngh? c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c? quy?n ? ngh? ng??i ?i di?n trong s? th?nh vi?n s?ng l?p ho?c c? ?ng s?ng l?p ho?c ng??i d? ki?n ??c b? nhi?m, tuy?n d?ng l?m Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c c?a t? ch?c ? ngh? c?p gi?y ph?p gi?i tr?nh tr?c ti?p ho?c b?ng vn b?n. i?u 66. C?ng b? Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng 1. Trong th?i h?n b?y ng?y, k? t? ng?y ??c c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng, c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ph?i c?ng b? Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng tr?n ph??ng ti?n th?ng tin c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c v? m?t t? b?o i?n t? ho?c b?o vi?t trong ba s? li?n ti?p. 2. Vi?c c?ng b? Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y bao g?m c?c n?i dung ch? y?u sau ?y: a) T?n c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?; b) ?a ch? ?t tr? s? ch?nh c?a c?ng ty, chi nh?nh, vn ph?ng ?i di?n (n?u c?); c) S? Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng, ng?y c?p, c?c nghi?p v? kinh doanh ??c ph?p th?c hi?n; d) V?n i?u l?; ) Ng??i ?i di?n theo ph?p lu?t. i?u 67. B? sung Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng 1. C?ng ty ch?ng kho?n ? ??c c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng khi b? sung nghi?p v? kinh doanh ch?ng kho?n ph?i ? ngh? c?p b? sung Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng. 2. H? s? ? ngh? c?p b? sung Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng bao g?m: a) Gi?y ? ngh? c?p b? sung Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng; b) C?c t?i li?u quy ?nh t?i c?c kho?n 2, 3 v? 8 i?u 63 c?a Lu?t n?y; c) i?u l? s?a ?i, b? sung ? ??c ?i h?i ?ng c? ?ng ho?c H?i ?ng th?nh vi?n ho?c Ch? s? h?u c?ng ty th?ng qua; d) Quy?t ?nh c?a ?i h?i ?ng c? ?ng v? H?i ?ng qu?n tr? ho?c quy?t ?nh c?a H?i ?ng th?nh vi?n ho?c Ch? s? h?u c?ng ty v? vi?c b? sung nghi?p v? kinh doanh ch?ng kho?n. 3. Trong th?i h?n hai m??i ng?y, k? t? ng?y nh?n ??c h? s? h?p l?, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c?p b? sung Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng. Tr??ng h?p t? ch?i, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph?i tr? l?i b?ng vn b?n v? n?u r? l? do. 4. C?ng ty ch?ng kho?n ??c c?p b? sung Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng ph?i c?ng b? Gi?y ph?p b? sung trong th?i h?n v? theo ph??ng th?c quy ?nh t?i kho?n 1 i?u 66 c?a Lu?t n?y. i?u 68. Nh?ng thay ?i ph?i ??c U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n 1. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ph?i ??c U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n b?ng vn b?n tr??c khi th?c hi?n nh?ng thay ?i sau ?y: a) Th?nh l?p, ?ng c?a chi nh?nh, vn ph?ng ?i di?n, ph?ng giao d?ch; b) Thay ?i t?n c?ng ty; ?a i?m ?t tr? s? ch?nh, chi nh?nh, vn ph?ng ?i di?n, ph?ng giao d?ch; c) Giao d?ch l?m thay ?i quy?n s? h?u c? ph?n ho?c ph?n v?n g?p chi?m t? m??i ph?n trm tr? l?n v?n i?u l? ? g?p c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?, tr? tr??ng h?p c? phi?u c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ? ??c ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n; d) T?m ng?ng ho?t ?ng, tr? tr??ng h?p t?m ng?ng ho?t ?ng do nguy?n nh?n b?t kh? kh?ng. 2. H? s?, th? t?c ch?p thu?n c?c thay ?i ??c th?c hi?n theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh. 3. Th?i h?n ch?p thu?n c?c thay ?i l? m??i lm ng?y, k? t? ng?y U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c nh?n ??c h? s? h?p l?. Tr??ng h?p t? ch?i, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph?i tr? l?i b?ng vn b?n v? n?u r? l? do. i?u 69. Chia, t?ch, s?p nh?p, h?p nh?t, chuy?n ?i c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? 1. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? th?c hi?n vi?c chia, t?ch, s?p nh?p, h?p nh?t, chuy?n ?i ph?i ??c s? ch?p thu?n c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. Th?i h?n ch?p thu?n vi?c chia, t?ch, s?p nh?p, h?p nh?t, chuy?n ?i l? ba m??i ng?y, k? t? ng?y U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c nh?n ??c h? s? h?p l?. Tr??ng h?p t? ch?i, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph?i tr? l?i b?ng vn b?n v? n?u r? l? do. 2. H? s?, th? t?c ch?p thu?n vi?c chia, t?ch, s?p nh?p, h?p nh?t, chuy?n ?i ??c th?c hi?n theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh. 3. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? th?c hi?n vi?c chia, t?ch, s?p nh?p, h?p nh?t, chuy?n ?i theo quy ?nh c?a Lu?t doanh nghi?p. 4. C?ng ty m?i h?nh th?nh t? vi?c chia, t?ch, s?p nh?p, h?p nh?t, chuy?n ?i ph?i l?m th? t?c ? ngh? c?p l?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng theo quy ?nh t?i i?u 63 c?a Lu?t n?y. i?u 70. ?nh ch?, thu h?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? 1. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? b? ?nh ch? ho?t ?ng trong c?c tr??ng h?p sau ?y: a) H? s? ? ngh? c?p, b? sung Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c? th?ng tin sai s? th?t; b) Sau khi h?t th?i h?n c?nh b?o quy ?nh t?i i?u 74 c?a Lu?t n?y, c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? v?n kh?ng kh?c ph?c ??c t?nh tr?ng c?nh b?o v? c? l? g?p ?t m?c nm m??i ph?n trm v?n i?u l? ho?c kh?ng c?n ?p ?ng ? i?u ki?n v? v?n ho?t ?ng kinh doanh ch?ng kho?n; c) Ho?t ?ng sai m?c ?ch ho?c kh?ng ?ng v?i n?i dung quy ?nh trong Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng; d) Kh?ng duy tr? c?c i?u ki?n c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng quy ?nh t?i i?u 62 c?a Lu?t n?y. 2. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? b? thu h?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng trong c?c tr??ng h?p sau ?y: a) Kh?ng ti?n h?nh ho?t ?ng kinh doanh ch?ng kho?n trong th?i h?n m??i hai th?ng, k? t? ng?y ??c c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng; b) Kh?ng kh?c ph?c ??c t?nh tr?ng quy ?nh t?i i?m b kho?n 1 i?u n?y trong th?i h?n s?u th?ng, k? t? ng?y b? ?nh ch? ho?t ?ng; c) Kh?ng kh?c ph?c ??c c?c vi ph?m quy ?nh t?i c?c i?m a, c v? d kho?n 1 i?u n?y trong th?i h?n s?u m??i ng?y, k? t? ng?y b? ?nh ch? ho?t ?ng; d) Gi?i th?, ph? s?n. 3. ?i v?i tr??ng h?p thu h?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng quy ?nh t?i i?m b kho?n 2 i?u n?y, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c? th? ch? ?nh c?ng ty ch?ng kho?n kh?c thay th? ? ho?n t?t c?c giao d?ch, h?p ?ng c?a c?ng ty b? thu h?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng; trong tr??ng h?p n?y, quan h? u? quy?n m?c nhi?n ??c x?c l?p gi?a hai c?ng ty. 4. Khi b? thu h?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng, c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ph?i ch?m d?t ngay m?i ho?t ?ng ghi trong Gi?y ph?p v? th?ng b?o tr?n m?t t? b?o i?n t? ho?c b?o vi?t trong ba s? li?n ti?p. U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c? tr?ch nhi?m c?ng b? v? vi?c thu h?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? tr?n ph??ng ti?n th?ng tin c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. i?u 71. Ngh)a v? c?a c?ng ty ch?ng kho?n 1. Thi?t l?p h? th?ng ki?m so?t n?i b?, qu?n tr? r?i ro v? gi?m s?t, ngn ng?a nh?ng xung ?t l?i ?ch trong n?i b? c?ng ty v? trong giao d?ch v?i ng??i c? li?n quan. 2. Qu?n l? t?ch bi?t ch?ng kho?n c?a t?ng nh? ?u t?, t?ch bi?t ti?n v? ch?ng kho?n c?a nh? ?u t? v?i ti?n v? ch?ng kho?n c?a c?ng ty ch?ng kho?n. 3. K? h?p ?ng b?ng vn b?n v?i kh?ch h?ng khi cung c?p d?ch v? cho kh?ch h?ng; cung c?p ?y ?, trung th?c th?ng tin cho kh?ch h?ng. 4. ?u ti?n th?c hi?n l?nh c?a kh?ch h?ng tr??c l?nh c?a c?ng ty. 5. Thu th?p, t?m hi?u th?ng tin v? t?nh h?nh t?i ch?nh, m?c ti?u ?u t?, kh? nng ch?p nh?n r?i ro c?a kh?ch h?ng; b?o ?m c?c khuy?n ngh?, t? v?n ?u t? c?a c?ng ty cho kh?ch h?ng ph?i ph? h?p v?i kh?ch h?ng ?. 6. Tu?n th? c?c quy ?nh b?o ?m v?n kh? d?ng theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh. 7. Mua b?o hi?m tr?ch nhi?m ngh? nghi?p cho nghi?p v? kinh doanh ch?ng kho?n t?i c?ng ty ho?c tr?ch l?p qu? b?o v? nh? ?u t? ? b?i th??ng thi?t h?i cho nh? ?u t? do s? c? k? thu?t v? s? su?t c?a nh?n vi?n trong c?ng ty. 8. L?u gi? ?y ? c?c ch?ng t? v? t?i kho?n ph?n ?nh chi ti?t, ch?nh x?c c?c giao d?ch c?a kh?ch h?ng v? c?a c?ng ty. 9. Th?c hi?n vi?c b?n ho?c cho kh?ch h?ng b?n ch?ng kho?n khi kh?ng s? h?u ch?ng kho?n v? cho kh?ch h?ng vay ch?ng kho?n ? b?n theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh. 10. Tu?n th? c?c quy ?nh c?a B? T?i ch?nh v? nghi?p v? kinh doanh ch?ng kho?n. 11. Th?c hi?n ch? ? k? to?n, ki?m to?n, th?ng k?, ngh)a v? t?i ch?nh theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 12. Th?c hi?n c?ng b? th?ng tin theo quy ?nh t?i i?u 104 c?a Lu?t n?y v? ch? ? b?o c?o theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh. i?u 72. Ngh)a v? c?a c?ng ty qu?n l? qu? 1. Tu?n th? c?c ngh)a v? quy ?nh t?i c?c kho?n 1, 3, 4, 5, 6, 7, 9, 10, 11 v? 12 i?u 71 c?a Lu?t n?y. 2. Th?c hi?n ho?t ?ng qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n, qu?n l? danh m?c ?u t? ch?ng kho?n theo quy ?nh c?a Lu?t n?y, i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n, h?p ?ng k? v?i kh?ch h?ng u? th?c ?u t? v? h?p ?ng k? v?i ng?n h?ng gi?m s?t. 3. Th?c hi?n vi?c x?c ?nh gi? tr? t?i s?n r?ng c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n theo quy ?nh t?i i?u 88 c?a Lu?t n?y, i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n v? h?p ?ng k? v?i kh?ch h?ng u? th?c ?u t?. i?u 73. Quy ?nh v? h?n ch? ?i v?i c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? 1. Kh?ng ??c ?a ra nh?n ?nh ho?c b?o ?m v?i kh?ch h?ng v? m?c thu nh?p ho?c l?i nhu?n ?t ??c tr?n kho?n ?u t? c?a m?nh ho?c b?o ?m kh?ch h?ng kh?ng b? thua l?, tr? tr??ng h?p ?u t? v?o ch?ng kho?n c? thu nh?p c? ?nh. 2. Kh?ng ??c ti?t l? th?ng tin v? kh?ch h?ng, tr? tr??ng h?p ??c kh?ch h?ng ?ng ? ho?c theo y?u c?u c?a c? quan qu?n l? nh? n??c c? th?m quy?n. 3. Kh?ng ??c th?c hi?n nh?ng h?nh vi l?m cho kh?ch h?ng v? nh? ?u t? hi?u nh?m v? gi? ch?ng kho?n. 4. Kh?ng ??c cho kh?ch h?ng vay ti?n ? mua ch?ng kho?n, tr? tr??ng h?p B? T?i ch?nh c? quy ?nh kh?c. 5. C? ?ng s?ng l?p, th?nh vi?n s?ng l?p c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? kh?ng ??c chuy?n nh??ng c? ph?n ho?c ph?n v?n g?p c?a m?nh trong th?i h?n ba nm, k? t? ng?y ??c c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng, tr? tr??ng h?p chuy?n nh??ng cho c? ?ng s?ng l?p, th?nh vi?n s?ng l?p kh?c trong c?ng ty. i?u 74. Quy ?nh v? c?nh b?o C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? b? c?nh b?o trong tr??ng h?p v?n kh? d?ng gi?m xu?ng d??i m?t trm hai m??i ph?n trm m?c quy ?nh t?i kho?n 6 i?u 71 c?a Lu?t n?y. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ph?i kh?c ph?c t?nh tr?ng c?nh b?o trong th?i h?n ba m??i ng?y, k? t? ng?y b? c?nh b?o. i?u 75. Gi?i th?, ph? s?n c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? 1. Vi?c gi?i th? c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ??c th?c hi?n theo quy ?nh c?a Lu?t doanh nghi?p. Tr??ng h?p c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? t? gi?i th? tr??c khi k?t th?c th?i h?n ho?t ?ng th? ph?i ??c U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n. 2. Vi?c ph? s?n c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ??c th?c hi?n theo quy ?nh c?a ph?p lu?t v? ph? s?n ?i v?i c?c doanh nghi?p ho?t ?ng trong l)nh v?c t?i ch?nh, ng?n h?ng. i?u 76. C?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? c? v?n ?u t? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam 1. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? c? v?n ?u t? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam ??c th?nh l?p d??i h?nh th?c li?n doanh, g?p v?n c? ph?n, c?ng ty m?t trm ph?n trm v?n n??c ngo?i do U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng. 2. i?u ki?n c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? c? v?n ?u t? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam ??c th?c hi?n theo quy ?nh t?i i?u 62 c?a Lu?t n?y. 3. H? s?, th? t?c c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? c? v?n ?u t? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam do Ch?nh ph? quy ?nh. i?u 77. C?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a chi nh?nh c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam 1. i?u ki?n c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a chi nh?nh c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam bao g?m: a) L? t? ch?c kinh doanh ch?ng kho?n ang ho?t ?ng h?p ph?p t?i n??c ngo?i; b) C?c i?u ki?n quy ?nh t?i kho?n 1 i?u 62 c?a Lu?t n?y. 2. H? s?, th? t?c c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a chi nh?nh c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam do Ch?nh ph? quy ?nh. i?u 78. Vn ph?ng ?i di?n c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam 1. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i ??c l?p vn ph?ng ?i di?n t?i Vi?t Nam sau khi ng k? ho?t ?ng v?i U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 2. H? s? ng k? ho?t ?ng c?a vn ph?ng ?i di?n c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam bao g?m: a) Gi?y ng k? ho?t ?ng c?a vn ph?ng ?i di?n; b) B?n sao Gi?y ph?p ho?t ?ng c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i; c) B?n sao i?u l? c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i; d) L? l?ch c?a ng??i d? ki?n ??c b? nhi?m l?m Tr??ng vn ph?ng ?i di?n t?i Vi?t Nam v? danh s?ch nh?n vi?n l?m vi?c t?i vn ph?ng ?i di?n (n?u c?). 3. Trong th?i h?n b?y ng?y, k? t? ng?y nh?n ??c h? s? h?p l?, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c?p Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng c?a vn ph?ng ?i di?n c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam. Tr??ng h?p t? ch?i, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph?i tr? l?i b?ng vn b?n v? n?u r? l? do. 4. Ph?m vi ho?t ?ng c?a vn ph?ng ?i di?n bao g?m m?t, m?t s? ho?c to?n b? n?i dung sau ?y: a) Th?c hi?n ch?c nng vn ph?ng li?n l?c v? nghi?n c?u th? tr??ng; b) X?c ti?n x?y d?ng c?c d? ?n h?p t?c trong l)nh v?c ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n t?i Vi?t Nam; c) Th?c ?y, gi?m s?t th?c hi?n c?c h?p ?ng tho? thu?n ? k? k?t gi?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i v?i c?c t? ch?c kinh t? c?a Vi?t Nam; d) Th?c ?y, gi?m s?t th?c hi?n c?c d? ?n do c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i t?i tr? t?i Vi?t Nam. 5. Vn ph?ng ?i di?n kh?ng ??c th?c hi?n c?c ho?t ?ng kinh doanh ch?ng kho?n. 6. Vn ph?ng ?i di?n ch?u s? qu?n l?, gi?m s?t c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. i?u 79. Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n 1. Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n ??c c?p cho c? nh?n ?p ?ng c?c i?u ki?n sau ?y: a) C? nng l?c h?nh vi d?n s? ?y ?; kh?ng thu?c tr??ng h?p ang ph?i ch?p h?nh h?nh ph?t t? ho?c ang b? To? ?n c?m h?nh ngh? kinh doanh; b) C? tr?nh ? ?i h?c; c? tr?nh ? chuy?n m?n v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; c) ?t y?u c?u trong k? thi s?t h?ch do U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c t? ch?c; ?i v?i ng??i n??c ngo?i c? ch?ng ch? chuy?n m?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n ho?c nh?ng ng??i ? h?nh ngh? ch?ng kho?n h?p ph?p ? n??c ngo?i th? ch? c?n thi s?t h?ch ph?p lu?t v? ch?ng kho?n c?a Vi?t Nam. 2. H? s? c?p Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n bao g?m: a) Gi?y ? ngh? c?p Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n; b) S? y?u l? l?ch c? x?c nh?n c?a c? quan ch?nh quy?n ?a ph??ng n?i c? nh?n ? c? tr?; c) B?n sao c?c vn b?ng, ch?ng ch? chuy?n m?n. 3. ?i v?i ng??i n??c ngo?i quy ?nh t?i i?m c kho?n 1 i?u n?y, h? s? ? ngh? c?p Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n bao g?m: a) Gi?y ? ngh? c?p Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n; b) S? y?u l? l?ch c? x?c nh?n c?a c? quan c? th?m quy?n c?a n??c m? ng??i ? mang qu?c t?ch k?m theo b?n sao H? chi?u; c) B?n sao ch?ng ch? chuy?n m?n ho?c t?i li?u ch?ng minh ? h?nh ngh? ch?ng kho?n h?p ph?p ? n??c ngo?i. 4. Trong th?i h?n b?y ng?y, k? t? ng?y nh?n ??c h? s? h?p l?, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c?p Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n. Tr??ng h?p t? ch?i, U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph?i tr? l?i v? n?u r? l? do b?ng vn b?n. 5. Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n ch? c? gi? tr? khi ng??i ??c c?p ch?ng ch? l?m vi?c t?i m?t c?ng ty ch?ng kho?n ho?c c?ng ty qu?n l? qu? v? ??c c?ng ty ? th?ng b?o v?i U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 6. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? c? tr?ch nhi?m th?ng b?o v?i U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c trong th?i h?n hai ng?y, k? t? ng?y ng??i ??c c?p Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n kh?ng c?n l?m vi?c cho c?ng ty c?a m?nh. i?u 80. Thu h?i ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n 1. Ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n b? thu h?i Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n trong c?c tr??ng h?p sau ?y: a) Kh?ng c?n ?p ?ng i?u ki?n c?p Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n quy ?nh t?i i?m a kho?n 1 i?u 79 c?a Lu?t n?y; b) Vi ph?m c?c quy ?nh t?i i?u 9, kho?n 1 v? kho?n 3 i?u 81 c?a Lu?t n?y; c) Kh?ng h?nh ngh? ch?ng kho?n trong ba nm li?n t?c. 2. Ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n b? thu h?i Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n trong c?c tr??ng h?p quy ?nh t?i i?m b kho?n 1 i?u n?y kh?ng ??c c?p l?i Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n. i?u 81. Tr?ch nhi?m c?a ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n 1. Ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n kh?ng ??c: a) ?ng th?i l?m vi?c cho t? ch?c kh?c c? quan h? s? h?u v?i c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n?i m?nh ang l?m vi?c; b) ?ng th?i l?m vi?c cho c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? kh?c; c) ?ng th?i l?m Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c c?a m?t t? ch?c ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ho?c t? ch?c ni?m y?t. 2. Ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n khi l?m vi?c cho c?ng ty ch?ng kho?n ch? ??c m? t?i kho?n giao d?ch ch?ng kho?n cho m?nh t?i ch?nh c?ng ty ch?ng kho?n ?. 3. Ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n kh?ng ??c s? d?ng ti?n, ch?ng kho?n tr?n t?i kho?n c?a kh?ch h?ng khi kh?ng ??c kh?ch h?ng u? th?c. 4. Ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n ph?i tham gia c?c kho? t?p hu?n v? ph?p lu?t, h? th?ng giao d?ch, lo?i ch?ng kho?n m?i do U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c, S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n t? ch?c. Ch??ng VII QU? ?U T? CH?NG KHO?N, C?NG TY ?U T? CH?NG KHO?N V? NG?N H?NG GI?M S?T M?c 1 QUY ?NH CHUNG V? QU? ?U T? CH?NG KHO?N i?u 82. C?c lo?i h?nh qu? ?u t? ch?ng kho?n 1. Qu? ?u t? ch?ng kho?n bao g?m qu? ?i ch?ng v? qu? th?nh vi?n. 2. Qu? ?i ch?ng bao g?m qu? m? v? qu? ?ng. i?u 83. Th?nh l?p qu? ?u t? ch?ng kho?n 1. Vi?c th?nh l?p v? ch?o b?n ch?ng ch? qu? ra c?ng ch?ng c?a qu? ?i ch?ng do c?ng ty qu?n l? qu? th?c hi?n theo quy ?nh t?i i?u 90 c?a Lu?t n?y v? ph?i ng k? v?i U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 2. Vi?c th?nh l?p qu? th?nh vi?n do c?ng ty qu?n l? qu? th?c hi?n theo quy ?nh t?i i?u 95 c?a Lu?t n?y v? ph?i b?o c?o U? ban ch?ng kho?n Nh? n??c. i?u 84. Quy?n v? ngh)a v? c?a nh? ?u t? tham gia v?o qu? ?u t? ch?ng kho?n 1. Nh? ?u t? c? c?c quy?n sau ?y: a) H??ng l?i t? ho?t ?ng ?u t? c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n t??ng ?ng v?i t? l? v?n g?p; b) H??ng c?c l?i ?ch v? t?i s?n ??c chia h?p ph?p t? vi?c thanh l? t?i s?n qu? ?u t? ch?ng kho?n; c) Y?u c?u c?ng ty qu?n l? qu? ho?c ng?n h?ng gi?m s?t mua l?i ch?ng ch? qu? m?; d) Kh?i ki?n c?ng ty qu?n l? qu?, ng?n h?ng gi?m s?t ho?c t? ch?c li?n quan n?u t? ch?c n?y vi ph?m quy?n v? l?i ?ch h?p ph?p c?a m?nh; ) Th?c hi?n quy?n c?a m?nh th?ng qua ?i h?i nh? ?u t?; e) Chuy?n nh??ng ch?ng ch? qu? theo quy ?nh t?i i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n; g) C?c quy?n kh?c quy ?nh t?i i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. 2. Nh? ?u t? c? c?c ngh)a v? sau ?y: a) Ch?p h?nh quy?t ?nh c?a ?i h?i nh? ?u t?; b) Thanh to?n ? ti?n mua ch?ng ch? qu?; c) C?c ngh)a v? kh?c quy ?nh t?i i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. i?u 85. ?i h?i nh? ?u t? qu? ?u t? ch?ng kho?n 1. ?i h?i nh? ?u t? qu? ?u t? ch?ng kho?n g?m t?t c? c?c nh? ?u t?, l? c? quan quy?t ?nh cao nh?t c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n. 2. ?i h?i nh? ?u t? qu? ?u t? ch?ng kho?n c? c?c quy?n v? nhi?m v? sau ?y: a) B?u, mi?n nhi?m, b?i nhi?m Ch? t?ch v? th?nh vi?n Ban ?i di?n qu? ?u t? ch?ng kho?n; b) Quy?t ?nh m?c th? lao v? chi ph? ho?t ?ng c?a Ban ?i di?n qu? ?u t? ch?ng kho?n; c) Thay ?i m?c ph? tr? cho c?ng ty qu?n l? qu? v? ng?n h?ng gi?m s?t; d) Xem x?t v? x? l? vi ph?m c?a c?ng ty qu?n l? qu?, ng?n h?ng gi?m s?t v? Ban ?i di?n qu? g?y t?n th?t cho qu? ?u t? ch?ng kho?n; ) Quy?t ?nh s?a ?i, b? sung i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n, H?p ?ng gi?m s?t; quy?t ?nh vi?c ni?m y?t ch?ng ch? qu? ?ng; e) Quy?t ?nh c?c thay ?i c? b?n trong ch?nh s?ch ?u t?, ph??ng ?n ph?n ph?i l?i nhu?n, m?c ti?u ?u t? c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n v? gi?i th? qu? ?u t? ch?ng kho?n; g) Quy?t ?nh thay ?i c?ng ty qu?n l? qu?, ng?n h?ng gi?m s?t; h) Y?u c?u c?ng ty qu?n l? qu?, ng?n h?ng gi?m s?t tr?nh s? s?ch ho?c gi?y t? giao d?ch t?i ?i h?i nh? ?u t?; i) Th?ng qua c?c b?o c?o v? t?nh h?nh t?i ch?nh, t?i s?n v? ho?t ?ng h?ng nm c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n; k) Th?ng qua vi?c l?a ch?n t? ch?c ki?m to?n ??c ch?p thu?n ? ki?m to?n b?o c?o t?i ch?nh h?ng nm c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n; l) C?c quy?n v? nhi?m v? kh?c quy ?nh t?i i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. 3. ?i h?i nh? ?u t? qu? ?u t? ch?ng kho?n ??c tri?u t?p h?ng nm ho?c b?t th??ng nh?m xem x?t v? quy?t ?nh c?c n?i dung thu?c th?m quy?n c?a ?i h?i nh? ?u t?. Vi?c tri?u t?p, th? th?c ti?n h?nh ?i h?i nh? ?u t? v? th?ng qua quy?t ?nh c?a ?i h?i nh? ?u t? ??c th?c hi?n theo quy ?nh c?a B? T?i ch?nh v? i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. i?u 86. i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n 1. i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n do c?ng ty qu?n l? qu? d? th?o v? ??c ?i h?i nh? ?u t? th?ng qua. 2. i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n c? c?c n?i dung ch? y?u sau ?y: a) T?n qu? ?u t? ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?, ng?n h?ng gi?m s?t; b) Ng?y th?nh l?p qu? ?u t? ch?ng kho?n; c) M?c ti?u ho?t ?ng; l)nh v?c ?u t?; th?i h?n ho?t ?ng c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n; d) V?n g?p v? quy ?nh v? tng v?n c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n; ) Quy?n v? ngh)a v? c?a c?ng ty qu?n l? qu?, ng?n h?ng gi?m s?t; c?c tr??ng h?p thay ?i c?ng ty qu?n l? qu?, ng?n h?ng gi?m s?t; quy ?nh v? vi?c u? quy?n cho c?ng ty qu?n l? qu? k? h?p ?ng gi?m s?t v?i ng?n h?ng gi?m s?t; e) Quy ?nh v? Ban ?i di?n qu? ?u t? ch?ng kho?n, ?i h?i nh? ?u t?; g) C?c h?n ch? ?u t? c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n; h) Quy ?nh v? vi?c ng k? s? h?u ch?ng ch? qu? v? l?u gi? s? ng k? nh? ?u t? c?a qu?; i) Quy ?nh v? vi?c l?a ch?n ng?n h?ng gi?m s?t; l?a ch?n v? thay ?i t? ch?c ki?m to?n ??c ch?p thu?n; k) Quy ?nh v? chuy?n nh??ng, ph?t h?nh, mua l?i ch?ng ch? qu? m?; quy ?nh v? vi?c ni?m y?t ch?ng ch? qu? ?ng; l) C?c lo?i chi ph? v? thu nh?p c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n; m?c ph?, th??ng ?i v?i c?ng ty qu?n l? qu?, ng?n h?ng gi?m s?t; c?c tr??ng h?p v? ph??ng ph?p ph?n chia thu nh?p c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n cho nh? ?u t?; m) Ph??ng th?c x?c ?nh gi? tr? t?i s?n r?ng c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n, gi? tr? t?i s?n r?ng c?a m?i ch?ng ch? qu?; n) Quy ?nh v? gi?i quy?t xung ?t l?i ?ch; o) Quy ?nh v? ch? ? b?o c?o; p) Quy ?nh v? gi?i th? qu? ?u t? ch?ng kho?n; q) Cam k?t c?a ng?n h?ng gi?m s?t v? c?ng ty qu?n l? qu? v? vi?c th?c hi?n ngh)a v? v?i qu? ?u t? ch?ng kho?n, nh? ?u t? v? tu?n th? i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n; r) Th? th?c ti?n h?nh s?a ?i, b? sung i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. 3. M?u i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n do B? T?i ch?nh quy ?nh. i?u 87. Gi?i th? qu? ?u t? ch?ng kho?n 1. Qu? ?u t? ch?ng kho?n gi?i th? trong c?c tr??ng h?p sau ?y: a) K?t th?c th?i h?n ho?t ?ng ghi trong i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n; b) ?i h?i nh? ?u t? quy?t ?nh gi?i th? qu? ?u t? ch?ng kho?n tr??c khi k?t th?c th?i h?n ho?t ?ng ghi trong i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. 2. T?i thi?u ba th?ng tr??c ng?y ti?n h?nh gi?i th?, Ban ?i di?n qu? ph?i tri?u t?p ?i h?i nh? ?u t? ? th?ng qua ph??ng ?n gi?i th? qu? ?u t? ch?ng kho?n. 3. C?ng ty qu?n l? qu? v? ng?n h?ng gi?m s?t ch?u tr?ch nhi?m ho?n t?t vi?c thanh l? t?i s?n qu? v? ph?n chia t?i s?n qu? cho nh? ?u t? theo ph??ng ?n ??c ?i h?i nh? ?u t? th?ng qua. 4. Ti?n thu ??c t? thanh l? t?i s?n qu? ?u t? ch?ng kho?n v? c?c t?i s?n c?n l?i khi gi?i th? ??c thanh to?n theo th? t? sau ?y: a) Ngh)a v? t?i ch?nh v?i Nh? n??c; b) C?c kho?n ph?i tr? cho c?ng ty qu?n l? qu?, ng?n h?ng gi?m s?t, c?c kho?n ph?i tr? kh?c v? chi ph? gi?i th? qu? ?u t? ch?ng kho?n; c) Ph?n c?n l?i ??c d?ng ? thanh to?n cho nh? ?u t? t??ng ?ng v?i t? l? g?p v?n c?a nh? ?u t? trong qu?. 5. Trong th?i h?n nm ng?y, k? t? ng?y ho?n t?t vi?c gi?i th? qu? ?u t? ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? v? ng?n h?ng gi?m s?t ph?i b?o c?o U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c v? k?t qu? gi?i th? qu? ?u t? ch?ng kho?n. i?u 88. X?c ?nh gi? tr? t?i s?n r?ng c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n 1. Vi?c x?c ?nh gi? tr? t?i s?n r?ng tr?n m?t ?n v? qu? ?u t? ch?ng kho?n do c?ng ty qu?n l? qu? th?c hi?n v? ??c ng?n h?ng gi?m s?t x?c nh?n. 2. Vi?c x?c ?nh gi? tr? t?i s?n r?ng c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n ph?i tu?n th? c?c nguy?n t?c sau ?y: a) ?i v?i ch?ng kho?n ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n, gi? c?a c?c ch?ng kho?n ??c x?c ?nh l? gi? ?ng c?a ho?c gi? trung b?nh c?a ng?y giao d?ch tr??c ng?y ?nh gi?; b) ?i v?i c?c t?i s?n kh?ng ph?i l? ch?ng kho?n quy ?nh t?i i?m a kho?n n?y, vi?c x?c ?nh gi? tr? t?i s?n ph?i d?a tr?n quy tr?nh v? ph??ng ph?p x?c ?nh gi? tr? t?i s?n ??c n?u r? trong i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. Quy tr?nh v? ph??ng ph?p ?nh gi? ph?i r? r?ng, h?p l? ? ?p d?ng th?ng nh?t v? ph?i ??c ng?n h?ng gi?m s?t x?c nh?n v? Ban ?i di?n qu? ?u t? ch?ng kho?n, ?i h?i nh? ?u t? ph? chu?n. C?c b?n tham gia ?nh gi? t?i s?n ph?i ?c l?p v?i c?ng ty qu?n l? qu? v? ng?n h?ng gi?m s?t ho?c ng?n h?ng l?u k?; c) C?c t?i s?n b?ng ti?n bao g?m c? t?c, ti?n l?i ??c t?nh theo gi? tr? ghi tr?n s? k? to?n t?i th?i i?m x?c ?nh. 3. Gi? tr? t?i s?n r?ng c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n ph?i ??c c?ng b? c?ng khai ?nh k? theo quy ?nh t?i i?u 105 c?a Lu?t n?y. i?u 89. B?o c?o v? qu? ?u t? ch?ng kho?n 1. C?ng ty qu?n l? qu? ph?i b?o c?o U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ?nh k? v? b?t th??ng v? danh m?c ?u t?, ho?t ?ng ?u t?, t?nh h?nh t?i ch?nh c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n. 2. B? T?i ch?nh quy ?nh chi ti?t ch? ? b?o c?o v? qu? ?u t? ch?ng kho?n. M?c 2 QU? ?I CH?NG V? QU? TH?NH VI?N i?u 90. Huy ?ng v?n ? th?nh l?p qu? ?i ch?ng 1. Vi?c huy ?ng v?n c?a qu? ?i ch?ng ??c c?ng ty qu?n l? qu? th?c hi?n trong th?i h?n ch?n m??i ng?y, k? t? ng?y Gi?y ch?ng nh?n ch?o b?n ch?ng ch? qu? ra c?ng ch?ng c? hi?u l?c. Qu? ?i ch?ng ??c th?nh l?p n?u c? ?t nh?t m?t trm nh? ?u t?, kh?ng k? nh? ?u t? ch?ng kho?n chuy?n nghi?p mua ch?ng ch? qu? v? t?ng gi? tr? ch?ng ch? qu? ? b?n ?t ?t nh?t l? nm m??i t? ?ng Vi?t Nam. 2. To?n b? v?n g?p c?a nh? ?u t? ph?i ??c phong t?a t?i m?t t?i kho?n ri?ng ?t d??i s? ki?m so?t c?a ng?n h?ng gi?m s?t v? kh?ng ??c s? d?ng cho ?n khi ho?n t?t ?t huy ?ng v?n. C?ng ty qu?n l? qu? ph?i b?o c?o U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c k?t qu? huy ?ng v?n c? x?c nh?n c?a ng?n h?ng gi?m s?t trong th?i h?n m??i ng?y, k? t? ng?y k?t th?c vi?c huy ?ng v?n. 3. Tr??ng h?p vi?c huy ?ng v?n c?a qu? ?i ch?ng kh?ng ?p ?ng quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y th? c?ng ty qu?n l? qu? ph?i ho?n tr? cho nh? ?u t? m?i kho?n ti?n ? ?ng g?p trong th?i h?n m??i lm ng?y, k? t? ng?y k?t th?c vi?c huy ?ng v?n. C?ng ty qu?n l? qu? ph?i ch?u m?i ph? t?n v? ngh)a v? t?i ch?nh ph?t sinh t? vi?c huy ?ng v?n. i?u 91. Ban ?i di?n qu? ?i ch?ng 1. Ban ?i di?n qu? ?i ch?ng ?i di?n cho quy?n l?i c?a nh? ?u t?, do ?i h?i nh? ?u t? b?u. Quy?n v? ngh)a v? c?a Ban ?i di?n qu? ?i ch?ng ??c quy ?nh t?i i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. 2. Quy?t ?nh c?a Ban ?i di?n qu? ?i ch?ng ??c th?ng qua b?ng bi?u quy?t t?i cu?c h?p, l?y ? ki?n b?ng vn b?n ho?c b?ng h?nh th?c kh?c theo quy ?nh t?i i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. M?i th?nh vi?n Ban ?i di?n qu? ?i ch?ng c? m?t phi?u bi?u quy?t. 3. Ban ?i di?n qu? ?i ch?ng c? t? ba ?n m??i m?t th?nh vi?n, trong ? c? ?t nh?t hai ph?n ba s? th?nh vi?n Ban ?i di?n qu? l? th?nh vi?n ?c l?p, kh?ng ph?i l? ng??i c? li?n quan c?a c?ng ty qu?n l? qu? v? ng?n h?ng gi?m s?t. 4. Nhi?m k?, ti?u chu?n, s? l??ng th?nh vi?n, vi?c b? nhi?m, mi?n nhi?m v? b?i nhi?m, b? sung th?nh vi?n Ban ?i di?n qu?, Ch? t?ch Ban ?i di?n qu?, i?u ki?n, th? th?c h?p v? th?ng qua quy?t ?nh c?a Ban ?i di?n qu? ??c quy ?nh t?i i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. i?u 92. H?n ch? ?i v?i qu? ?i ch?ng 1. C?ng ty qu?n l? qu? kh?ng ??c s? d?ng v?n v? t?i s?n c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n ? th?c hi?n c?c ho?t ?ng sau ?y: a) ?u t? v?o ch?ng ch? qu? c?a ch?nh qu? ?i ch?ng ? ho?c c?a m?t qu? ?u t? kh?c; b) ?u t? v?o ch?ng kho?n c?a m?t t? ch?c ph?t h?nh qu? m??i lm ph?n trm t?ng gi? tr? ch?ng kho?n ang l?u h?nh c?a t? ch?c ?; c) ?u t? qu? hai m??i ph?n trm t?ng gi? tr? t?i s?n c?a qu? v?o ch?ng kho?n ang l?u h?nh c?a m?t t? ch?c ph?t h?nh; d) ?u t? qu? m??i ph?n trm t?ng gi? tr? t?i s?n c?a qu? ?ng v?o b?t ?ng s?n; ?u t? v?n c?a qu? m? v?o b?t ?ng s?n; ) ?u t? qu? ba m??i ph?n trm t?ng gi? tr? t?i s?n c?a qu? ?i ch?ng v?o c?c c?ng ty trong c?ng m?t nh?m c?ng ty c? quan h? s? h?u v?i nhau; e) Cho vay ho?c b?o l?nh cho b?t k? kho?n vay n?o. 2. C?ng ty qu?n l? qu? kh?ng ??c ph?p vay ? t?i tr? cho ho?t ?ng c?a qu? ?i ch?ng, tr? tr??ng h?p vay ng?n h?n ? trang tr?i c?c chi ph? c?n thi?t cho qu? ?i ch?ng. T?ng gi? tr? c?c kho?n vay ng?n h?n c?a qu? ?i ch?ng kh?ng ??c qu? nm ph?n trm gi? tr? t?i s?n r?ng c?a qu? ?i ch?ng t?i m?i th?i i?m v? th?i h?n vay t?i a l? ba m??i ng?y. 3. Tr? tr??ng h?p quy ?nh t?i i?m e kho?n 1 i?u n?y, c? c?u ?u t? c?a qu? ?i ch?ng c? th? sai l?ch nh?ng kh?ng qu? m??i lm ph?n trm so v?i c?c h?n ch? ?u t? quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y. C?c sai l?ch ph?i l? k?t qu? c?a vi?c tng ho?c gi?m gi? tr? th? tr??ng c?a t?i s?n ?u t? v? c?c kho?n thanh to?n h?p ph?p c?a qu? ?i ch?ng. 4. C?ng ty qu?n l? qu? c? ngh)a v? b?o c?o U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c v? c?ng b? th?ng tin v? c?c sai l?ch tr?n. Trong th?i h?n ba th?ng, k? t? ng?y sai l?ch ph?t sinh, c?ng ty qu?n l? qu? ph?i i?u ch?nh l?i danh m?c ?u t? ? b?o ?m c?c h?n m?c ?u t? quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y. i?u 93. Qu? m? 1. Vi?c c?ng ty qu?n l? qu?, ng?n h?ng gi?m s?t thay m?t qu? m? mua l?i ch?ng ch? qu? m? t? nh? ?u t? v? b?n l?i ho?c ph?t h?nh th?m ch?ng ch? qu? m? trong ph?m vi v?n g?p t?i a c?a qu? kh?ng c?n c? quy?t ?nh c?a ?i h?i nh? ?u t?. 2. T?n su?t v? th?i gian c? th? mua l?i ch?ng ch? qu? m? ??c quy ?nh c? th? trong i?u l? qu?. 3. C?ng ty qu?n l? qu? kh?ng ph?i thay m?t qu? m? th?c hi?n vi?c mua l?i ch?ng ch? qu? m? khi x?y ra m?t trong c?c s? ki?n sau ?y: a) C?ng ty qu?n l? qu? kh?ng th? th?c hi?n vi?c mua l?i ch?ng ch? qu? m? theo y?u c?u do nguy?n nh?n b?t kh? kh?ng; b) C?ng ty qu?n l? qu? kh?ng th? x?c ?nh gi? tr? t?i s?n r?ng c?a qu? m? v?o ng?y ?nh gi? mua l?i ch?ng ch? qu? m? do S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n quy?t ?nh ?nh ch? giao d?ch ch?ng kho?n trong danh m?c ?u t? c?a qu?; c) C?c s? ki?n kh?c do i?u l? qu? quy ?nh. 4. C?ng ty qu?n l? qu? b?o c?o U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c trong th?i h?n hai m??i b?n gi?, k? t? khi x?y ra m?t trong c?c s? ki?n quy ?nh t?i kho?n 3 i?u n?y v? ph?i ti?p t?c th?c hi?n vi?c mua l?i ch?ng ch? qu? m? sau khi c?c s? ki?n n?y ch?m d?t. 5. B? T?i ch?nh quy ?nh c? th? vi?c ph?t h?nh v? mua l?i ch?ng ch? qu? m?. i?u 94. Qu? ?ng 1. Vi?c tng v?n c?a qu? ?ng ph?i ??c s? ch?p thu?n c?a ?y ban Ch?ng kho?n Nh? n??c v? ?p ?ng c?c i?u ki?n sau ?y: a) i?u l? qu? c? quy ?nh vi?c tng v?n c?a qu?; b) L?i nhu?n c?a qu? trong nm li?n tr??c nm ? ngh? tng v?n ph?i l? s? d??ng; c) C?ng ty qu?n l? qu? kh?ng b? x? ph?t vi ph?m h?nh ch?nh v? ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n trong th?i h?n hai nm, t?nh ?n th?i i?m ? ngh? tng v?n; d) Ph??ng ?n ph?t h?nh th?m ch?ng ch? qu? ?ng ph?i ??c ?i h?i nh? ?u t? th?ng qua. 2. Ch?ng ch? qu? ?ng ch? ??c ph?t h?nh cho nh? ?u t? hi?n h?u c?a qu? th?ng qua ph?t h?nh quy?n mua ch?ng ch? qu? ?ng ??c chuy?n nh??ng. 3. H? s?, th? t?c ? ngh? tng v?n c?a qu? ?ng do B? T?i ch?nh quy ?nh. i?u 95. Th?nh l?p qu? th?nh vi?n 1. Qu? th?nh vi?n do c?c th?nh vi?n g?p v?n th?nh l?p tr?n c? s? h?p ?ng g?p v?n v? i?u l? qu?. 2. Vi?c th?nh l?p qu? th?nh vi?n ph?i ?p ?ng c?c i?u ki?n sau ?y: a) V?n g?p t?i thi?u l? nm m??i t? ?ng Vi?t Nam; b) C? t?i a ba m??i th?nh vi?n g?p v?n v? ch? bao g?m th?nh vi?n l? ph?p nh?n; c) Do m?t c?ng ty qu?n l? qu? qu?n l?; d) T?i s?n c?a qu? th?nh vi?n ??c l?u k? t?i m?t ng?n h?ng l?u k? ?c l?p v?i c?ng ty qu?n l? qu?. M?c 3 C?NG TY ?U T? CH?NG KHO?N i?u 96. C?ng ty ?u t? ch?ng kho?n 1. C?ng ty ?u t? ch?ng kho?n ??c t? ch?c d??i h?nh th?c c?ng ty c? ph?n theo quy ?nh c?a Lu?t doanh nghi?p ? ?u t? ch?ng kho?n. 2. U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n. Gi?y ph?p n?y ?ng th?i l? Gi?y ch?ng nh?n ng k? kinh doanh. i?u 97. Th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n 1. i?u ki?n c?p Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng c?a c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n bao g?m: a) C? v?n t?i thi?u l? nm m??i t? ?ng Vi?t Nam; b) Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c v? nh?n vi?n qu?n l? c? Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n trong tr??ng h?p c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n t? qu?n l? v?n ?u t?. 2. C?ng ty ?u t? ch?ng kho?n ph?i tu?n th? c?c quy ?nh sau ?y: a) C?c h?n ch? ?u t? quy ?nh t?i i?u 92 c?a Lu?t n?y; b) C?c n?i dung li?n quan ?n ?nh gi? t?i s?n v? ch? ? b?o c?o quy ?nh t?i i?u 88 v? i?u 89 c?a Lu?t n?y; c) C?c ngh)a v? c?a c?ng ty ?i ch?ng quy ?nh t?i kho?n 2 i?u 27 c?a Lu?t n?y; d) To?n b? ti?n v? t?i s?n c?a c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n ph?i ??c l?u k? t?i m?t ng?n h?ng gi?m s?t. 3. Ch?nh ph? quy ?nh c? th? vi?c th?nh l?p, t? ch?c, ho?t ?ng c?a c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n. M?c 4 NG?N H?NG GI?M S?T i?u 98. Ng?n h?ng gi?m s?t 1. Ng?n h?ng gi?m s?t l? ng?n h?ng th??ng m?i c? Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n c? ch?c nng th?c hi?n c?c d?ch v? l?u k? v? gi?m s?t vi?c qu?n l? qu? ?i ch?ng, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n. 2. Ng?n h?ng gi?m s?t c? c?c ngh)a v? sau ?y: a) Th?c hi?n c?c ngh)a v? quy ?nh t?i kho?n 3 i?u 47 c?a Lu?t n?y; b) Th?c hi?n l?u k? t?i s?n c?a qu? ?i ch?ng, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n; qu?n l? t?ch bi?t t?i s?n c?a qu? ?i ch?ng, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n v? c?c t?i s?n kh?c c?a ng?n h?ng gi?m s?t; c) Gi?m s?t ? b?o ?m c?ng ty qu?n l? qu? qu?n l? qu? ?i ch?ng, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n qu?n l? t?i s?n c?a c?ng ty tu?n th? quy ?nh t?i Lu?t n?y v? i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n, i?u l? c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n; d) Th?c hi?n ho?t ?ng thu, chi, thanh to?n v? chuy?n giao ti?n, ch?ng kho?n li?n quan ?n ho?t ?ng c?a qu? ?i ch?ng, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n theo y?u c?u h?p ph?p c?a c?ng ty qu?n l? qu? ho?c Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n; ) X?c nh?n b?o c?o do c?ng ty qu?n l? qu?, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n l?p c? li?n quan ?n qu? ?i ch?ng, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n; e) Gi?m s?t vi?c tu?n th? ch? ? b?o c?o v? c?ng b? th?ng tin c?a c?ng ty qu?n l? qu?, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n theo quy ?nh c?a Lu?t n?y; g) B?o c?o U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c khi ph?t hi?n c?ng ty qu?n l? qu?, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n v? t? ch?c, c? nh?n c? li?n quan vi ph?m ph?p lu?t ho?c i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n, i?u l? c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n; h) ?nh k? c?ng c?ng ty qu?n l? qu?, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n ?i chi?u s? k? to?n, b?o c?o t?i ch?nh v? ho?t ?ng giao d?ch c?a qu? ?i ch?ng, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n; i) C?c ngh)a v? kh?c theo quy ?nh t?i i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n, i?u l? c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n. i?u 99. H?n ch? ?i v?i ng?n h?ng gi?m s?t 1. Ng?n h?ng gi?m s?t, th?nh vi?n H?i ?ng qu?n tr?, ng??i i?u h?nh v? nh?n vi?n tr?c ti?p c?a ng?n h?ng gi?m s?t l?m nhi?m v? gi?m s?t ho?t ?ng qu? ?i ch?ng v? b?o qu?n t?i s?n qu? c?a ng?n h?ng gi?m s?t kh?ng ??c l? ng??i c? li?n quan ho?c c? quan h? s? h?u, vay ho?c cho vay v?i c?ng ty qu?n l? qu?, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n v? ng??c l?i. 2. Ng?n h?ng gi?m s?t, th?nh vi?n H?i ?ng qu?n tr?, ng??i i?u h?nh v? nh?n vi?n c?a ng?n h?ng gi?m s?t tr?c ti?p l?m nhi?m v? gi?m s?t v? b?o qu?n t?i s?n c?a qu? ?i ch?ng, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n kh?ng ??c l? ?i t?c mua, b?n trong giao d?ch mua, b?n t?i s?n c?a qu? ?i ch?ng, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n. Ch??ng VIII C?NG B? TH?NG TIN i?u 100. ?i t??ng v? ph??ng th?c c?ng b? th?ng tin 1. T? ch?c ph?t h?nh, t? ch?c ni?m y?t, c?ng ty ?i ch?ng, c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n, S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n c? ngh)a v? c?ng b? th?ng tin ?y ?, ch?nh x?c, k?p th?i theo quy ?nh c?a Lu?t n?y. 2. C?c ?i t??ng quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y khi c?ng b? th?ng tin ph?i ?ng th?i b?o c?o U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c v? n?i dung th?ng tin ??c c?ng b?. 3. Vi?c c?ng b? th?ng tin ph?i do Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c ho?c ng??i ??c u? quy?n c?ng b? th?ng tin th?c hi?n. 4. Vi?c c?ng b? th?ng tin ??c th?c hi?n qua c?c ph??ng ti?n th?ng tin ?i ch?ng, ?n ph?m c?a t? ch?c, c?ng ty v? c?c ph??ng ti?n th?ng tin c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 5. B? T?i ch?nh quy ?nh c? th? n?i dung, ph??ng th?c c?ng b? th?ng tin c?a t?ng ?i t??ng quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y. i?u 101. C?ng b? th?ng tin c?a c?ng ty ?i ch?ng 1. Trong th?i h?n m??i ng?y, k? t? ng?y c? b?o c?o t?i ch?nh nm ??c ki?m to?n, c?ng ty ?i ch?ng ph?i c?ng b? th?ng tin ?nh k? v? b?o c?o t?i ch?nh nm theo quy ?nh t?i kho?n 1 v? kho?n 2 i?u 16 c?a Lu?t n?y. 2. C?ng ty ?i ch?ng ph?i c?ng b? th?ng tin b?t th??ng trong th?i h?n hai m??i b?n gi?, k? t? khi x?y ra m?t trong c?c s? ki?n sau ?y: a) T?i kho?n c?a c?ng ty t?i ng?n h?ng b? phong to? ho?c t?i kho?n ??c ph?p ho?t ?ng tr? l?i sau khi b? phong to?; b) T?m ng?ng kinh doanh; c) B? thu h?i Gi?y ch?ng nh?n ng k? kinh doanh ho?c Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng ho?c Gi?y ph?p ho?t ?ng; d) Th?ng qua c?c quy?t ?nh c?a ?i h?i ?ng c? ?ng theo quy ?nh t?i i?u 104 c?a Lu?t doanh nghi?p; ) Quy?t ?nh c?a H?i ?ng qu?n tr? v? vi?c mua l?i c? phi?u c?a c?ng ty m?nh ho?c b?n l?i s? c? phi?u ? mua; v? ng?y th?c hi?n quy?n mua c? phi?u c?a ng??i s? h?u tr?i phi?u k?m theo quy?n mua c? phi?u ho?c ng?y th?c hi?n chuy?n ?i tr?i phi?u chuy?n ?i sang c? phi?u v? c?c quy?t ?nh li?n quan ?n vi?c ch?o b?n theo quy ?nh t?i kho?n 2 i?u 108 c?a Lu?t doanh nghi?p; e) C? quy?t ?nh kh?i t? ?i v?i th?nh vi?n H?i ?ng qu?n tr?, Gi?m ?c ho?c T?ng Gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c ho?c Ph? T?ng gi?m ?c, K? to?n tr??ng c?a c?ng ty; c? b?n ?n, quy?t ?nh c?a To? ?n li?n quan ?n ho?t ?ng c?a c?ng ty; c? k?t lu?n c?a c? quan thu? v? vi?c c?ng ty vi ph?m ph?p lu?t v? thu?. 3. C?ng ty ?i ch?ng ph?i c?ng b? th?ng tin b?t th??ng trong th?i h?n b?y m??i hai gi?, k? t? khi x?y ra m?t trong c?c s? ki?n sau ?y: a) Quy?t ?nh vay ho?c ph?t h?nh tr?i phi?u c? gi? tr? t? ba m??i ph?n trm v?n th?c c? tr? l?n; b) Quy?t ?nh c?a H?i ?ng qu?n tr? v? chi?n l??c, k? ho?ch ph?t tri?n trung h?n v? k? ho?ch kinh doanh h?ng nm c?a c?ng ty; quy?t ?nh thay ?i ph??ng ph?p k? to?n ?p d?ng; c) C?ng ty nh?n ??c th?ng b?o c?a To? ?n th? l? ?n y?u c?u m? th? t?c ph? s?n doanh nghi?p. 4. C?ng ty ?i ch?ng ph?i c?ng b? th?ng tin theo y?u c?u c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c khi x?y ra m?t trong c?c s? ki?n sau ?y: a) C? th?ng tin li?n quan ?n c?ng ty ?i ch?ng ?nh h??ng nghi?m tr?ng ?n l?i ?ch h?p ph?p c?a nh? ?u t?; b) C? th?ng tin li?n quan ?n c?ng ty ?i ch?ng ?nh h??ng l?n ?n gi? ch?ng kho?n v? c?n ph?i x?c nh?n th?ng tin ?. i?u 102. C?ng b? th?ng tin c?a t? ch?c ph?t h?nh th?c hi?n ch?o b?n tr?i phi?u ra c?ng ch?ng 1. T? ch?c ph?t h?nh th?c hi?n ch?o b?n tr?i phi?u ra c?ng ch?ng ph?i c?ng b? th?ng tin ?nh k? theo quy ?nh t?i kho?n 1 i?u 101 c?a Lu?t n?y. 2. T? ch?c ph?t h?nh th?c hi?n ch?o b?n tr?i phi?u ra c?ng ch?ng ph?i c?ng b? th?ng tin b?t th??ng trong th?i h?n b?y m??i hai gi?, k? t? khi x?y ra m?t trong c?c s? ki?n quy ?nh t?i c?c i?m a, b v? c kho?n 2 v? kho?n 3 i?u 101 c?a Lu?t n?y. i?u 103. C?ng b? th?ng tin c?a t? ch?c ni?m y?t 1. Ngo?i ngh)a v? c?ng b? th?ng tin quy ?nh t?i i?u 101 c?a Lu?t n?y, t? ch?c ni?m y?t c?n ph?i c?ng b? c?c th?ng tin sau ?y: a) C?ng b? th?ng tin trong th?i h?n hai m??i b?n gi?, k? t? khi b? t?n th?t t?i s?n c? gi? tr? t? m??i ph?n trm v?n ch? s? h?u tr? l?n; b) C?ng b? th?ng tin v? b?o c?o t?i ch?nh qu? trong th?i h?n nm ng?y, k? t? ng?y ho?n th?nh b?o c?o t?i ch?nh qu?; c) C?ng b? th?ng tin theo quy ch? c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n. 2. T? ch?c ni?m y?t khi c?ng b? th?ng tin ph?i ?ng th?i b?o c?o S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n v? n?i dung th?ng tin ??c c?ng b?. i?u 104. C?ng b? th?ng tin c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? 1. Trong th?i h?n m??i ng?y, k? t? ng?y c? b?o c?o t?i ch?nh nm ??c ki?m to?n, c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ph?i c?ng b? th?ng tin ?nh k? v? b?o c?o t?i ch?nh nm. 2. Trong th?i h?n hai m??i b?n gi?, k? t? khi x?y ra m?t trong c?c s? ki?n sau ?y, c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ph?i b?o c?o S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ? c?c t? ch?c n?y c?ng b? th?ng tin theo quy ?nh t?i kho?n 2 i?u 107 c?a Lu?t n?y: a) C? quy?t ?nh kh?i t? ?i v?i th?nh vi?n H?i ?ng qu?n tr? ho?c H?i ?ng th?nh vi?n, Gi?m ?c ho?c T?ng Gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c ho?c Ph? T?ng gi?m ?c, K? to?n tr??ng; b) ?i h?i ?ng c? ?ng ho?c H?i ?ng th?nh vi?n th?ng qua h?p ?ng s?p nh?p v?i m?t c?ng ty kh?c; c) C?ng ty b? t?n th?t t? m??i ph?n trm gi? tr? t?i s?n tr? l?n; d) C?ng ty c? s? thay ?i v? th?nh vi?n H?i ?ng qu?n tr? ho?c H?i ?ng th?nh vi?n, Gi?m ?c ho?c T?ng Gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c ho?c Ph? T?ng gi?m ?c; c?ng ty b? nhi?m hay mi?n nhi?m ng??i i?u h?nh qu? ?u t? ch?ng kho?n; ) C?ng ty c? nh?ng thay ?i quan tr?ng trong ho?t ?ng kinh doanh. 3. C?ng ty ch?ng kho?n ph?i c?ng b? th?ng tin t?i tr? s? ch?nh, c?c chi nh?nh v? ?i l? nh?n l?nh v? c?c thay ?i li?n quan ?n ?a ch? tr? s? ch?nh, chi nh?nh v? c?c ?i l? nh?n l?nh; c?c n?i dung li?n quan ?n ph??ng th?c giao d?ch, ?t l?nh, k? qu? giao d?ch, th?i gian thanh to?n, ph? giao d?ch, c?c d?ch v? cung c?p v? danh s?ch nh?ng ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n c?a c?ng ty. 4. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ph?i c?ng b? th?ng tin theo y?u c?u c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c khi c? th?ng tin li?n quan ?n c?ng ty ?nh h??ng nghi?m tr?ng ?n l?i ?ch h?p ph?p c?a nh? ?u t?. i?u 105. C?ng b? th?ng tin v? qu? ?i ch?ng 1. C?ng ty qu?n l? qu? ph?i c?ng b? th?ng tin ?nh k? v? b?o c?o t?i s?n h?ng nm c?a qu? ?i ch?ng trong th?i h?n m??i ng?y, k? t? ng?y b?o c?o t?i s?n ??c ki?m to?n. 2. C?ng ty qu?n l? qu? c?ng b? th?ng tin ?nh k? v? qu? ?i ch?ng trong c?c tr??ng h?p sau ?y: a) Thay ?i gi? tr? t?i s?n r?ng c?a qu? ?i ch?ng h?ng tu?n, th?ng, qu? v? h?ng nm; b) T?i s?n c?a qu? ?i ch?ng h?ng th?ng, qu? v? h?ng nm; c) T?nh h?nh v? k?t qu? ho?t ?ng ?u t? c?a qu? ?i ch?ng h?ng th?ng, qu? v? h?ng nm. 3. Trong th?i h?n hai m??i b?n gi?, k? t? khi x?y ra m?t trong c?c s? ki?n sau ?y c?a qu? ?i ch?ng, c?ng ty qu?n l? qu? ph?i b?o c?o S? giao d?ch ch?ng kho?n ho?c Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ? c?c t? ch?c n?y c?ng b? th?ng tin theo quy ?nh t?i kho?n 2 i?u 107 c?a Lu?t n?y: a) Th?ng qua quy?t ?nh c?a ?i h?i nh? ?u t?; b) Quy?t ?nh ch?o b?n ch?ng ch? qu? ?i ch?ng; c) Quy?t ?nh thay ?i v?n ?u t? c?a qu? ?i ch?ng; d) B? thu h?i Gi?y ch?ng nh?n ch?o b?n ch?ng ch? qu? ?i ch?ng ra c?ng ch?ng; ) B? ?nh ch?, hu? b? ?t ch?o b?n ch?ng ch? qu? ?i ch?ng. 4. C?ng ty qu?n l? qu? c?ng b? th?ng tin v? qu? ?i ch?ng theo y?u c?u c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c khi x?y ra m?t trong c?c s? ki?n sau ?y: a) C? tin ?n ?nh h??ng ?n vi?c ch?o b?n, gi? ch?ng ch? qu? ?i ch?ng; b) C? thay ?i b?t th??ng v? gi? v? kh?i l??ng giao d?ch ch?ng ch? qu? ?i ch?ng. i?u 106. C?ng b? th?ng tin c?a c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n 1. C?ng ty ?u t? ch?ng kho?n ch?o b?n c? phi?u ra c?ng ch?ng ph?i c?ng b? th?ng tin theo quy ?nh t?i i?u 101 v? kho?n 2 i?u 105 c?a Lu?t n?y. 2. C?ng ty ?u t? ch?ng kho?n c? c? phi?u ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ph?i c?ng b? th?ng tin theo quy ?nh t?i i?u 103 c?a Lu?t n?y. i?u 107. C?ng b? th?ng tin c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ph?i c?ng b? c?c th?ng tin sau ?y: 1. Th?ng tin v? giao d?ch ch?ng kho?n t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n; 2. Th?ng tin v? t? ch?c ni?m y?t t?i S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n; th?ng tin v? c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?, qu? ?u t? ch?ng kho?n, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n; 3. Th?ng tin gi?m s?t ho?t ?ng c?a th? tr??ng ch?ng kho?n. Ch??ng IX THANH TRA V? X? L? VI PH?M M?c 1 THANH TRA i?u 108. Thanh tra ch?ng kho?n 1. Thanh tra ch?ng kho?n l? thanh tra chuy?n ng?nh v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. 2. Thanh tra ch?ng kho?n c? Ch?nh thanh tra, Ph? Ch?nh thanh tra v? c?c Thanh tra vi?n. 3. Thanh tra ch?ng kho?n ch?u s? ch? ?o v? nghi?p v? c?a Thanh tra B? T?i ch?nh theo quy ?nh c?a ph?p lu?t v? thanh tra v? quy ?nh t?i Lu?t n?y. i?u 109. ?i t??ng v? ph?m vi thanh tra 1. ?i t??ng thanh tra bao g?m: a) T? ch?c ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng; b) C?ng ty ?i ch?ng; c) T? ch?c ni?m y?t ch?ng kho?n; d) S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n; ) Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n, th?nh vi?n l?u k?; e) C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n, ng?n h?ng gi?m s?t; chi nh?nh v? vn ph?ng ?i di?n c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam; g) Ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n; h) T? ch?c, c? nh?n tham gia ?u t? v? ho?t ?ng tr?n th? tr??ng ch?ng kho?n; i) T? ch?c, c? nh?n kh?c li?n quan ?n ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. 2. Ph?m vi thanh tra bao g?m: a) Ho?t ?ng ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng; b) Ho?t ?ng ni?m y?t ch?ng kho?n; c) Ho?t ?ng giao d?ch ch?ng kho?n; d) Ho?t ?ng kinh doanh, ?u t? ch?ng kho?n, d?ch v? v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; ) Ho?t ?ng c?ng b? th?ng tin; e) C?c ho?t ?ng kh?c c? li?n quan ?n ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. i?u 110. H?nh th?c thanh tra 1. Thanh tra theo ch??ng tr?nh, k? ho?ch ? ??c Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph? duy?t. 2. Thanh tra ?t xu?t ??c ti?n h?nh khi ph?t hi?n t? ch?c, c? nh?n tham gia ?u t? v? ho?t ?ng tr?n th? tr??ng ch?ng kho?n c? d?u hi?u vi ph?m ph?p lu?t v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; theo y?u c?u c?a vi?c gi?i quy?t khi?u n?i, t? c?o ho?c do Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c giao. i?u 111. Th?m quy?n, cn c? ra quy?t ?nh thanh tra 1. Ho?t ?ng thanh tra ch?ng kho?n ch? ??c th?c hi?n khi c? quy?t ?nh thanh tra c?a ng??i c? th?m quy?n quy ?nh t?i kho?n 2 i?u n?y. 2. Ch?nh Thanh tra ch?ng kho?n ra quy?t ?nh thanh tra v? th?nh l?p o?n thanh tra. Khi x?t th?y c?n thi?t, Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ra quy?t ?nh thanh tra v? th?nh l?p o?n thanh tra. o?n thanh tra c? Tr??ng o?n thanh tra v? c?c th?nh vi?n o?n thanh tra. 3. Vi?c ra quy?t ?nh thanh tra ph?i c? m?t trong c?c cn c? sau ?y: a) Ch??ng tr?nh, k? ho?ch thanh tra ? ??c Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ph? duy?t; b) Y?u c?u c?a Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c; c) Khi ph?t hi?n c? d?u hi?u vi ph?m ph?p lu?t v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n. i?u 112. N?i dung quy?t ?nh thanh tra 1. Quy?t ?nh thanh tra ph?i bao g?m c?c n?i dung sau ?y: a) Cn c? ph?p l? ? thanh tra; b) ?i t??ng, n?i dung, ph?m vi, nhi?m v? thanh tra; c) Th?i h?n ti?n h?nh thanh tra; d) Tr??ng o?n thanh tra v? c?c th?nh vi?n o?n thanh tra. 2. Trong th?i h?n ba ng?y, k? t? ng?y k?, quy?t ?nh thanh tra ph?i ??c g?i cho ?i t??ng thanh tra, tr? tr??ng h?p thanh tra ?t xu?t. 3. Quy?t ?nh thanh tra ph?i ??c c?ng b? trong th?i h?n m??i lm ng?y, k? t? ng?y ra quy?t ?nh thanh tra. Vi?c c?ng b? quy?t ?nh thanh tra ph?i ??c l?p th?nh vn b?n. i?u 113. Th?i h?n thanh tra 1. Th?i h?n th?c hi?n m?t cu?c thanh tra kh?ng qu? ba m??i ng?y, k? t? ng?y c?ng b? quy?t ?nh thanh tra ?n khi k?t th?c vi?c thanh tra t?i n?i ??c thanh tra. 2. Trong tr??ng h?p c?n thi?t, ng??i ra quy?t ?nh thanh tra c? th? gia h?n m?t l?n. Th?i gian gia h?n kh?ng v??t qu? th?i h?n quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y. i?u 114. Quy?n v? ngh)a v? c?a ?i t??ng thanh tra 1. Quy?n c?a ?i t??ng thanh tra: a) Gi?i tr?nh nh?ng v?n ? c? li?n quan ?n n?i dung thanh tra; b) B?o l?u ? ki?n trong bi?n b?n thanh tra; c) T? ch?i cung c?p th?ng tin, t?i li?u thu?c b? m?t nh? n??c khi ph?p lu?t c? quy ?nh v? th?ng tin, t?i li?u kh?ng li?n quan ?n n?i dung thanh tra; d) Khi?u n?i v?i ng??i ra quy?t ?nh thanh tra v? quy?t ?nh, h?nh vi c?a Tr??ng o?n thanh tra, th?nh vi?n o?n thanh tra trong qu? tr?nh thanh tra khi c? cn c? cho r?ng quy?t ?nh, h?nh vi ? tr?i ph?p lu?t; khi?u n?i v?i Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c v? k?t lu?n thanh tra, quy?t ?nh x? l? thanh tra khi c? cn c? cho r?ng k?t lu?n, quy?t ?nh ? l? tr?i ph?p lu?t. Trong th?i gian ch? gi?i quy?t th? ng??i khi?u n?i v?n ph?i ch?p h?nh k?t lu?n thanh tra v? quy?t ?nh x? l? thanh tra; ) Y?u c?u b?i th??ng thi?t h?i theo quy ?nh c?a ph?p lu?t; e) C? nh?n l? ?i t??ng thanh tra c? quy?n t? c?o v? h?nh vi vi ph?m c?a Ch?nh Thanh tra, Tr??ng o?n thanh tra v? th?nh vi?n o?n thanh tra. 2. Ngh)a v? c?a ?i t??ng thanh tra: a) Ch?p h?nh quy?t ?nh thanh tra; b) Cung c?p k?p th?i, ?y ?, ch?nh x?c c?c th?ng tin, t?i li?u, d? li?u i?n t? li?n quan ?n n?i dung thanh tra theo y?u c?u c?a thanh tra v? ph?i ch?u tr?ch nhi?m v? t?nh ?y ?, ch?nh x?c, trung th?c c?a th?ng tin, t?i li?u, d? li?u i?n t? ? cung c?p; c) Ch?p h?nh y?u c?u, k?t lu?n thanh tra, quy?t ?nh x? l? c?a thanh tra v? c? quan nh? n??c c? th?m quy?n; d) K? bi?n b?n thanh tra. i?u 115. Nhi?m v?, quy?n h?n c?a ng??i ra quy?t ?nh thanh tra 1. Ng??i ra quy?t ?nh thanh tra c? nh?ng nhi?m v?, quy?n h?n sau ?y: a) Ch? ?o, ki?m tra o?n thanh tra th?c hi?n ?ng n?i dung, th?i h?n ghi trong quy?t ?nh thanh tra; b) Y?u c?u ?i t??ng thanh tra cung c?p th?ng tin, t?i li?u, d? li?u i?n t? b?o c?o b?ng vn b?n, gi?i tr?nh nh?ng v?n ? li?n quan ?n n?i dung thanh tra; y?u c?u t? ch?c, c? nh?n c? th?ng tin, t?i li?u li?n quan ?n n?i dung thanh tra cung c?p th?ng tin, t?i li?u ?; c) Tr?ng c?u gi?m ?nh v? nh?ng v?n ? c? li?n quan ?n n?i dung thanh tra; d) Y?u c?u ng??i c? th?m quy?n ni?m phong, t?m gi? t?i li?u, ch?ng t?, ch?ng kho?n, d? li?u i?n t? li?n quan ?n h?nh vi vi ph?m ph?p lu?t v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n khi x?t th?y c?n ngn ch?n ngay h?nh vi vi ph?m ho?c ? x?c minh t?nh ti?t l?m ch?ng c? cho k?t lu?n thanh tra; ) Y?u c?u ng??i c? th?m quy?n phong t?a t?i kho?n ti?n, t?i kho?n ch?ng kho?n v? t?i s?n th? ch?p, c?m c? c? li?n quan ?n h?nh vi vi ph?m ph?p lu?t v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n khi x?t th?y c?n x?c minh t?nh ti?t l?m cn c? quy?t ?nh x? l? vi ph?m ho?c ngn ch?n ngay h?nh vi t?u t?n ti?n, ch?ng kho?n v? t?i s?n th? ch?p, c?m c? c? li?n quan ?n h?nh vi vi ph?m ph?p lu?t v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; e) T?m ?nh ch? ho?c ki?n ngh? ng??i c? th?m quy?n ?nh ch? vi?c l?m khi x?t th?y vi?c l?m ? g?y thi?t h?i nghi?m tr?ng ?n l?i ?ch c?a Nh? n??c, quy?n v? l?i ?ch h?p ph?p c?a t? ch?c, c? nh?n tham gia th? tr??ng; g) Ban h?nh quy?t ?nh x? l? theo th?m quy?n ho?c ki?n ngh? ng??i c? th?m quy?n x? l?; ki?m tra, ?n ?c vi?c th?c hi?n quy?t ?nh x? l? v? thanh tra; h) Gi?i quy?t khi?u n?i, t? c?o c? li?n quan ?n tr?ch nhi?m c?a Ch?nh Thanh tra, Tr??ng o?n thanh tra v? c?c th?nh vi?n o?n thanh tra; i) K?t lu?n v? n?i dung thanh tra; k) Chuy?n h? s? v? vi?c vi ph?m ph?p lu?t sang c? quan i?u tra trong th?i h?n nm ng?y, k? t? ng?y ph?t hi?n c? d?u hi?u c?a t?i ph?m. 2. Khi th?c hi?n nhi?m v?, quy?n h?n quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y, ng??i ra quy?t ?nh thanh tra ph?i ch?u tr?ch nhi?m tr??c ph?p lu?t v? m?i quy?t ?nh c?a m?nh. i?u 116. Nhi?m v?, quy?n h?n c?a Tr??ng o?n thanh tra v? th?nh vi?n o?n thanh tra 1. Nhi?m v?, quy?n h?n c?a Tr??ng o?n thanh tra: a) T? ch?c, ch? ?o c?c th?nh vi?n trong o?n thanh tra th?c hi?n ?ng n?i dung, ?i t??ng, th?i h?n ? ghi trong quy?t ?nh thanh tra; b) Y?u c?u ?i t??ng thanh tra cung c?p th?ng tin, t?i li?u, d? li?u i?n t?, b?o c?o b?ng vn b?n, gi?i tr?nh v? nh?ng v?n ? li?n quan ?n n?i dung thanh tra; c) Tr??ng h?p c? cn c? cho r?ng n?u kh?ng k?p th?i ni?m phong, t?m gi? t?i li?u, ch?ng t?, ch?ng kho?n, d? li?u i?n t? c? li?n quan ?n h?nh vi vi ph?m ph?p lu?t v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n th? t?i li?u, ch?ng t?, ch?ng kho?n, d? li?u i?n t? c? th? b? t?u t?n, ti?u h?y, Tr??ng o?n thanh tra c? quy?n ra quy?t ?nh ni?m phong, t?m gi? t?i li?u, ch?ng t?, ch?ng kho?n, d? li?u i?n t?. Trong th?i h?n hai m??i b?n gi?, k? t? khi ra quy?t ?nh, Tr??ng o?n thanh tra ph?i b?o c?o v? ??c s? ?ng ? b?ng vn b?n c?a Ch?nh thanh tra ch?ng kho?n; trong tr??ng h?p Ch?nh thanh tra ch?ng kho?n kh?ng ?ng ? th? Tr??ng o?n thanh tra ph?i h?y ngay quy?t ?nh ni?m phong, t?m gi? v? tr? l?i t?i li?u, ch?ng t?, ch?ng kho?n, d? li?u i?n t? ? b? ni?m phong, t?m gi?; d) B?o c?o v?i ng??i ra quy?t ?nh thanh tra v? k?t qu? thanh tra v? ch?u tr?ch nhi?m v? t?nh ch?nh x?c, trung th?c, kh?ch quan c?a b?o c?o ?; ) L?p bi?n b?n thanh tra; e) Khi th?c hi?n nhi?m v?, quy?n h?n quy ?nh t?i kho?n 1 i?u n?y, Tr??ng o?n thanh tra ph?i ch?u tr?ch nhi?m tr??c ph?p lu?t v? m?i quy?t ?nh c?a m?nh. 2. Nhi?m v?, quy?n h?n c?a th?nh vi?n o?n thanh tra: a) Th?c hi?n nhi?m v? theo s? ph?n c?ng c?a Tr??ng o?n thanh tra; b) Y?u c?u ?i t??ng thanh tra cung c?p th?ng tin, t?i li?u, b?o c?o b?ng vn b?n, gi?i tr?nh v? nh?ng v?n ? li?n quan ?n n?i dung thanh tra; y?u c?u c? quan, t? ch?c, c? nh?n c? th?ng tin, t?i li?u li?n quan ?n n?i dung thanh tra cung c?p th?ng tin, t?i li?u ?; c) Ki?n ngh? vi?c x? l? v? nh?ng v?n ? li?n quan ?n n?i dung thanh tra; d) B?o c?o k?t qu? th?c hi?n nhi?m v? ??c giao v?i Tr??ng o?n thanh tra, ch?u tr?ch nhi?m tr??c ph?p lu?t v? Tr??ng o?n thanh tra v? t?nh ch?nh x?c, trung th?c, kh?ch quan c?a n?i dung ? b?o c?o. i?u 117. K?t lu?n thanh tra 1. Trong th?i h?n m??i lm ng?y, k? t? ng?y nh?n ??c b?o c?o k?t qu? thanh tra, ng??i ra quy?t ?nh thanh tra ph?i ra vn b?n k?t lu?n thanh tra. K?t lu?n thanh tra ph?i c? c?c n?i dung sau ?y: a) ?nh gi? vi?c th?c hi?n ch?nh s?ch, ph?p lu?t, nhi?m v? c?a ?i t??ng thanh tra thu?c n?i dung thanh tra; b) K?t lu?n v? n?i dung thanh tra; c) X?c ?nh r? t?nh ch?t, m?c ? vi ph?m, nguy?n nh?n, tr?ch nhi?m c?a c? quan, t? ch?c, c? nh?n c? h?nh vi vi ph?m (n?u c?); d) C?c bi?n ph?p x? l? theo th?m quy?n ? ??c ?p d?ng; ki?n ngh? c?c bi?n ph?p x? l?. 2. Trong qu? tr?nh thanh tra, ng??i ra quy?t ?nh thanh tra c? quy?n y?u c?u Tr??ng o?n thanh tra, th?nh vi?n o?n thanh tra b?o c?o; y?u c?u ?i t??ng thanh tra gi?i tr?nh ? l?m r? th?m nh?ng v?n ? c?n thi?t ph?c v? cho vi?c ra k?t lu?n thanh tra. 3. K?t lu?n thanh tra ??c g?i ?n Ch? t?ch ?y ban Ch?ng kho?n Nh? n??c v? ?i t??ng thanh tra; tr??ng h?p Ch? t?ch ?y ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ra quy?t ?nh thanh tra th? k?t lu?n thanh tra ??c g?i ?n B? tr??ng B? T?i ch?nh. 4. Trong th?i h?n m??i lm ng?y, k? t? ng?y c? k?t lu?n thanh tra c?a Ch?nh Thanh tra ch?ng kho?n, Ch? t?ch ?y ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c? tr?ch nhi?m xem x?t k?t lu?n thanh tra; x? l? t? ch?c, c? nh?n c? h?nh vi vi ph?m ph?p lu?t v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; ?p d?ng c?c bi?n ph?p theo th?m quy?n ho?c ki?n ngh? B? T?i ch?nh ?p d?ng bi?n ph?p kh?c ph?c, ho?n thi?n c? ch?, ch?nh s?ch, ph?p lu?t. M?c 2 X? L? VI PH?M i?u 118. Nguy?n t?c x? l? vi ph?m 1. T? ch?c, c? nh?n c? h?nh vi vi ph?m quy ?nh c?a Lu?t n?y v? c?c quy ?nh kh?c c?a ph?p lu?t c? li?n quan ?n ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n th? t?y theo t?nh ch?t, m?c ? vi ph?m m? b? x? l? k? lu?t, x? ph?t h?nh ch?nh ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s?; n?u g?y thi?t h?i th? ph?i b?i th??ng theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 2. Ng??i n?o l?i d?ng ch?c v?, quy?n h?n c?n tr? ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n; c? h?nh vi s?ch nhi?u, g?y phi?n h? ?i v?i t? ch?c, c? nh?n tham gia th? tr??ng ch?ng kho?n; kh?ng gi?i quy?t k?p th?i y?u c?u c?a t? ch?c, c? nh?n theo quy ?nh; kh?ng th?c thi c?c c?ng v? kh?c do ph?p lu?t quy ?nh th? tu? theo t?nh ch?t, m?c ? vi ph?m m? b? x? l? k? lu?t ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s?. 3. Vi?c x? ph?t vi ph?m h?nh ch?nh th?c hi?n theo quy ?nh c?a Lu?t n?y v? ph?p lu?t v? x? l? vi ph?m h?nh ch?nh. i?u 119. C?c h?nh th?c x? ph?t vi ph?m h?nh ch?nh 1. T? ch?c, c? nh?n c? h?nh vi vi ph?m quy ?nh c?a Lu?t n?y ph?i ch?u m?t trong c?c h?nh th?c x? ph?t ch?nh sau ?y: a) Ph?t c?nh c?o; b) Ph?t ti?n. 2. Tu? theo t?nh ch?t, m?c ? vi ph?m, t? ch?c, c? nh?n vi ph?m c?n c? th? b? ?p d?ng m?t ho?c nhi?u h?nh th?c x? ph?t b? sung bao g?m ?nh ch? ho?t ?ng; thu h?i gi?y ph?p, gi?y ch?ng nh?n li?n quan ?n ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n, Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n; t?ch thu to?n b? c?c kho?n thu t? vi?c th?c hi?n c?c h?nh vi vi ph?m m? c? v? s? ch?ng kho?n ??c s? d?ng ? vi ph?m. 3. Ngo?i c?c h?nh th?c x? ph?t quy ?nh t?i kho?n 1 v? kho?n 2 i?u n?y, t? ch?c, c? nh?n vi ph?m c?n ph?i th?c hi?n c?c bi?n ph?p bao g?m bu?c ch?p h?nh ?ng c?c quy ?nh c?a ph?p lu?t; bu?c hu? b?, c?i ch?nh nh?ng th?ng tin sai l?ch, th?ng tin sai s? th?t; bu?c ph?i thu h?i s? ch?ng kho?n ? ph?t h?nh, ho?n tr? ti?n ?t c?c ho?c ti?n mua ch?ng kho?n cho nh? ?u t?. i?u 120. Th?m quy?n x? ph?t vi ph?m h?nh ch?nh 1. Ch?nh Thanh tra ch?ng kho?n c? c?c quy?n sau ?y: a) Ph?t c?nh c?o; b) Ph?t ti?n. 2. Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c? c?c quy?n sau ?y: a) Ph?t c?nh c?o; b) Ph?t ti?n. c) ?p d?ng c?c h?nh th?c x? ph?t b? sung v? bi?n ph?p kh?c ph?c h?u qu? quy ?nh t?i kho?n 2 v? kho?n 3 i?u 119 c?a Lu?t n?y. 3. Ch?nh ph? quy ?nh c? th? th?m quy?n v? m?c ? x? ph?t ?i v?i t?ng h?nh vi vi ph?m h?nh ch?nh trong ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n quy ?nh t?i c?c i?u t? i?u 121 ?n i?u 130 c?a Lu?t n?y. i?u 121. X? l? h?nh vi vi ph?m quy ?nh v? ho?t ?ng ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng 1. T? ch?c ph?t h?nh, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c, K? to?n tr??ng v? ng??i kh?c c? li?n quan c?a t? ch?c ph?t h?nh, t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh, t? ch?c t? v?n ph?t h?nh, t? ch?c ki?m to?n ??c ch?p thu?n, ng??i k? b?o c?o ki?m to?n v? c?c t? ch?c, c? nh?n x?c nh?n h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng c? s? gi? m?o trong h? s? ng k? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t; ?i v?i t? ch?c ph?t h?nh th? b? thu h?i Gi?y ch?ng nh?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng, ph?i tr? l?i s? ti?n ? huy ?ng ??c c?ng th?m ti?n l?i ti?n g?i kh?ng k? h?n v? ph?i n?p ph?t t? m?t ph?n trm ?n nm ph?n trm t?ng s? ti?n ? huy ?ng tr?i ph?p lu?t. 2. T? ch?c ph?t h?nh, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c ho?c Ph? T?ng gi?m ?c, K? to?n tr??ng v? ng??i kh?c c? li?n quan c?a t? ch?c ph?t h?nh, t? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh, t? ch?c t? v?n ph?t h?nh c? ? c?ng b? th?ng tin sai l?ch ho?c che gi?u s? th?t, s? d?ng th?ng tin ngo?i B?n c?o b?ch ? thm d? th? tr??ng, ph?n ph?i ch?ng kho?n kh?ng ?ng v?i n?i dung c?a ng k? ch?o b?n v? lo?i ch?ng kho?n, th?i h?n ph?t h?nh v? kh?i l??ng t?i thi?u theo quy ?nh, th?ng b?o ph?t h?nh tr?n c?c ph??ng ti?n th?ng tin ?i ch?ng kh?ng ?ng n?i dung v? th?i gian theo quy ?nh th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n, b? ?nh ch? ho?c h?y b? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. T? ch?c b?o l?nh ph?t h?nh th?c hi?n b?o l?nh c? t?ng gi? tr? ch?ng kho?n v??t qu? t? l? quy ?nh c?a ph?p lu?t th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n, b? ?nh ch? ho?t ?ng b?o l?nh ph?t h?nh. 3. T? ch?c ph?t h?nh th?c hi?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng khi ch?a c? Gi?y ch?ng nh?n ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng th? b? ?nh ch? ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng, b? t?ch thu c?c kho?n thu tr?i ph?p lu?t v? ph?t ti?n t? m?t ?n nm l?n kho?n thu tr?i ph?p lu?t. i?u 122. X? l? h?nh vi vi ph?m quy ?nh v? c?ng ty ?i ch?ng 1. C?ng ty quy ?nh t?i i?m c kho?n 1 i?u 25 c?a Lu?t n?y kh?ng n?p h? s? c?ng ty ?i ch?ng cho U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c trong th?i h?n ch?n m??i ng?y, k? t? ng?y tr? th?nh c?ng ty ?i ch?ng th? b? ph?t c?nh c?o ho?c ph?t ti?n v? bu?c ch?p h?nh ?ng c?c quy ?nh c?a ph?p lu?t v? c?ng ty ?i ch?ng. 2. C?ng ty ?i ch?ng kh?ng tu?n th? c?c quy ?nh v? qu?n tr? c?ng ty th? b? ph?t c?nh c?o v? bu?c ch?p h?nh ?ng c?c quy ?nh c?a ph?p lu?t v? qu?n tr? c?ng ty. i?u 123. X? l? h?nh vi vi ph?m quy ?nh v? ni?m y?t ch?ng kho?n 1. T? ch?c ni?m y?t, Gi?m ?c ho?c T?ng gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c ho?c Ph? T?ng gi?m ?c, K? to?n tr??ng v? ng??i kh?c c? li?n quan c?a t? ch?c ni?m y?t, t? ch?c t? v?n ni?m y?t, t? ch?c ki?m to?n ??c ch?p thu?n, ng??i k? b?o c?o ki?m to?n, t? ch?c, c? nh?n x?c nh?n h? s? ni?m y?t c? s? gi? m?o trong h? s? ni?m y?t, g?y hi?u nh?m nghi?m tr?ng th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n, hu? b? ni?m y?t ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 2. T? ch?c ni?m y?t kh?ng ch?p h?nh ?y ? c?c quy ?nh v? th?i gian, n?i dung v? ph??ng ti?n c?ng b? th?ng tin v? vi?c ni?m y?t th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n v? bu?c ch?p h?nh ?ng c?c quy ?nh c?a ph?p lu?t v? vi?c ni?m y?t. i?u 124. X? l? h?nh vi vi ph?m quy ?nh v? t? ch?c th? tr??ng giao d?ch ch?ng kho?n 1. T? ch?c, c? nh?n t? ch?c th? tr??ng giao d?ch ch?ng kho?n tr?i quy ?nh c?a Lu?t n?y th? b? ?nh ch? ho?t ?ng, t?ch thu c?c kho?n thu tr?i ph?p lu?t v? ph?t ti?n t? m?t ?n nm l?n kho?n thu tr?i ph?p lu?t ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t, tr??ng h?p kh?ng c? c?c kho?n thu tr?i ph?p lu?t th? b? ph?t ti?n. 2. S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n, th?nh vi?n H?i ?ng qu?n tr?, Ban ki?m so?t, Gi?m ?c, Ph? Gi?m ?c v? c?c nh?n vi?n c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n vi ph?m quy ?nh v? ni?m y?t, th?nh vi?n, giao d?ch, gi?m s?t v? c?ng b? th?ng tin th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. i?u 125. X? l? h?nh vi vi ph?m quy ?nh v? ho?t ?ng kinh doanh ch?ng kho?n v? ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n 1. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n, chi nh?nh c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i t?i Vi?t Nam ti?n h?nh ho?t ?ng kinh doanh ch?ng kho?n khi ch?a ??c c?p gi?y ph?p ho?c cho m??n, cho thu?, chuy?n nh??ng gi?y ph?p; ho?t ?ng kinh doanh trong l)nh v?c gi?y ph?p kh?ng quy ?nh ho?c gi?y ph?p kh?ng c?n hi?u l?c; t?y x?a, s?a ch?a gi?y ph?p; th?c hi?n c?c thay ?i li?n quan ?n ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n khi ch?a ??c U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c ch?p thu?n th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n, t?ch thu c?c kho?n thu tr?i ph?p lu?t, ?nh ch? ho?t ?ng, thu h?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng, Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng c?a vn ph?ng ?i di?n. 2. C?ng ty ch?ng kho?n kh?ng th?c hi?n ?ng quy ?nh c?a Lu?t n?y v? qu?n l? t?i s?n ti?n, ch?ng kho?n c?a kh?ch h?ng; kh?ng duy tr? b?o ?m m?c v?n kh? d?ng theo quy ?nh; ?u t? ho?c tham gia g?p v?n v??t qu? m?c quy ?nh; l?m tr?i l?nh c?a ng??i ?u t?; kh?ng th?c hi?n ch? ? b?o m?t th?ng tin c?a kh?ch h?ng th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n, ?nh ch? ho?t ?ng ho?c thu h?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng. 3. C?ng ty ch?ng kho?n v? ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n c?a c?ng ty l?i d?ng ch?c tr?ch, nhi?m v? ? cho m??n ti?n, ch?ng kho?n tr?n t?i kho?n c?a kh?ch h?ng; c?m c? ho?c s? d?ng ti?n, ch?ng kho?n tr?n t?i kho?n c?a kh?ch h?ng khi ch?a ??c kh?ch h?ng u? th?c th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n v? t?ch thu c?c kho?n thu tr?i ph?p lu?t ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 4. C?ng ty qu?n l? qu? v? ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n c?a c?ng ty trong qu? tr?nh th?c hi?n qu?n l? qu? n?u kh?ng t?ch bi?t vi?c qu?n l? t?ng qu?, kh?ng tu?n theo i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n v? b?o v? quy?n v? l?i ?ch h?p ph?p c?a nh? ?u t?, kh?ng th?c hi?n ki?m so?t n?i b? theo quy ?nh, d?ng v?n v? t?i s?n c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n ? ?u t? ho?c mua t?i s?n c?a qu? ?u t? kh?c; vi ph?m c?c quy ?nh v? tham gia g?p v?n, n?m gi? c? ph?n, vay ho?c cho vay ?i v?i c?ng ty qu?n l? qu? v? ng??c l?i th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n v? bu?c ch?p h?nh ?ng c?c quy ?nh ph?p lu?t v? qu?n l? qu? ?u t? ch?ng kho?n. 5. Ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n ?ng th?i l?m vi?c ho?c g?p v?n v?o hai ho?c nhi?u c?ng ty ch?ng kho?n; ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n c?a c?ng ty qu?n l? qu? ?ng th?i l?m Gi?m ?c ho?c T?ng Gi?m ?c ho?c l? c? ?ng s? h?u tr?n nm ph?n trm s? c? phi?u c? quy?n bi?u quy?t c?a m?t t? ch?c ch?o b?n ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng; ng??i h?nh ngh? ch?ng kho?n cho m??n ho?c cho thu? Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n; t?y xo?, s?a ch?a Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n th? b? ph?t ti?n v? thu h?i Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n. i?u 126. X? l? h?nh vi vi ph?m quy ?nh v? giao d?ch ch?ng kho?n 1. Ng??i bi?t r? th?ng tin n?i b? ho?c ng??i c? th?ng tin n?i b? n?u mua, b?n ch?ng kho?n, ti?t l? th?ng tin n?y ho?c ? ngh? ng??i kh?c mua, b?n ch?ng kho?n th? b? ph?t ti?n, t?ch thu c?c kho?n thu tr?i ph?p lu?t ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 2. T? ch?c, c? nh?n m? ph?p lu?t quy ?nh c?m tham gia v?o giao d?ch c? phi?u tr?c ti?p ho?c gi?n ti?p n?m gi? ho?c mua b?n c? phi?u b?ng c?ch ?i t?n ho?c m??n danh ngh)a ng??i kh?c th? b? t?ch thu s? c? phi?u ??c s? d?ng ? vi ph?m, t?ch thu c?c kho?n thu tr?i ph?p lu?t v? ph?t ti?n; n?u l? c?n b?, c?ng ch?c th? b? x? l? k? lu?t theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 3. T? ch?c, c? nh?n vi ph?m quy ?nh v? c?c h?nh vi b? c?m ? thao t?ng gi? ch?ng kho?n, t?o ra gi? ch?ng kho?n gi? t?o, giao d?ch gi? t?o th? b? ph?t ti?n, t?ch thu c?c kho?n thu tr?i ph?p lu?t ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 4. Nh?n vi?n nghi?p v? c?a S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n, c?ng ty ch?ng kho?n n?u c? ? cung c?p t?i li?u gi?, l?m gi?, l?m sai l?ch ho?c ti?u hu? t?i li?u giao d?ch ? l?a ?o; d? d? kh?ch h?ng mua, b?n ch?ng kho?n th? b? ph?t ti?n, thu h?i Ch?ng ch? h?nh ngh? ch?ng kho?n ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 5. T? ch?c, c? nh?n t?o d?ng v? tuy?n truy?n th?ng tin sai s? th?t g?y ?nh h??ng nghi?m tr?ng ?n th? tr??ng ch?ng kho?n, g?y ling o?n th? tr??ng giao d?ch ch?ng kho?n th? b? ph?t ti?n ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 6. T? ch?c, c? nh?n th?c hi?n h?nh vi ch?o mua c?ng khai m? kh?ng g?i ng k? ch?o mua ?n U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c; kh?ng ch?o mua c?ng khai theo quy ?nh ho?c thay ?i, i?u ch?nh so v?i ng k? ch?o mua m? kh?ng b?o c?o theo quy ?nh; kh?ng ?p d?ng c?c i?u ki?n ch?o mua c?ng khai cho t?t c? c? ?ng c?a c?ng ty ?i ch?ng; t? ch?i mua c? phi?u t? b?t k? c? ?ng n?o theo i?u ki?n ? c?ng b?; kh?ng ch?p h?nh ?ng th?i h?n ch?o mua c?ng khai th? b? ph?t ti?n v? bu?c ph?i ch?p h?nh ?ng quy ?nh c?a ph?p lu?t v? ch?o mua c?ng khai. i?u 127. X? l? h?nh vi vi ph?m quy ?nh v? ng k?, l?u k?, b? tr? v? thanh to?n ch?ng kho?n, v? ng?n h?ng gi?m s?t 1. T? ch?c ng k?, l?u k?, b? tr?, thanh to?n ch?ng kho?n v? nh?n vi?n c?a t? ch?c n?y vi ph?m quy ?nh v? th?i h?n x?c nh?n s? li?u; chuy?n giao ch?ng kho?n; s?a ch?a gi? m?o ch?ng t? trong thanh to?n; vi ph?m ch? ? b?o qu?n ch?ng kho?n; ch? ? ng k?, l?u k?, b? tr?, thanh to?n ch?ng kho?n; ch? ? b?o m?t t?i kho?n l?u k? c?a kh?ch h?ng; kh?ng cung c?p ?y ?, k?p th?i danh s?ch ng??i n?m gi? ch?ng kho?n cho t? ch?c ph?t h?nh th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 2. Ng?n h?ng gi?m s?t v? nh?n vi?n c?a ng?n h?ng gi?m s?t b?o qu?n t?i s?n c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n tr?i v?i i?u l? qu? ?u t? ch?ng kho?n; kh?ng t?ch b?ch t?i s?n c?a qu? ?u t? ch?ng kho?n v?i t?i s?n kh?c; kh?ng t?ch b?ch t?i s?n c?a qu? ?u t? n?y v?i t?i s?n c?a qu? ?u t? kh?c th? b? ph?t ti?n, b? ?nh ch? ho?c thu h?i Gi?y ch?ng nh?n ng k? ho?t ?ng l?u k? ch?ng kho?n. i?u 128. X? l? h?nh vi vi ph?m quy ?nh v? c?ng b? th?ng tin T? ch?c ph?t h?nh, c?ng ty ?i ch?ng, t? ch?c ni?m y?t, c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? v? c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n c?ng b? th?ng tin kh?ng ?y ?, k?p th?i, ?ng h?n, ?ng ph??ng ti?n theo quy ?nh; c?ng b? th?ng tin sai s? th?t ho?c l?m l? b? m?t s? li?u, t?i li?u ho?c kh?ng c?ng b? th?ng tin theo quy ?nh c?a Lu?t n?y th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n, bu?c ch?p h?nh ?ng quy ?nh c?a ph?p lu?t v? c?ng b? th?ng tin. i?u 129. X? l? h?nh vi vi ph?m quy ?nh v? b?o c?o S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n, c?ng ty ?i ch?ng, c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n, ng?n h?ng gi?m s?t b?o c?o kh?ng ?y ? n?i dung theo quy ?nh; b?o c?o kh?ng ?ng th?i gian theo quy ?nh; b?o c?o kh?ng ?ng m?u bi?u quy ?nh; ng?ng ho?t ?ng m? kh?ng b?o c?o ho?c ? b?o c?o nh?ng ch?a ??c s? ch?p thu?n c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c; kh?ng b?o c?o ho?c b?o c?o kh?ng k?p th?i khi x?y ra s? ki?n b?t th??ng c? th? ?nh h??ng nghi?m tr?ng ?n kh? nng t?i ch?nh v? ho?t ?ng kinh doanh, d?ch v? ch?ng kho?n th? b? ph?t c?nh c?o ho?c ph?t ti?n v? bu?c ch?p h?nh ?ng quy ?nh c?a ph?p lu?t v? ch? ? b?o c?o. i?u 130. X? l? h?nh vi c?n tr? vi?c thanh tra T? ch?c ph?t h?nh, t? ch?c ni?m y?t, c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu?, c?ng ty ?u t? ch?ng kho?n, ng?n h?ng gi?m s?t, S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n, th?nh vi?n l?u k? v? c?c t? ch?c, c? nh?n kh?c c? li?n quan ?n ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n c? h?nh vi tr? ho?n, tr?n tr?nh ho?c ?i ph?, kh?ng cung c?p ?y ?, k?p th?i th?ng tin, t?i li?u, d? li?u i?n t? theo y?u c?u c?a o?n thanh tra v? thanh tra vi?n, g?y c?n tr? ho?t ?ng thanh tra, s? d?ng b?o l?c, uy hi?p th?nh vi?n o?n thanh tra trong khi th?c hi?n nhi?m v? thanh tra th? b? ph?t c?nh c?o, ph?t ti?n ho?c b? truy c?u tr?ch nhi?m h?nh s? theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. Ch??ng X GI?I QUY?T TRANH CH?P, KHI?U N?I, T? C?O V? B?I TH??NG THI?T H?I i?u 131. Gi?i quy?t tranh ch?p 1. Tranh ch?p ph?t sinh trong ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n t?i Vi?t Nam c? th? ??c gi?i quy?t th?ng qua th??ng l??ng, ho? gi?i ho?c y?u c?u Tr?ng t?i ho?c To? ?n gi?i quy?t theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 2. Th?m quy?n, th? t?c gi?i quy?t tranh ch?p ph?t sinh trong ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n t?i Tr?ng t?i ho?c T?a ?n ??c ti?n h?nh theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. i?u 132. B?i th??ng thi?t h?i 1. T? ch?c, c? nh?n b? thi?t h?i ho?c t?n th?t do h?nh vi vi ph?m quy ?nh c?a Lu?t n?y v? ph?p lu?t kh?c c? li?n quan c? quy?n t? m?nh ho?c c?ng v?i t? ch?c, c? nh?n b? thi?t h?i kh?c ti?n h?nh kh?i ki?n ? y?u c?u t? ch?c, c? nh?n g?y ra thi?t h?i ph?i b?i th??ng. 2. Vi?c x?c ?nh gi? tr? thi?t h?i ho?c gi? tr? t?n th?t, th? t?c b?i th??ng thi?t h?i ??c th?c hi?n theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. i?u 133. Khi?u n?i, t? c?o, kh?i ki?n 1. C? nh?n c? quy?n khi?u n?i, t? c?o, kh?i ki?n; t? ch?c c? quy?n khi?u n?i, kh?i ki?n theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. Vi?c khi?u n?i, t? c?o, kh?i ki?n v? gi?i quy?t khi?u n?i, t? c?o, kh?i ki?n trong ho?t ?ng ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n ??c th?c hi?n theo quy ?nh c?a Lu?t n?y v? c?c quy ?nh kh?c c?a ph?p lu?t c? li?n quan. 2. Trong th?i h?n khi?u n?i, t? c?o, kh?i ki?n, t? ch?c, c? nh?n v?n ph?i thi h?nh quy?t ?nh h?nh ch?nh c?a U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c; khi c? quy?t ?nh gi?i quy?t khi?u n?i, t? c?o c?a c? quan nh? n??c c? th?m quy?n v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n ho?c quy?t ?nh, b?n ?n c?a To? ?n ? c? hi?u l?c ph?p lu?t th? thi h?nh theo quy?t ?nh, b?n ?n ?. 3. U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c? tr?ch nhi?m th? l? ?n khi?u n?i, t? c?o c?a t? ch?c, c? nh?n thu?c th?m quy?n gi?i quy?t c?a m?nh; trong tr??ng h?p nh?n ??c khi?u n?i, t? c?o kh?ng thu?c th?m quy?n gi?i quy?t c?a m?nh, ph?i k?p th?i chuy?n ?n c? quan, t? ch?c, c? nh?n c? th?m quy?n ? gi?i quy?t v? th?ng b?o b?ng vn b?n cho ng??i khi?u n?i, t? c?o bi?t. 4. Th?i h?n gi?i quy?t t? c?o l? s?u m??i ng?y, k? t? ng?y th? l? ?n; ?i v?i v? vi?c ph?c t?p th? th?i h?n gi?i quy?t t? c?o c? th? k?o d?i nh?ng kh?ng qu? ch?n m??i ng?y, k? t? ng?y th? l? ?n. 5. Th?i h?n gi?i quy?t khi?u n?i l?n ?u l? ba m??i ng?y, gi?i quy?t khi?u n?i l?n th? hai l? b?n m??i lm ng?y, k? t? ng?y th? l? ?n; ?i v?i v? vi?c ph?c t?p th? th?i h?n gi?i quy?t khi?u n?i c? th? k?o d?i nh?ng kh?ng qu? s?u m??i ng?y, k? t? ng?y th? l? ?n. 6. Trong th?i h?n ba m??i ng?y, k? t? ng?y h?t th?i h?n gi?i quy?t khi?u n?i l?n ?u quy ?nh t?i kho?n 5 i?u n?y m? khi?u n?i kh?ng ??c gi?i quy?t ho?c k? t? ng?y nh?n ??c quy?t ?nh gi?i quy?t khi?u n?i l?n ?u c?a Ch? t?ch U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c m? ng??i khi?u n?i kh?ng ?ng ? th? c? quy?n khi?u n?i ?n B? tr??ng B? T?i ch?nh ho?c kh?i ki?n v? ?n h?nh ch?nh t?i To? ?n theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. 7. Trong th?i h?n ba m??i ng?y, k? t? ng?y h?t th?i h?n gi?i quy?t khi?u n?i l?n th? hai quy ?nh t?i kho?n 5 i?u n?y m? khi?u n?i kh?ng ??c gi?i quy?t ho?c k? t? ng?y nh?n ??c quy?t ?nh gi?i quy?t khi?u n?i c?a B? tr??ng B? T?i ch?nh m? ng??i khi?u n?i kh?ng ?ng ? th? c? quy?n kh?i ki?n v? ?n h?nh ch?nh t?i To? ?n theo quy ?nh c?a ph?p lu?t. Ch??ng XI I?U KHO?N THI H?NH i?u 134. ?p d?ng Lu?t ch?ng kho?n ?i v?i t? ch?c ho?t ?ng v? ch?ng kho?n v? th? tr??ng ch?ng kho?n tr??c ng?y Lu?t n?y c? hi?u l?c thi h?nh 1. T? ch?c ? ng k? ph?t h?nh ch?ng kho?n ra c?ng ch?ng, ni?m y?t, ng k? giao d?ch; qu? ?u t? ch?ng kho?n ? ng k? th?nh l?p v? ho?t ?ng ?p ?ng y?u c?u theo quy ?nh c?a Lu?t n?y kh?ng ph?i th?c hi?n th? t?c ng k? l?i. 2. C?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? ? th?nh l?p v? ho?t ?ng theo gi?y ph?p ho?t ?ng kinh doanh, d?ch v? ch?ng kho?n ?p ?ng y?u c?u theo quy ?nh c?a Lu?t n?y kh?ng ph?i th?c hi?n th? t?c xin c?p l?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng. 3. Vn ph?ng ?i di?n c?a c?ng ty ch?ng kho?n, c?ng ty qu?n l? qu? n??c ngo?i ? ho?t ?ng theo Gi?y ph?p th?nh l?p vn ph?ng ?i di?n kh?ng do U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c c?p tr??c ng?y Lu?t n?y c? hi?u l?c thi h?nh ph?i l?m th? t?c ng k? l?i v?i U? ban Ch?ng kho?n Nh? n??c. 4. C?ng ty ch?ng kho?n ang th?c hi?n nghi?p v? qu?n l? danh m?c ?u t?, ph?i th?c hi?n th? t?c ?i l?i Gi?y ph?p th?nh l?p v? ho?t ?ng trong th?i h?n m?t nm, k? t? ng?y Lu?t n?y c? hi?u l?c thi h?nh. 5. Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n ??c th?nh l?p theo Quy?t ?nh s? 127/1998/Q-TTg ng?y 11 th?ng 7 nm 1998 c?a Th? t??ng Ch?nh ph? ph?i th?c hi?n th? t?c chuy?n ?i th?nh S? giao d?ch ch?ng kho?n, Trung t?m giao d?ch ch?ng kho?n theo quy ?nh c?a Lu?t n?y trong th?i h?n m??i t?m th?ng, k? t? ng?y Lu?t n?y c? hi?u l?c thi h?nh. 6. Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n ??c th?nh l?p theo Quy?t ?nh s? 189/2005/Q-TTg ng?y 20 th?ng 7 nm 2005 c?a Th? t??ng Ch?nh ph? ph?i th?c hi?n th? t?c chuy?n ?i th?nh Trung t?m l?u k? ch?ng kho?n theo quy ?nh c?a Lu?t n?y trong th?i h?n m??i t?m th?ng, k? t? ng?y Lu?t n?y c? hi?u l?c thi h?nh. i?u 135. Hi?u l?c thi h?nh Lu?t n?y c? hi?u l?c thi h?nh t? ng?y 01 th?ng 01 nm 2007. i?u 136. H??ng d?n thi h?nh Ch?nh ph? quy ?nh chi ti?t v? h??ng d?n thi h?nh Lu?t n?y. Lu?t n?y ? ??c Qu?c h?i n??c C?ng h?a x? h?i ch? ngh)a Vi?t Nam, kho? XI, k? h?p th? 9 th?ng qua ng?y 29 th?ng 6 nm 2006. CH? T?CH QU?C H?I Nguy?n Ph? Tr?ng PAGE  PAGE 56  &????&????R`??&4RRŕZîZŚf´f˛n oooöqrhtxtŽ‚ž‚ę‡ú‡ ??–ŹŚŹÔłäłĘˇÚˇöÂ?T?d?ţÍ?˘Ý˛Ýf?v?˘í˛í\?˜ňšňŞňä÷ô÷úű ???"?????????3T7d7??îCţCöMNX X\_l_n?öđ?öéöéöéöéöéöéöéöéöé?öéöéöéöéöéöéöéöéöéöéöéöéöéöéöé?öéöéöéöéöéöéöéöé?öéöéöéöéöéöéöé? 0JOJQJ 6OJQJOJQJCJaJ\ &??`??N??????>  PR???>?????????????????????????????????IDIýý?8J`$&Z??  .??€#%"&'p(H)?? +?? /???????????????????????????????????d6f9?<?*>b@ANB:C,DÎEFtGŢGtHIôIK,LîLœMČNPFQ~Q?????????????????????????????~QRRŒR2SjTVUnV"XŒYŢZŕZ([ě[„]r`†aŘbtdDeęe¤fŚfÜfhiđj€l°n˛n o????????????????????????????? ooLo>pôqöqbrÎsfthtÔt@ubvtwVxČxęyf{´| ~–~><€Ź‚Ž‚?úƒœ„ú„Ź…?????????????????????????????Ź…j?č‡ę‡^?Ј2?T?˜‰śŠ?|?â‹?H?֍ ???Ě@šBěCîC„DzFBGdG’G,HúHźIJ8JŹJ?????????????????????????????ŹJVKLdLźLœMôMöMNŢOĚPdRÚSNUzV&W8XŽXX2YZâZr[ä\Ö]Z_\_š_Jac?????????????????????????????c^cFd6e¤f˜gŽhđhhijČjúkmnnTn$p¸rJtLtŒtútšv(x¤xVz$|~~x~?????????????????????????????n&nLt\t~x~z~Š~H?X?@?P??.?*?:?üŸ ?žŚŽŚâŤňŤŚŽśŽ?(??$?ÜżěżźĂĚÚɪÉŔĚÎĚ?"?„Ö”ÖäÚr?t?„ŰD?T?”ă¤ă–çŚçX?h?ĚůÜůP?`? ????(8~"? 33?@lD|DLLŚNśNşRĘRrX‚XÎ\Ţ\j j¤y´y8~H~l???v?x?ˆ†ś‡ƇŠůôůôôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôů?ôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôůôů??ôůôů?OJQJ 0JOJQJ`x~z~ř~4€˜–‚ŒƒF?H?Ԅ”…&?>?@?œˆä‰r?ĊňŠŒ‹Z??`?˜?¸Ž@?ŒäĐ?????????????????????????????Đ??€?x?¤“Ҕ(?*?’•t??Z? ˜B?’šœœ¨?úŸüŸ4?4?Š˘0?†ŁF?˘¤?ÖĽ?????????????????????????????ÖĽœŚžŚ?ž§(?¨šŠH??ŕŤâŤJ?śŹ?έ¤ŽŚŽ>?"???¸ł˘´d?ćľĚśŹˇ޸>??????????????????????????????>?š’ş??R??R?ڿܿ?? ÂşĂźĂ?:??îǘɚÉ?ćĘžĚŔĚ????4??????????????????????????????4?6?ÔÓâÔôŐ‚Ö„ÖÂÖf?r?âÚäÚr?t?4?ŕÝB?D?°ßj?œŕÎŕ?P?\?’ă”ă?äŘä?????????????????????????????Řä(?B?”ç–ç`?0?Řę@?ÂěV?X?,?ňńŔňz?¸ô(??@?ĘůĚůB?ěúd?4?°ýN?P?Ŕţ?????????????????????????????Ŕţ? n????Z z ??& ~  ? \.??0\?? ????????????????????????????????&(??!|"~"P#$??????????3 3^3???b7 9???????????????????????????????f;R<?2>???J@AęBjDlD EĐFöGŔHILLFL¤NŚN2OHQ¸RşRźS´U,W?????????????????????????????,WpXrXlY€Z[’[Ě\Î\Š]Â^ş_`Đ`ha–bežeFfg\hJiěiŽjjâjk¨lZmŠo?????????????????????????????Šoöo`pqnqhrŇrŔs’tJvŕw˘y¤yzÖzŔ{Z|Ć|6~8~˘~ř~?ˆ€v?Ź‚¸ƒj?l?????????????????????????????????v?x?ԆZ?´‡ś‡ ?”‰ŔŠŠ`?¨‹^?&?ȍڎP?ňp?ž ?r?ö‘ř‘`?f??ş”?????????????????????????????ŠҊř‘?ŕŸňŸŞŽşŽҸâ¸??J?–Ĺ˜Ĺ¨ĹŽÎžÎN?^?D?T?ÚíęíŹóźó\?ž÷ ÷°÷qčsús??€?’ŹĄžĄ0?X?Z?n?v?ˆ´?.?ŠŔœŔr?„Đ’Ô¤Ôt?†ÚÜŕůôůôůôůôůôůôôůôůôůôůôůôů?ôůôů?ôůôů?ôůôůôůôůôůôůôůôů??ôůôůôůôůôůôůôůôůôůôů?ôůôůôůôůôůôůôů?OJQJ 0JOJQJ`ş”l?ú•??T?ԙ´šŠ›Žœ$?ޟŕŸ0??†Ą?j??–ŁZ?ęĽN??Ö§¸¨j?T?ŹŤęŤ?????????????????????????????ęŤJ?˜­&?¨ŽŞŽţŽ€??4?v?ěłö´>?L?&?иҸV?~?L?öź????X?°ÄH?J??????????????????????????????J?–Ĺ˜ĹúĹ?äˌΎÎÖÎ^?`?0?L?N?œÖŒ×6?:?(??8? Ü\??B?D?d??¤őD?’öZ?\?ž÷ ÷č÷ôř:??T@Ü@ŘC~EŘE*GęG–H IşIňKRL˛LM?????????????????????????????M¸M4NXOčOŒPŽPQ,RS’SFTUĚUdWÜWŢW(X*XJXLXŽXHYúY"[$[v[ś[\@\?????????????????????????????@\‚\ţ\f]î^._Ę_z`ś`a^aŚadb¤b@cBc€cBd˜fšfgh˘i6jÂjzkäk–l˜lęl?????????????????????????????ęl`m m nLnÂnÔo*q,qhqŞrćsčsRt–tunuœv€zúz|`|Ś|Ş~???8€ƀ’?????????????????????????????’˛ƒJ?”†đ‰ž‹̌ŕ&?6?~?€?,?‘ ’â“đ™?F?~?ęœp?†Ÿ?ŞĄŹĄčĄp?J?¤?????????????????????????????¤ŒĽ:?2?úŠ.?0?X?Z? ­T?łt?v?Ţ´Ěľđľ ?4???z?äź?$? ˝Ä˝ŕ˝ŢžˆŔ?????????????????????????????ˆŔŠŔI@IBIDIFI????????„h]„h„ř˙?&`#$* 00&P 1F°ƒ. °ČA!°Ľ"°n#n$n%? i@@?@ Normal CJOJQJ_HaJmH sH tH <A@??< Default Paragraph FontNţo?N Center $¤xa$#5?@?B*CJ OJQJaJ ph˙LţoL Tenvb$¤x¤xa$ 5@?B*CJOJQJaJph˙BţoB Giua $¤xa$5@?B*CJOJQJph˙*ţo2!* dieu CharCJaJJţo?1J Giua Char(5@?B*CJ_HaJmH ph˙sH tH 2ţoB2 dieu$„Đ`„Đa$CJaJ??˙˙˙˙8??M????K?i`?2?\f1?'? ? !??:"???$w$?d%&??''F'?5(?7)*?o+p+???9.?l/:0??R1S1n1?x3@4X5Y5???6??17?3848j8?19?+:d:??Z<=K=?>V?W???N@}@Ö@5AôAőA/BhB™BŞBĚB[CƒCžCńCD$DëDžEÇEF??a|?K?J?cz????V?p????)???%?u5 6 ?h!?`"?$$#$R%S%??\']'???8*9*?@+??f,g,?a-?.h.?K/€0?#1?.2??G3H3q3?T4???06??47i7?I8%9???;k;?-<c<==Q=|=?D>?V??ľ@ś@ A A;A?4?ŘäŔţ??,WŠo?ş”ęŤJ???@ACDEFGHIJKLMNOQRSDI' !!˙€????????˙˙VNN.R9<C:\Duy Manh - Tuan Hung\Luat moi\Luat Chung khoan - 2006.doc???˙@€??˙\&'-./012457DFKUfmqy|????????????$;ABHJOo????? ?``P`R`^```b`d`f`h`l`n`r`?`?`?`?`?`?`?`?`?```$`8`N`j`n`~`?`?`?`?``@`L`z`?`?`?`?`?`?`>`\`n`|`?``D˙˙Unknown˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙G?‡z €˙Times New Roman5?€Symbol3&? ‡z €˙Arial7&? r.VnTime"1?đĐh¤˘§†Ľ˘§†OŚÂ?????n??0m)2ƒq?˙˙LU?T VNN.R9VNN.R9?ŕ…ŸňůOhŤ‘+'łŮ0h???????? ? $ 0 <HPX`éýLUẏT UáşVNN.R9NN.NN.NormalVNN.R91N.Microsoft Word 9.0@F?@?ŹĆ@F?#ŹĆOŚÂ?ŐÍ՜.“—+,ůŽ0? hp|??? ???? ? ?éý??m)? LUẏT Title  !"#$%&'()*+,-./0123456789:;<=>?@ABCDEFGHIJKLMNOPQRSTUVWXYZ[\]^_`abcdefghijklmnopqrstuvwxyz{|}~€??????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????˙      !"#$%&'()*+,-./0123456789:;<=>?@ABCDEFGHIJKLMNOPQRSTUVWXYZ[\]^_`abcdefghijklmnopqrstuvwxyz{|}~€??????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????????˙      !"#$%&'()*+,-./0123456789:;<=>?@ABCDEFGHIJKLMNOPQRST?˙˙VWXYZ[\]^_`abcdefghijklmnopqrstuvwxyz{?˙˙}~€????˙˙????????˙˙?˙˙?˙˙?˙˙?˙˙?˙˙?˙˙??˙˙?˙˙?˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙Root Entry˙˙˙˙˙˙˙˙ ?F0ˇx!#ŹĆ?€1Table˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙U-LWordDocument˙˙˙˙˙˙˙˙,?SummaryInformation(˙˙˙˙|DocumentSummaryInformation8˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙?CompObj˙˙˙˙jObjectPool˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙0ˇx!#ŹĆ0ˇx!#ŹĆ˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙?˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙˙? ˙˙˙˙ ?FMicrosoft Word Document MSWordDocWord.Document.8?˛q